金利変動による財務負担のリスク
FY2017に初出。20回の記載のうち16回が「悪化」で、最初の「悪化」はFY2019。直近の記載は2026-07-31。
テーマ全体が最も大きく悪化側へ動いたのは2025年。96社中30社が悪化側に。
- 2026-07-31悪化決算
「負債合計は、前期末比220億４百万円（3.6％）増の6,281億９千９百万円となりました。これは、「支払手形及び買掛金」が減少したものの、有利子負債が増加したことによるものです。」
有利子負債が増加し、財務負担に関係する負債規模が拡大した。 - FY2026悪化有価証券報告書
「当連結会計年度末の当社グループの借入金等の有利子負債残高は4,001億円であり、今後とも有利子負債の抑制に努めていく方針であります。」
有利子負債残高が前期の3,631億円から4,001億円へ増加し、金利変動にさらされる負債規模が拡大した。固定金利化方針は継続している。 - 2026-05-08悪化業績予想の修正
「これは、「未払法人税等」が減少したものの、「コマーシャル・ペーパー」、「社債」が増加したことによるものです。」
コマーシャル・ペーパーと社債の増加が負債増加要因として記載され、金利負担に関係する負債構成が拡大した。 - FY2026-H1悪化有価証券報告書
「長期借入れによる収入 22,884 長期借入金の返済による支出 △20,638 コマーシャル・ペーパーの増減額 20,000 社債の発行による収入 9,945」
長期借入れ、コマーシャル・ペーパー、社債発行を実施し、金利変動にさらされる有利子負債の構成・規模が拡大した。新たな財務制限条項付き借入契約も締結している。 - FY2025対処有価証券報告書
「当連結会計年度末の当社グループの借入金等の有利子負債残高は3,631億円であり、今後とも有利子負債の抑制に努めていく方針であります。当社グループとしては可能な限り有利子負債の固定金利化を進め、金利の変動リスクの抑制に努めておりますが、今後、金利が大幅に変動した場合、当社グループの経営成績が影響を受ける可能性があります。」
有利子負債残高が前期の3,995億円から3,631億円へ減少し、固定金利化による金利変動リスク抑制方針を継続している。 - FY2025-H1対処有価証券報告書
「短期借入金 69,194 71,089 コマーシャル・ペーパー ― 13,000 １年内償還予定の社債 10,150 150 社債 120,300 120,300 長期借入金 140,237 119,068」
中間期末の長期借入金や1年内償還予定社債は前期末から減少しており、金利変動にさらされる有利子負債の一部が縮小した。一方、短期借入金・コマーシャルペーパーは増加している。 - FY2024-Q3悪化有価証券報告書
「負債合計は、前期末比34億５千８百万円（0.6％）増の5,580億８千５百万円となりました。これは、有利子負債が増加したことによるものです。」
有利子負債の増加により、金利変動にさらされる負債規模が前期末から拡大した。 - FY2024-Q1悪化有価証券報告書
「負債合計は、前期末比86億７千１百万円（1.6％）増の5,632億９千９百万円となりました。これは、有利子負債が増加したことによるものです。」
有利子負債の増加により、金利変動にさらされる負債規模が前期末から拡大した。 - FY2023悪化有価証券報告書
「当連結会計年度末の当社グループの借入金等の有利子負債残高は3,995億円であり、今後とも有利子負債の抑制に努めていく方針であります。当社グループとしては可能な限り有利子負債の固定金利化を進め、金利の変動リスクの抑制に努めておりますが、今後、金利が大幅に変動した場合、当社グループの経営成績が影響を受ける可能性があります。」
有利子負債残高が前期の3,823億円から3,995億円へ増加し、固定金利化方針は継続する一方、金利変動にさらされる負債規模が拡大した。 - FY2023-Q3悪化有価証券報告書
「負債合計は、前期末比337億６千７百万円（6.6％）増の5,464億９百万円となりました。これは、社債の発行等により有利子負債が増加したことによるものです。」
社債の発行等による有利子負債の増加により、金利変動にさらされる負債規模が拡大した。 - FY2023-Q2悪化有価証券報告書
