有利子負債への依存と金利・調達リスク
FY2016に初出。40回の記載のうち24回が「悪化」で、最初の「悪化」はFY2017-Q2。直近の記載はFY2027-H1。
買取王国がこのテーマで「悪化」側に入ったのは2016年。同じテーマの他社の中央値（2021年）より5年早い。
テーマ全体が最も大きく悪化側へ動いたのは2017年。105社中26社が悪化側に。
直近の記載が「悪化」なのは、ほかに81社。
- FY2027-H1悪化有価証券報告書
「流動負債は、前事業年度末に比べて84百万円増加し、1,326百万円となりました。これは、１年内返済予定の長期借入金が76百万円、買掛金が６百万円増加した一方、その他の債務が19百万円減少したことなどによるものです。固定負債は、前事業年度末に比べて46百万円増加し、1,360百万円となりました。これは、長期借入金が37百万円、退職給付引当金が３百万円増加したことなどによるものです。」
1年内返済予定の長期借入金と長期借入金が増加し、流動負債・固定負債および負債合計が前事業年度末から増加している。有利子負債へのエクスポージャーが拡大している。 - FY2026悪化有価証券報告書
「当事業年度末における有利子負債の額は1,646百万円であり、総資産額に占める割合は27.6％であります。」
有利子負債は前年度の1,342百万円・総資産比25.7％から1,646百万円・27.6％へ増加している。金利上昇・調達困難のリスク自体も継続して記載している。 - FY2026-H1悪化有価証券報告書
「流動負債は、前事業年度末に比べて72百万円増加し、1,060百万円となりました。これは、１年内返済予定の長期借入金が65百万円、ポイント引当金が15百万円増加した一方、未払法人税等が15百万円減少したことなどによるものです。固定負債は、前事業年度末に比べて116百万円増加し、1,292百万円となりました。これは、長期借入金が106百万円、資産除去債務が６百万円増加したことなどによるものです。」
1年内返済予定の長期借入金が65百万円、長期借入金が106百万円増加し、負債合計も188百万円増加している。有利子負債へのエクスポージャーが拡大している。 - FY2025悪化有価証券報告書
「当事業年度末における有利子負債の額は1,342百万円であり、総資産額に占める割合は25.7％であります。」
有利子負債は前年度の987百万円・総資産比22.2％から1,342百万円・25.7％へ増加している。金利上昇・調達困難のリスクは継続している。 - FY2025-H1悪化有価証券報告書
「固定負債は、前事業年度末に比べて541百万円増加し、1,270百万円となりました。これは、長期借入金が448百万円、資産除去債務が25百万円増加したことなどによるものです。」
長期借入金が448百万円増加し、固定負債は前事業年度末から541百万円増加したため、有利子負債へのエクスポージャーが拡大している。 - FY2025-Q1悪化有価証券報告書
「固定負債は前事業年度末に比べて366百万円増加し、1,094百万円となりました。これは、長期借入金が359百万円増加したことなどによるものです。」
長期借入金が359百万円増加し、固定負債および負債合計が増加している。有利子負債へのエクスポージャーは拡大したが、金利上昇や調達困難が実際に発生したとの記載ではない。 - FY2024残高増・比率低下有価証券報告書
「当事業年度末における有利子負債の額は987百万円であり、総資産額に占める割合は22.2％であります。」
有利子負債額は前年度の957百万円から987百万円へ増加した一方、総資産比率は24.2％から22.2％へ低下している。金利上昇・調達困難のリスクは継続している。 - FY2024-Q3悪化有価証券報告書
「流動負債は、前事業年度末と比べて85百万円増加し、877百万円となりました。これは、1年内返済予定の長期借入金が115百万円、賞与引当金が18万円増加した一方、未払法人税等が68百万円減少したことなどによるものです。」
1年内返済予定の長期借入金が前事業年度末から115百万円増加し、短期的な返済予定を含む有利子負債エクスポージャーが拡大している。 - FY2024-Q2悪化有価証券報告書
