借入依存と資金調達環境悪化のリスク
FY2017に初出。32回の記載のうち15回が「悪化」で、最初の「悪化」はFY2018-Q3。直近の記載はFY2026。
ファイズホールディングスがこのテーマで「悪化」側に入ったのは2020年。同じテーマの他社の中央値（2025年）より5年早い。
テーマ全体が最も大きく悪化側へ動いたのは2025年。58社中15社が悪化側に。
直近の記載が「悪化」なのは、ほかに20社。
- FY2026悪化有価証券報告書
「当連結会計年度末におけるリース債務を含む有利子負債の残高は4,152,155千円となっております。」
有利子負債残高は前年度の2,193,264千円から4,152,155千円へ増加した。関係会社長期借入金1,300,000千円やリース債務の増加も記載している。 - 2026-05-07悪化決算
「関係会社長期借入金が1,300,000千円増加し、リース債務が682,638千円増加したこと等によるものであります。」
関係会社長期借入金とリース債務の増加により、負債残高が拡大した。 - FY2026-H1悪化有価証券報告書
「当中間連結会計期間末における負債合計は、前連結会計年度末に比べ2,883,701千円増加し、9,091,410千円となりました。これは主に１年内返済予定の関係会社長期借入金を含む関係会社長期借入金が1,450,000千円、流動負債その他に含まれる未払金が701,014千円増加したこと等によるものであります。」
関係会社長期借入金が1,450,000千円増加し、負債合計も2,883,701千円増加した。財務活動では長期借入れ1,600,000千円を実行している。 - FY2025悪化有価証券報告書
「なお、当連結会計年度末におけるリース債務を含む有利子負債の残高は2,193,264千円となっております。」
有利子負債残高が前連結会計年度末から大幅に増加し、長期借入れによる収入1,600,000千円も計上している。 - FY2025-H1悪化有価証券報告書
「当中間連結会計期間末における負債合計は、前連結会計年度末に比べ1,358,171千円増加し、5,751,134千円となりました。これは主に１年内返済予定の長期借入金を含む長期借入金が1,404,013千円増加したことによるものであります。」
長期借入金等が1,404,013千円増加し、負債合計も増加した。財務活動では長期借入れ1,550,000千円を実行しており、借入エクスポージャーが拡大している。 - FY2024大型設備資金借入の実行有価証券報告書
「当社は、2024年３月18日開催の取締役会において、設備資金の確保を目的として以下の借入を行うことを決議し、同年６月20日に実行いたしました。」
期末時点の有利子負債は823,194千円、当座貸越の借入実行残高は30,000千円だった一方、提出後に設備資金として10億円の無担保借入を実行した。 - FY2024-Q3対処有価証券報告書
「これは主に買掛金が506,280千円、未払費用が571,119千円増加した一方、未払法人税等が252,964千円、１年内返済予定を含む長期借入金175,368千円減少したことによるものであります。」
1年内返済予定分を含む長期借入金が175,368千円減少し、借入エクスポージャーが縮小した。 - FY2024-Q2対処有価証券報告書
「短期借入金 15,000 18,000 １年内返済予定の長期借入金 277,395 182,805 長期借入金 327,107 301,783」
前連結会計年度末と比べ、1年内返済予定の長期借入金と長期借入金が減少し、借入金全体の残高が縮小している。 - FY2024-Q1対処有価証券報告書
「当座貸越極度額の総額 1,400,000千円 借入実行残高 70,000 差引額 1,330,000」
当座貸越枠1,400,000千円を維持し、借入実行残高70,000千円と未実行枠1,330,000千円を記載している。 - FY2023-Q3対処有価証券報告書
「短期借入金 45,000 47,000 １年内返済予定の長期借入金 375,548 405,639 長期借入金 417,201 287,580」
前連結会計年度末と比べて短期借入金と1年内返済予定の長期借入金は増加した一方、長期借入金が減少し、借入金全体では減少している。 - FY2023-Q2対処有価証券報告書
