Ｍ＆Ａ資金調達と金利変動による財務リスク
FY2016に初出。36回の記載のうち20回が「対処」で、最初の「対処」はFY2018。直近の記載は2026-09-14。
テーマ全体が最も大きく悪化側へ動いたのは2025年。29社中16社が悪化側に。
直近の記載が「対処」なのは、ほかに12社。
- 2026-09-14対処決算
「短期及び長期借入金の残高は、52億２千８百万円減となる1,666億２千５百万円となりました。主な要因は、長期借入金の減少によるものです。」
前連結会計年度末から借入金残高が減少したことを記載した。 - FY2026悪化有価証券報告書
「当連結会計年度末における現金及び預金の残高は509億２千５百万円、短期及び長期借入金の残高は1,718億５千４百万円となっております。現在の借入金は５割超を固定金利で調達しており、金利変動リスクを一定程度回避しておりますが、今後の市場金利の動向次第で当社グループの財務状況や支払利息等に影響を及ぼす可能性があります。」
さくら薬局グループ取得等により、借入金残高は前年度末の669億4,000万円から1,718億5,400万円へ大幅に増加した。5割超を固定金利とすることで金利変動リスクを一定程度回避しているが、M&A資金調達に伴う財務エクスポージャーは高水準となった。 - FY2026-H1悪化有価証券報告書
「それに伴い、短期及び長期借入金の残高は、1,571億円増となる1,957億２千１百万円となりました。 （２）借入金額 125,000百万円 （３）借入実行日 2025年８月１日 （４）借入期間 半年間 （５）金利 基準金利＋スプレッド」
さくら薬局グループの株式取得資金等の調達により、短期・長期借入金残高は前年度末比1,571億円増の1,957億2,100万円となった。125,000百万円のブリッジローンを半年間、基準金利＋スプレッドで借り入れ、借換えは検討中としている。 - FY2025-H1悪化有価証券報告書
「それに伴い、短期及び長期借入金の残高は、296億２千７百万円増となる363億２千１百万円となりました。」
Francfrancの株式取得資金を金融機関から調達したことにより、短期・長期借入金残高は前年度末比296億2,700万円増の363億2,100万円となった。M&A資金調達に伴う財務エクスポージャーが拡大している。 - FY2024対処有価証券報告書
「当連結会計年度末における現金及び預金の残高は486億１千１百万円、短期及び長期借入金の残高は66億９千４百万円となっております。」
現金及び預金486億1,100万円に対し、短期・長期借入金は66億9,400万円となった。前連結会計年度末から借入金残高は19億9,700万円減少し、財務エクスポージャーの低下が続いている。 - FY2024-Q3対処有価証券報告書
「短期及び長期借入金の残高は、31億４千１百万円減となる55億４千９百万円となりました。主な要因は、借入金の返済によるものであります。」
短期・長期借入金残高は前連結会計年度末から31億4,100万円減少し、55億4,900万円となった。借入金返済によりＭ＆Ａ資金調達・金利変動に関する財務エクスポージャーが低下している。 - FY2024-Q2対処有価証券報告書
「短期及び長期借入金の残高は、20億５千１百万円減となる66億４千万円となりました。主な要因は、借入金の返済によるものであります。」
短期・長期借入金残高は前連結会計年度末から20億5,100万円減少し、66億4,000万円となった。借入金返済により、M&A資金調達・金利変動に関する財務エクスポージャーが低下している。 - FY2024-Q1対処有価証券報告書
「短期及び長期借入金の残高は、11億９千５百万円減となる74億９千６百万円となりました。主な要因は、借入金の返済によるものであります。」
短期・長期借入金残高は前連結会計年度末から11億9,500万円減少し、74億9,600万円となった。借入金返済により財務エクスポージャーが低下している。 - FY2023-Q3買収後の借入残高は前年度末比増加・前四半期末比減少有価証券報告書
「短期及び長期借入金の残高は、13億９千３百万円増となる98億５千２百万円となりました。」
短期・長期借入金残高は前年度末比で13億9,300万円増加し98億5,200万円となった。一方、前四半期末の138億1,400万円からは減少している。 - FY2023-Q2買収に伴う借入増加継続有価証券報告書
「短期及び長期借入金の残高は、53億５千６百万円増となる138億１千４百万円となりました。主な要因は、第１四半期連結会計期間において、新たに連結の範囲に含めた子会社によるものであります。」
借入金残高は前連結会計年度末比で53億5,600万円増の138億1,400万円となった。第１四半期末の153億8,500万円からは減少したが、ファーマシィホールディングス等の連結に伴う財務エクスポージャーの増加は継続している。 - FY2023-Q1悪化有価証券報告書
「短期及び長期借入金の残高は、69億２千６百万円増となる153億８千５百万円となりました。主な要因は、当第１四半期連結会計期間において、新たに連結の範囲に含めた子会社によるものであります。」
ファーマシィホールディングス等の連結に伴い、短期・長期借入金残高が前連結会計年度末比69億2,600万円増の153億8,500万円となり、買収資金に関する財務エクスポージャーが拡大した。 - FY2022対処有価証券報告書