「流動負債は、前事業年度末に比べて69百万円増加し、862百万円となりました。これは、１年内返済予定の長期借入金が102百万円増加した一方、未払法人税等が42百万円減少したことなどによるものです。固定負債は、前事業年度末に比べて70百万円減少し、694百万円となりました。これは、退職給付引当金が２百万円、資産除去債務が６百万円増加した一方、長期借入金が84百万円減少したことなどによるものです。」
長期借入金は84百万円減少した一方、1年内返済予定の長期借入金が102百万円増加し、借入金全体では前事業年度末から増加している。 - FY2024-Q1対処有価証券報告書
「流動負債は、前事業年度末に比べて111百万円減少し、681百万円となりました。これは、賞与引当金が13百万円増加した一方、1年内返済予定の長期借入金が17百万円、未払法人税等が76百万円減少したことなどによるものです。固定負債は、前事業年度末に比べて24百万円減少し、739百万円となりました。これは、長期借入金が34百万円減少したことなどによるものです。この結果、負債合計は前事業年度末に比べ135百万円減少し、1,421百万円となりました。」
1年内返済予定の長期借入金と長期借入金が減少し、負債合計も135百万円減少している。有利子負債エクスポージャーは前四半期から縮小している。 - FY2023残高増・比率低下有価証券報告書
「当事業年度末における有利子負債の額は957百万円であり、総資産額に占める割合は24.2％であります。現在は、当該資金を主に固定金利に基づく長期借入金により調達しているため、一定期間においては金利変動の影響を受けないこととなりますが、予期せぬ外的要因により資金調達が困難となり、借入金利が上昇した場合には、金融費用が増加する等、当社の業績に影響を及ぼす可能性があります。」
有利子負債額は前年度の923百万円から957百万円へ増加した一方、総資産比率は26.8％から24.2％へ低下している。金利上昇・調達困難のリスクは継続している。 - FY2023-Q3悪化有価証券報告書
「固定負債は、前事業年度末と比べて129百万円増加し、847百万円となりました。これは、長期借入金が118百万円増加したことなどによるものです。」
長期借入金が118百万円増加し、固定負債および負債合計が前事業年度末から増加しており、有利子負債エクスポージャーが拡大している。 - FY2023-Q2悪化有価証券報告書
「固定負債は、前事業年度末に比べて18百万円増加し、736百万円となりました。これは、長期借入金が13百万円、退職給付引当金が２百万円増加したことなどによるものです。」
前事業年度末から長期借入金が13百万円増加し、固定負債および負債合計も増加している。 - FY2023-Q1悪化有価証券報告書
「流動負債は、前事業年度末に比べて62百万円増加し、671百万円となりました。これは、買掛金が５百万円、1年内返済予定の長期借入金が22百万円、賞与引当金が16百万円増加したことなどによるものです。固定負債は、前事業年度末に比べて82百万円増加し、801百万円となりました。これは、長期借入金が80百万円増加したことなどによるものです。」
1年内返済予定の長期借入金が22百万円、長期借入金が80百万円増加し、負債合計も145百万円増加しており、有利子負債へのエクスポージャーが四半期中に拡大している。 - FY2022悪化有価証券報告書
「当事業年度末における有利子負債の額は923百万円であり、総資産額に占める割合は26.8％であります。現在は、当該資金を主に固定金利に基づく長期借入金により調達しているため、一定期間においては金利変動の影響を受けないこととなりますが、予期せぬ外的要因により資金調達が困難となり、借入金利が上昇した場合には、金融費用が増加する等、当社の業績に影響を及ぼす可能性があります。」
有利子負債は前年度の849百万円・総資産比25.0％から923百万円・26.8％へ増加している。 - FY2022-Q3悪化有価証券報告書
「固定負債は、前事業年度末と比べて66百万円増加し、707百万円となりました。これは、長期借入金が59百万円増加したことなどによるものです。」