「短期借入金 45,000 44,000 １年内返済予定の長期借入金 375,548 369,971 長期借入金 417,201 374,725」
前連結会計年度末と比べ、短期借入金、1年内返済予定の長期借入金、長期借入金はいずれも減少している。 - FY2023-Q1借入金の構成変化有価証券報告書
「短期借入金 45,000 30,000 １年内返済予定の長期借入金 375,548 395,919 長期借入金 417,201 448,759」
前連結会計年度末と比べ、短期借入金は減少した一方、1年内返済予定の長期借入金および長期借入金は増加した。 - FY2022悪化有価証券報告書
「なお、当連結会計年度末におけるリース債務を含む有利子負債の残高は1,129,710千円となっております。」
有利子負債残高が前連結会計年度末の604,522千円から1,129,710千円へ増加し、借入・リースを含む負債エクスポージャーが拡大した。 - FY2022-Q3悪化有価証券報告書
「当第３四半期連結会計期間末における負債合計は、前連結会計年度末に比べ1,936,441千円増加し、4,467,065千円となりました。これは主に買掛金が819,248千円、未払費用が255,035千円、短期借入金が155,000千円増加したこと及び１年内返済予定を含む長期借入金が572,049千円増加したことによるものであります。」
短期借入金が155,000千円、1年内返済予定分を含む長期借入金が572,049千円増加し、負債・借入エクスポージャーが拡大した。 - FY2022-Q2再掲有価証券報告書
「当座貸越極度額の総額 1,300,000千円 借入実行残高 - 差引額 1,300,000」
当座貸越枠1,300,000千円を維持し、当第2四半期末の借入実行残高はゼロで、全額が未実行枠として残っている。 - FY2021悪化有価証券報告書
「なお、当連結会計年度末におけるリース債務を含む有利子負債の残高は604,522千円となっております。」
有利子負債残高が前連結会計年度末の9,115千円から604,522千円へ増加し、借入・リースを含む負債エクスポージャーが拡大している。 - FY2021-Q3悪化有価証券報告書
「当第３四半期連結会計期間末における負債合計は、前連結会計年度末に比べ1,202,198千円増加し、2,692,382千円となりました。これは主に未払費用が307,430千円、短期借入金が180,000千円増加したこと及び１年内返済予定を含む長期借入金が358,676千円増加したことによるものであります。」
前連結会計年度末から短期借入金180,000千円、1年内返済予定分を含む長期借入金358,676千円が増加し、負債・借入残高が拡大している。 - FY2021-Q2悪化有価証券報告書
「これは主に未払費用が126,562千円増加したこと及び株式会社中央運輸の子会社化により１年以内返済予定の長期借入金が105,592千円、長期借入金が359,064千円増加したことによるものであります。」
中央運輸の子会社化に伴い、1年以内返済予定の長期借入金105,592千円、長期借入金359,064千円が連結負債に加わった。 - FY2021-Q1悪化有価証券報告書
「当第１四半期連結会計期間末における負債合計は、前連結会計年度末に比べ221,308千円増加し、1,711,492千円となりました。これは主にその他に含まれる未払消費税等が120,769千円減少する一方、短期借入金が200,000千円、未払費用が158,958千円増加したことによるものであります。」
前連結会計年度末にはゼロだった短期借入金が200,000千円発生し、借入残高が増加している。 - FY2020対処有価証券報告書
「なお、当連結会計年度末におけるリース債務を含む有利子負債の残高は9,115千円となっております。」
リース債務を含む有利子負債残高は9,115千円となり、前事業年度末の225,075千円から大幅に減少している。 - FY2020-Q3悪化有価証券報告書
「当第３四半期連結会計期間末における負債合計は、2,011,739千円となりました。主な内訳は、買掛金637,947千円、短期借入金400,000千円、未払費用575,165千円であります。」
短期借入金がFY2020-Q2の100,000千円から400,000千円に増加し、借入依存の状態が悪化している。 - FY2020-Q2対処有価証券報告書
