Financial Covenants on New Factory Borrowings
First written in FY2019. 13 of 17 entries say "Restated". Latest entry: FY2026.
The whole theme swung hardest in 2017: 8 of 54 companies on the "Worse" side.
40 other companies' latest entry also says "Restated".
- FY2026RestatedAnnual report
「Accordingly, as of the end of the fiscal year, we remained in breach of some financial covenants relating to long-term borrowings, and if the relevant covenants are triggered, we will lose the benefit of the time for repayment.」
長期借入金の財務制限条項への一部抵触と、期限の利益喪失可能性を継続して記載している。金融機関との協議および権利不行使の同意も継続している。 - FY2026-H1RestatedAnnual report
「その結果、前事業年度末においても、長期借入金に係る財務制限条項の一部に抵触しており、当該財務制限条項に該当した場合には期限の利益を喪失することとなります。」
長期借入金の財務制限条項への一部抵触と、期限の利益喪失可能性を継続して記載している。金融機関から権利行使をしないことへの同意を得ている状況も継続している。 - FY2025RestatedAnnual report
「当事業年度末においても、長期借入金に係る財務制限条項の一部に抵触しており、当該財務制限条項に該当した場合には期限の利益を喪失することとなります。」
営業利益を計上した当事業年度末においても財務制限条項の一部抵触が継続し、金融機関との協議と権利不行使の同意も継続している。 - FY2024-Q3RestatedAnnual report
「当社は、ＣＩＤ事業の損益分岐点売上高の未達及び将来の販売見通しに基づいた前事業年度末時点での販売不能見込みを製品評価損として織り込んだことにより、前事業年度に多額の営業損失及び経常損失を計上いたしました。その結果、前事業年度末においても、長期借入金に係る財務制限条項の一部に抵触しております。」
CID事業の損益分岐点未達等を背景とする財務制限条項への抵触と、期限の利益喪失可能性に関するリスクを継続して記載している。 - FY2024-Q1RestatedAnnual report
「当社は、ＣＩＤ事業の損益分岐点売上高の未達及び将来の販売見通しに基づいた前事業年度末時点での販売不能見込みを製品評価損として織り込んだことにより、前事業年度に多額の営業損失及び経常損失を計上いたしました。その結果、前事業年度末においても、長期借入金に係る財務制限条項の一部に抵触しております。」
CID事業の損益分岐点未達等を背景とした財務制限条項への抵触と、期限の利益喪失可能性に関するリスクを継続して記載している。 - FY2023RestatedAnnual report
「当事業年度末においても、長期借入金に係る財務制限条項に抵触しております。当社は、当該状況を解消すべく、取引金融機関と定期的に意見交換を行うことで良好な関係を構築しております。また、当事業年度において埼玉工場の土地及び建物に対して同金融機関を第一順位とする根抵当権を設定しており、同金融機関との協議を通じて上記の期限の利益の喪失に係る権利行使をしないことについての同意を得ております。」
財務制限条項への抵触と金融機関の権利不行使同意を継続して記載している。前期に記載された根抵当権の設定が当事業年度にも確認される。 - FY2023-Q2根抵当権設定を実施Annual report
「なお、財務制限条項の一部に抵触し、前事業年度に登記留保としていた根抵当権の設定について、当第２四半期会計期間において、埼玉工場の土地及び建物に対して同金融機関を第一順位とする根抵当権の設定を行っております。」
前事業年度末から継続する財務制限条項の一部抵触に対し、埼玉工場の土地・建物への第一順位の根抵当権設定を実施した。金融機関が期限の利益を喪失させる権利を行使しないことへの同意は継続している。 - FY2022-Q3RestatedAnnual report
「その結果、前事業年度末において長期借入金に係る財務制限条項の一部に抵触しております。当社は、当該状況を解消すべく、上記の期限の利益の喪失に係る権利行使について取引金融機関と協議し、当該権利行使をしないことについて、同金融機関の同意を得ております。」
前事業年度末の財務制限条項への一部抵触と、金融機関から権利行使をしないことへの同意を得ている状況を継続して記載している。 - FY2021MaterialisedAnnual report
「その結果、当事業年度末において長期借入金に係る財務制限条項の一部に抵触しております。当社は、当該状況を解消すべく、上記の期限の利益の喪失に係る権利行使について取引金融機関と協議し、当該権利行使をしないことについて、同金融機関の同意を得ております。」
従来は財務制限条項への抵触がないとされていたが、ＣＩＤ事業の損益分岐点未達等による損失を背景に、当事業年度末に一部抵触が実際に発生した。金融機関から権利行使をしないことへの同意を得ている。 - FY2021-Q2RestatedAnnual report
「当第２四半期会計期間末における長期借入金には、純資産の部の金額、営業損益及び経常損益等に係る財務制限条項が付されております。これに抵触した場合、当該借入金について期限の利益を喪失する可能性があります。なお、当第２四半期会計期間末において、財務制限条項に抵触している長期借入金はありません。」
長期借入金に財務制限条項が付されていることを継続して記載している。第２四半期末時点での抵触はない。 - FY2021-Q1Specification of Financial CovenantsAnnual report
「2021年３月に終了する決算期以降の各年度の決算期の末日における単体の貸借対照表における純資産の部の金額を、2018年３月期の決算期末日の貸借対照表における純資産の部の合計金額の75％以上に維持すること。」
新工場建設費用の長期借入について、純資産維持、経常損益の連続赤字回避、営業損益と減価償却費の合計額、担保設定に関する具体的な財務制限条項が記載された。なお、当第1四半期会計期間末における抵触は記載されていない。 - FY2020-Q3RestatedAnnual report
「（注）上記当座貸越契約には、財務制限条項が付されております。」
新工場建設費用の当座貸越契約に財務制限条項が付されていることを継続して記載している。抵触や期限の利益喪失は記載されていない。 - FY2020-Q2RestatedAnnual report
「（注）上記当座貸越契約には、財務制限条項が付されております。」
新工場建設費用の当座貸越契約に財務制限条項が付されていることを継続して記載している。抵触や期限の利益喪失は記載されていない。 - FY2020-Q1RestatedAnnual report
「（注）上記当座貸越契約には、財務制限条項が付されております。」
新工場建設費用の当座貸越契約に財務制限条項が付されていることを継続して記載している。抵触や期限の利益喪失の発生は記載されていない。 - FY2019First statedAnnual report
「We have borrowed funds to finance construction of the new factory, and the agreement contains certain financial covenants. If these covenants are breached, we could lose the benefit of the term and be required to repay the borrowings in full, potentially affecting our business performance and financial condition.」
The risk of losing the benefit of the term and being required to make lump-sum repayment upon breaching financial covenants on borrowings for the new factory was newly disclosed.