長期借入金が前事業年度末から59百万円増加し、有利子負債へのエクスポージャーが引き続き拡大している。 - FY2022-Q2悪化有価証券報告書
「固定負債は、前事業年度末に比べて108百万円増加し、750百万円となりました。これは、長期借入金が101百万円、資産除去債務が５百万円増加したことなどによるものです。」
長期借入金が101百万円増加し、固定負債も108百万円増加したため、四半期中の有利子負債エクスポージャーが拡大している。 - FY2022-Q1対処有価証券報告書
「固定負債は、前事業年度末に比べて７百万円減少し、634百万円となりました。これは、長期借入金が10百万円減少したことなどによるものです。この結果、負債合計は前事業年度末に比べ147百万円減少し、1,253百万円となりました。」
長期借入金が10百万円、負債合計が147百万円減少し、有利子負債・負債エクスポージャーが縮小している。金利上昇・調達困難のリスク自体については新たな発生記載はない。見積リスクとしてmaterializedはfalse。 - FY2021対処有価証券報告書
「当事業年度末における有利子負債の額は849百万円であり、総資産額に占める割合は25.0％であります。」
有利子負債は前年度の909百万円・総資産比27.8％から849百万円・25.0％へ減少している。金利上昇・調達困難のリスク自体は継続している。 - FY2021-Q3悪化有価証券報告書
「流動負債は、前事業年度末と比べて１百万円減少し、681百万円となりました。これは、買掛金が18百万円、１年内返済予定の長期借入金が14百万円増加した一方、未払法人税等が25百万円減少したことなどによるものです。」
１年内返済予定の長期借入金が14百万円増加し、貸借対照表上の有利子負債は前事業年度末から増加している。 - FY2021-Q2悪化有価証券報告書
「流動負債は、前事業年度末と同様に、682百万円となりました。これは、１年内返済予定の長期借入金が27百万円増加した一方、未払法人税等が16百万円減少したことなどによるものです。固定負債は、前事業年度末に比べて82百万円増加し、766百万円となりました。これは、長期借入金が74百万円増加したことなどによるものです。この結果、負債合計は前事業年度末に比べ82百万円増加し、1,449百万円となりました。」
1年内返済予定の長期借入金が27百万円、長期借入金が74百万円増加し、負債合計も82百万円増加した。有利子負債へのエクスポージャーが前事業年度末から拡大している。 - FY2021-Q1悪化有価証券報告書
「流動負債は、前事業年度末に比べて31百万円減少し、650百万円となりました。これは、１年内返済予定の長期借入金が25百万円増加した一方、未払法人税等が33百万円減少したことなどによるものです。固定負債は、前事業年度末に比べて86百万円増加し、770百万円となりました。これは、長期借入金が80百万円増加したことなどによるものです。この結果、負債合計は前事業年度末に比べ54百万円増加し、1,421百万円となりました。」
1年内返済予定の長期借入金が25百万円、長期借入金が80百万円増加し、負債合計も54百万円増加している。有利子負債エクスポージャーが四半期中に拡大した。 - FY2020対処有価証券報告書
「当事業年度末における有利子負債の額は909百万円であり、総資産額に占める割合は27.8％であります。」
有利子負債は前年度の957百万円・総資産比30.5％から909百万円・27.8％へ減少している。金利上昇・調達困難のリスク自体は継続している。 - FY2020-Q3悪化有価証券報告書
「流動負債は、前事業年度末と比べて８百万円増加し、640百万円となりました。これは、１年内返済予定の長期借入金が32百万円減少した一方、未払法人税等が12百万円、賞与引当金が12百万円増加したことなどによるものです。固定負債は、前事業年度末と比べて89百万円増加し、759百万円となりました。これは、長期借入金が81百万円増加したことなどによるものです。この結果、負債合計は前事業年度末と比べて97百万円増加し、1,399百万円となりました。」