「当第２四半期連結会計期間末における負債合計は、1,204,527千円となりました。主な内訳は、買掛金415,208千円、未払費用447,609千円、短期借入金100,000千円であります。」
短期借入金がFY2020-Q1の300,000千円から100,000千円に減少している。 - FY2020-Q1悪化有価証券報告書
「当第１四半期連結会計期間末における負債合計は、1,280,533千円となりました。主な内訳は、買掛金264,482千円、未払費用435,527千円、短期借入金300,000千円であります。」
短期借入金が300,000千円となり、FY2019末の有利子負債残高225,075千円を上回る借入残高を計上している。 - FY2019再掲有価証券報告書
「当事業年度末における借入金及びリース債務を含む有利子負債の残高は225,075千円となっております。」
短期借入金200,000千円を含む有利子負債残高を年次報告書で確認している。 - FY2019-Q3悪化有価証券報告書
「当第３四半期会計期間末における負債合計は、前事業年度末に比べ470,528千円増加し、1,439,826千円となりました。これは主に、未払法人税等が51,748千円、未払消費税等が41,677千円減少する一方、買掛金が192,510千円、未払費用が177,550千円、短期借入金が200,000千円増加したことによるものであります。」
短期借入金がゼロだった前事業年度末から200,000千円増加し、借入残高が再発生している。 - FY2019-Q2再掲有価証券報告書
「当座貸越極度額の総額 1,000,000千円 借入実行残高 －」
取引銀行2行との当座貸越枠1,000,000千円を維持しつつ、当第2四半期末の借入実行残高はゼロであり、前四半期と同じ状態を記載している。 - FY2019-Q1対処有価証券報告書
「当社は運転資金の効率的な調達を行うために取引銀行２行と当座貸越契約を締結しております。この契約に基づく当四半期会計期間末における当座貸越契約に係る借入未実行残高は次のとおりであります。 当座貸越極度額の総額 1,000,000千円 借入実行残高 －」
運転資金について1,000,000千円の当座貸越枠を確保しつつ、当四半期末の借入実行残高はゼロであると記載している。 - FY2018対処有価証券報告書
「負債合計は、前事業年度末に比べ283,709千円減少し、969,298千円となりました。これは主に、短期借入金が420,000千円減少する一方、買掛金が116,139千円、未払費用が90,719千円増加したことによるものであります。」
FY2018末の短期借入金はゼロとなり、前四半期に再発生していた借入残高が解消された。 - FY2018-Q3悪化有価証券報告書
「当第３四半期会計期間末における負債合計は、前事業年度末に比べ144,885千円減少し、1,108,122千円となりました。これは主に、短期借入金が320,000千円、未払法人税等が67,100千円減少する一方、買掛金が175,721千円、未払費用が123,091千円増加したことによるものであります。」
前事業年度末比では短期借入金が320,000千円減少している一方、前四半期末にゼロと記載されていた短期借入金が当四半期末には100,000千円となっており、借入残高が再発生している。 - FY2018-Q2再掲有価証券報告書
「当第２四半期会計期間末における負債合計は、前事業年度末に比べ371,598千円減少し、881,409千円となりました。これは主に、短期借入金が420,000千円、未払法人税等が51,336千円減少する一方、買掛金が121,445千円、未払費用が66,759千円増加したことによるものであります。」
短期借入金は第2四半期末もゼロであり、前四半期に確認された借入残高の低下が継続している。 - FY2018-Q1対処有価証券報告書
「これは主に、短期借入金が420,000千円、未払法人税等が112,550千円減少する一方、未払費用が45,610千円増加したことによるものであります。」
前事業年度末に420,000千円あった短期借入金が当第1四半期末にはゼロとなり、短期借入金残高が減少している。 - FY2017初出有価証券報告書
「平成29年3月31日現在の有利子負債は486百万円となっております。」
金融機関との関係悪化や経営成績・金融情勢の変動による資金調達支障をリスクとしている。