「負債合計は、前期末比377億８千９百万円（7.4％）増の5,504億３千万円となりました。これは、社債の発行等により有利子負債が増加したことによるものです。」
社債発行等による有利子負債の増加により、金利変動にさらされる負債規模が前期末から拡大した。 - FY2023-Q1悪化有価証券報告書
「負債合計は、前期末比157億７百万円（3.1％）増の5,283億４千９百万円となりました。これは、社債を発行したことによるものです。」
社債発行により負債が増加し、金利変動にさらされる負債規模が拡大した。 - FY2022悪化有価証券報告書
「当連結会計年度末の当社グループの借入金等の有利子負債残高は3,823億円であり、今後とも有利子負債の抑制に努めていく方針であります。当社グループとしては可能な限り有利子負債の固定金利化を進め、金利の変動リスクの抑制に努めておりますが、今後、金利が大幅に変動した場合、当社グループの経営成績が影響を受ける可能性があります。」
有利子負債残高が前期の3,731億円から3,823億円へ増加し、金利変動にさらされる負債規模が拡大した。 - FY2022-Q3悪化有価証券報告書
「負債合計は、前期末比61億７百万円（1.2％）増の5,107億６千万円となりました。これは、有利子負債が増加したことによるものです。」
有利子負債の増加により、金利変動リスクにさらされる負債規模が前期末から拡大した。 - FY2021-Q2悪化有価証券報告書
「負債合計は、前期末比172億４千５百万円（3.6％）増の4,942億９千８百万円となりました。これは、有利子負債が増加したことによるものです。」
有利子負債の増加により、金利変動リスクにさらされる負債規模が前期末からさらに拡大した。 - FY2021-Q1悪化有価証券報告書
「負債合計は、前期末比121億３千８百万円（2.5％）増の4,891億９千万円となりました。これは、有利子負債が増加したことによるものです。」
有利子負債の増加により、金利変動リスクにさらされる負債規模が前期末から拡大した。 - FY2020悪化有価証券報告書
「当連結会計年度末の当社グループの借入金等の有利子負債残高は3,423億円であり、今後とも有利子負債の抑制に努めていく方針であります。当社グループとしては可能な限り有利子負債の固定金利化を進め、金利の変動リスクの抑制に努めておりますが、今後、金利が大幅に変動した場合、当社グループの経営成績が影響を受ける可能性があります。」
有利子負債残高が前年度の3,200億円から3,423億円へ増加した。固定金利化による抑制方針は継続している。 - FY2019悪化有価証券報告書
「当連結会計年度末の当社グループの借入金、社債、鉄道・運輸機構長期未払金及びリース債務の合計は3,200億円であり、今後とも有利子負債の抑制に努めていく方針であります。」
有利子負債等の合計額が前年度の3,023億円から3,200億円に増加し、金利変動にさらされる負債規模が拡大した。固定金利化によるリスク抑制方針は継続している。 - FY2018対処有価証券報告書
「当連結会計年度末の当社グループの借入金、社債、鉄道・運輸機構長期未払金及びリース債務の合計は3,023億円であり、今後とも有利子負債の抑制に努めていく方針である。当社グループとしては可能な限り有利子負債の固定金利化を進め、金利の変動リスクの抑制に努めているが、今後、金利が大幅に変動した場合、当社グループの経営成績が影響を受ける可能性がある。」
有利子負債等の合計額が前年度の3,143億円から3,023億円へ減少し、固定金利化も継続している一方、金利変動リスク自体は引き続き記載している。 - FY2017初出有価証券報告書
「当連結会計年度末の当社グループの借入金、社債、鉄道・運輸機構長期未払金及びリース債務の合計は3,143億円であり、今後とも有利子負債の抑制に努めていく方針である。当社グループとしては可能な限り有利子負債の固定金利化を進め、金利の変動リスクの抑制に努めているが、今後、金利が大幅に変動した場合、当社グループの経営成績が影響を受ける可能性がある。」
有利子負債等の合計額を3,143億円と示し、固定金利化による金利変動リスク抑制を進める一方、大幅な金利変動の影響可能性を記載している。