1年内返済予定の長期借入金は減少した一方、長期借入金が81百万円増加し、有利子負債全体では前事業年度末から増加している。負債合計も97百万円増加した。 - FY2020-Q2対処有価証券報告書
「流動負債は、前事業年度末と比べて19百万円減少し、612百万円となりました。これは、一年内返済予定の長期借入金が39百万円減少した一方、未払法人税等が４百万円増加したことなどによるものです。固定負債は、前事業年度末と比べて０百万円減少し、669百万円となりました。これは、長期借入金が５百万円減少した一方、退職給付引当金が３百万円、資産除去債務が１百万円増加したことなどによるものです。この結果、負債合計は前事業年度末と比べて19百万円減少し、1,282百万円となりました。」
一年内返済予定の長期借入金39百万円、長期借入金5百万円、負債合計19百万円が前事業年度末から減少し、負債エクスポージャーが縮小している。 - FY2020-Q1対処有価証券報告書
「流動負債は、前事業年度末に比べて８百万円減少し、623百万円となりました。これは、１年内返済予定の長期借入金が40百万円減少した一方、未払法人税等が12百万円、賞与引当金が13百万円増加したことなどによるものです。固定負債は、前事業年度末に比べて72百万円減少し、597百万円となりました。これは、長期借入金が74百万円減少したことなどによるものです。この結果、負債合計は前事業年度末に比べ80百万円減少し、1,221百万円となりました。」
1年内返済予定の長期借入金40百万円、長期借入金74百万円が減少し、負債合計も前事業年度末比80百万円減少している。 - FY2019対処有価証券報告書
「当事業年度末における有利子負債の額は957百万円であり、総資産額に占める割合は30.5％であります。現在は、当該資金を主に固定金利に基づく長期借入金により調達しているため、一定期間においては金利変動の影響を受けないこととなりますが、予期せぬ外的要因により資金調達が困難となり、借入金利が上昇した場合には、金融費用が増加する等、当社の業績に影響を及ぼす可能性があります。」
有利子負債は前年度の1,115百万円・総資産比32.8％から957百万円・30.5％へ減少している。金利上昇・調達困難のリスク自体は継続して記載している。 - FY2019-Q3対処有価証券報告書
「流動負債は、前事業年度末と比べて175百万円減少し、660百万円となりました。これは、１年内返済予定の長期借入金が43百万円、未払法人税等が74百万円減少したことなどによるものです。固定負債は、前事業年度末と比べて14百万円増加し、748百万円となりました。これは、長期借入金が７百万円増加したことなどによるものです。」
1年内返済予定の長期借入金が43百万円減少し、長期借入金の増加を差し引いた借入金全体では前事業年度末から縮小している。 - FY2019-Q2対処有価証券報告書
「流動負債は、前事業年度末と比べて180百万円減少し、656百万円となりました。これは、一年内返済予定の長期借入金が43百万円及び未払法人税等が74百万円減少したことなどによるものです。固定負債は、前事業年度末と比べて21百万円減少し、713百万円となりました。これは、長期借入金が23百万円減少したことなどによるものです。この結果、負債合計は前事業年度末と比べて201百万円減少し、1,369百万円となりました。」
1年内返済予定の長期借入金、長期借入金、負債合計が前事業年度末から減少し、有利子負債へのエクスポージャーが縮小している。 - FY2019-Q1悪化有価証券報告書
「流動負債は、前事業年度末に比べて148百万円減少し、687百万円となりました。これは、１年内返済予定の長期借入金が38百万円、未払法人税等が61百万円減少したことなどによるものです。固定負債は、前事業年度末に比べて105百万円増加し、840百万円となりました。これは、長期借入金が103百万円増加したことなどによるものです。」
１年内返済予定の長期借入金は減少した一方、長期借入金が103百万円増加した。借入金合計は前年度末の約1,115百万円から当四半期末の約1,180百万円へ増加している。 - FY2018対処有価証券報告書
「当事業年度末における有利子負債の額は1,115百万円であり、総資産額に占める割合は32.8％であります。」
