先行投資に伴う継続的な損失と営業キャッシュフローのマイナス
FY2022に初出。11回の記載のうち7回が「対処」で、最初の「対処」はFY2023。直近の記載は2026-08-13。
テーマ全体が最も大きく悪化側へ動いたのは2018年。6社中2社が悪化側に。
直近の記載が「対処」なのは、ほかに2社。
- FY2025対処有価証券報告書
「営業活動によるキャッシュ・フローは、主に税金等調整前当期純利益の計上及び売上債権の増加により、638,300千円の収入（前年同期は46,024千円の収入）となりました。」
FY2025は営業利益・経常利益を計上し、営業活動によるキャッシュ・フローも46,024千円の収入から638,300千円の収入へ増加した。先行投資に伴う継続損失・営業キャッシュフローのマイナスは当該年度において解消している。 - FY2025-H1対処有価証券報告書
「当中間連結累計期間の営業活動によるキャッシュ・フローは、主に税金等調整前中間純利益の計上により、203,547千円の収入となりました。」
前年同期の営業活動によるキャッシュ・フロー21,234千円の支出から203,547千円の収入へ転換した。また、当中間連結累計期間は営業利益155,685千円を計上しており、継続的な損失・営業キャッシュ・フローのマイナスは当該期間において解消している。 - FY2024-Q2対処有価証券報告書
「当第２四半期連結累計期間の営業活動によるキャッシュ・フローは、主に売上債権の増加及び棚卸資産の増加により、21,234千円の支出となりました。」
営業活動によるキャッシュ・フローのマイナスは継続しているものの、前年同期の75,481千円の支出から21,234千円の支出へ縮小し、損益面では営業利益を計上した。 - FY2024-Q1対処有価証券報告書
「売上高は514,920千円（前年同期比25.6%増）、営業損失は8,938千円（前年同四半期は29,834千円の損失）、経常損失は11,216千円（前年同四半期は47,489千円の損失）、親会社株主に帰属する四半期純損失は11,771千円（前年同四半期は47,622千円の損失）となりました。」
損失はなお継続しているが、営業損失、経常損失、親会社株主に帰属する四半期純損失はいずれも前年同期から縮小した。 - FY2023対処有価証券報告書
「営業活動によるキャッシュ・フローは、主に売上債権の増加及び税金等調整前当期純損失の計上により、107,325千円の支出（前年同期は445,965千円の支出）となりました。」
損失と営業キャッシュフローのマイナスは継続しているが、経常損失は302,118千円から26,796千円へ、営業キャッシュフロー支出は445,965千円から107,325千円へ縮小した。 - FY2023-Q3再掲有価証券報告書
「その結果、当社グループの当第３四半期連結累計期間の経営成績につきましては、売上高は1,259,812千円（前年同期比41.3%増）、営業損失は31,719千円（前年同四半期は247,244千円の営業損失）、経常損失は48,908千円（前年同四半期は227,764千円の経常損失）、親会社株主に帰属する四半期純損失は49,259千円（前年同四半期は229,000千円の親会社株主に帰属する四半期純損失）となりました。」
損失は継続しており、先行投資に伴う損失リスクは残っている。一方、営業損失、経常損失、親会社株主に帰属する四半期純損失はいずれも前年同期比で縮小している。 - FY2023-Q2再掲有価証券報告書
「その結果、当社グループの当第２四半期連結累計期間の経営成績につきましては、売上高は820,373千円、営業損失は37,323千円、経常損失は53,742千円、親会社株主に帰属する四半期純損失は54,007千円となりました。」
第2四半期累計期間でも営業損失、経常損失、親会社株主に帰属する四半期純損失を計上しており、営業活動によるキャッシュ・フローも75,481千円の支出となっている。 - FY2023-Q1再掲有価証券報告書
「その結果、当社グループの当第１四半期連結累計期間の経営成績につきましては、売上高は410,068千円、営業損失は29,834千円、経常損失は47,489千円、親会社株主に帰属する四半期純損失は47,622千円となりました。」
第1四半期でも営業損失・経常損失・親会社株主に帰属する純損失を計上しており、損失が継続している。 - FY2022初出有価証券報告書
「当社グループは過年度において、継続的な事業成長を図るため、積極的な人材採用と既存のサービス強化と新しいサービス・ソフトウェア開発等への投資、顧客基盤拡大のための積極的な広告宣伝活動を行った結果、利益面での損失計上、及び営業活動によるキャッシュ・フローのマイナスが継続しております。」
売上拡大と並行して、損失計上・営業キャッシュフローのマイナスが続くリスクを記載している。