有利子負債は前年度の1,288百万円・総資産比38.5％から1,115百万円・32.8％へ減少している。 - FY2018-Q3対処有価証券報告書
「固定負債は、前事業年度末と比べて118百万円減少し、757百万円となりました。これは、長期借入金が122百万円減少したことなどによるものです。この結果、負債合計は前事業年度末と比べて13百万円減少し、1,574百万円となりました。」
長期借入金が122百万円減少し、負債合計も前事業年度末比で13百万円減少しており、有利子負債・負債エクスポージャーは縮小している。 - FY2018-Q2対処有価証券報告書
「流動負債は、前事業年度末と比べて63百万円増加し、776百万円となりました。これは、短期借入金が50百万円増加したことなどによるものです。固定負債は、前事業年度末と比べて141百万円減少し、733百万円となりました。これは、長期借入金が145百万円減少したことなどによるものです。この結果、負債合計は前事業年度末と比べて77百万円減少し、1,509百万円となりました。」
短期借入金は50百万円増加した一方、長期借入金は145百万円減少し、負債合計は前事業年度末比77百万円減少している。 - FY2018-Q1悪化有価証券報告書
「流動負債は、前事業年度末に比べて208百万円増加し、920百万円となりました。これは、短期借入金が200百万円増加したこと及び１年内返済予定の長期借入金が9百万円減少したことなどによるものです。固定負債は、前事業年度末に比べて115百万円減少し、759百万円となりました。これは、長期借入金が116百万円減少したことなどによるものです。」
長期借入金は減少した一方、短期借入金200百万円が新たに計上され、借入金による資金調達額は前事業年度末から純増している。 - FY2017悪化有価証券報告書
「当事業年度末における有利子負債の額は1,288百万円であり、総資産額に占める割合は38.5％であります。現在は、当該資金を主に固定金利に基づく長期借入金により調達しているため、一定期間においては金利変動の影響を受けないこととなりますが、予期せぬ外的要因により資金調達が困難となり、借入金利が上昇した場合には、金融費用が増加する等、当社の業績に影響を及ぼす可能性があります。」
有利子負債は前回の1,180百万円・総資産比35.3％から1,288百万円・38.5％へ増加している。 - FY2017-Q3悪化有価証券報告書
「流動負債は、前事業年度末と比べて23百万円増加し、747百万円となりました。これは、１年内返済予定の長期借入金が99百万円増加した一方、未払法人税等が16百万円減少したことなどによるものです。固定負債は、前事業年度末と比べて111百万円増加し、994百万円となりました。これは、長期借入金が144百万円増加した一方、資産除去債務が29百万円減少したことなどによるものです。」
前事業年度末比で1年内返済予定の長期借入金が99百万円、長期借入金が144百万円増加し、有利子負債への依存額がさらに増加している。リスクは数値化されているが、金利上昇や調達困難自体の発生は記載されていない。 - FY2017-Q2悪化有価証券報告書
「財務活動の結果、獲得した資金は167百万円（前年同期は46百万円の資金減）となりました。これは主に、長期借入れによる収入400百万円により資金が増加した一方で、長期借入金の返済による支出232百万円により資金が減少したことによるものです。」
長期借入れによる収入400百万円が返済232百万円を上回り、当四半期末の長期借入金残高は1年内返済予定分を含め1,348百万円となった。 - FY2016初出有価証券報告書
「当事業年度末における有利子負債の額は1,180百万円であり、総資産額に占める割合は35.3％であります。現在は、当該資金を主に固定金利に基づく長期借入金により調達しているため、一定期間においては金利変動の影響を受けないこととなりますが、予期せぬ外的要因により資金調達が困難となり、借入金利が上昇した場合には、金融費用が増加する等、当社の業績に影響を及ぼす可能性があります。」
有利子負債額と総資産比率を示し、調達困難化・金利上昇の影響を記載している。