「当連結会計年度末における現金及び預金の残高597億２千９百万円に対し、当社グループの短期及び長期借入金の残高は84億５千８百万円となっております。」
現金及び預金597億2,900万円に対して借入金残高は84億5,800万円となり、前年度末の119億6,700万円から減少した。 - FY2022-Q3対処有価証券報告書
「短期及び長期借入金の残高は、31億２千１百万円減となる88億４千６百万円となりました。」
短期・長期借入金残高が前連結会計年度末から31億2,100万円減少し、88億4,600万円となった。Ｍ＆Ａ資金調達・金利変動に関する財務上のエクスポージャー低下が続いている。 - FY2022-Q2対処有価証券報告書
「短期及び長期借入金の残高は、20億５千４百万円減となる99億１千２百万円となりました。」
短期・長期借入金残高が前連結会計年度末から20億5,400万円減少し、99億1,200万円となった。借入金圧縮による財務リスクのエクスポージャー低下が続いている。 - FY2022-Q1対処有価証券報告書
「短期及び長期借入金の残高は、11億５百万円減となる108億６千１百万円となりました。」
短期・長期借入金残高は前連結会計年度末から11億500万円減少し、108億6,100万円となった。Ｍ＆Ａ資金調達・金利変動による財務リスクのエクスポージャー低下が続いている。 - FY2021借入残高は前年度末比増加も期末に減少有価証券報告書
「短期及び長期借入金の残高は、58億９千２百万円増となる119億６千７百万円となりました。」
借入金残高は前年度末比で58億9,200万円増加し119億6,700万円となった。一方、第2四半期末の138億5,900万円からは減少しており、年度末時点では増加幅が縮小した。 - FY2021-Q3前年度末比の借入残高増加継続有価証券報告書
「短期及び長期借入金の残高は、64億６千７百万円増となる125億４千２百万円となりました。」
短期・長期借入金残高は前年度末比で64億6,700万円増の125億4,200万円となった。第２四半期末の138億5,900万円からは減少したが、前年度末比で増加する状態は続いている。 - FY2021-Q2悪化有価証券報告書
「短期及び長期借入金の残高は、77億８千４百万円増となる138億５千９百万円となりました。」
短期・長期借入金残高が前連結会計年度末から77億8,400万円増加し、138億5,900万円となった。これまで続いていた借入金圧縮の動きから、借入残高が増加する状態へ変化している。 - FY2021-Q1対処有価証券報告書
「短期及び長期借入金の残高は、９億４千２百万円減となる51億３千２百万円となりました。」
短期及び長期借入金残高は前連結会計年度末から９億4,200万円減少し、51億3,200万円となった。Ｍ＆Ａ資金調達・金利変動による財務リスクのエクスポージャー低下が続いている。 - FY2020対処有価証券報告書
「当社グループでは、これらの資金需要に機動的に対応するため、一定水準の手元流動性を確保しており、当連結会計年度末における現金及び預金の残高463億２千１百万円に対し、当社グループの短期及び長期借入金の残高は60億７千４百万円となっております。」
現金及び預金463億2,100万円に対し、短期及び長期借入金は60億7,400万円となった。前四半期末の72億500万円からさらに借入金残高が減少し、財務リスクへの対応が進んでいる。 - FY2020-Q3対処有価証券報告書
「短期及び長期借入金の残高は、43億５千１百万円減となる72億５百万円となりました。」
短期及び長期借入金残高は前連結会計年度末から43億5,100万円減少し、72億500万円となった。Ｍ＆Ａ資金調達・金利変動による財務リスクのエクスポージャー低下を示している。 - FY2020-Q2対処有価証券報告書
「短期及び長期借入金の残高は、29億２千２百万円減となる86億３千４百万円となりました。」
短期及び長期借入金残高は前連結会計年度末から29億2,200万円減少し、86億3,400万円となった。Ｍ＆Ａ資金調達・金利変動による財務リスクのエクスポージャー低下を示している。 - FY2020-Q1対処有価証券報告書
「短期及び長期借入金の残高は、14億９千７百万円減となる100億５千９百万円となりました。」
短期及び長期借入金残高が前連結会計年度末から14億9,700万円減少し、100億5,900万円となった。Ｍ＆Ａ資金調達・金利変動による財務リスクへのエクスポージャー低下を示している。 - FY2019-Q3対処有価証券報告書
「短期及び長期借入金の残高は、42億７千３百万円減となる139億５千５百万円となりました。」
短期及び長期借入金残高が前連結会計年度末から42億7,300万円減少し、139億5,500万円となった。Ｍ＆Ａ資金調達・金利変動による財務リスクのエクスポージャー低下を示す記載である。追加的な悪影響の発生は記載されていない。 - FY2019-Q2対処有価証券報告書
「短期及び長期借入金の残高は、14億２千５百万円減となる168億３百万円となりました。」
短期及び長期借入金残高は前連結会計年度末から14億2,500万円減少し、168億300万円となった。Ｍ＆Ａ資金調達・金利変動による財務リスクへの対応状況として、借入金の減少を記載している。 - FY2019-Q1対処有価証券報告書
「短期及び長期借入金の残高は、６億８千９百万円減となる175億３千８百万円となりました。」
短期及び長期借入金残高が前連結会計年度末から６億8,900万円減少し、借入金残高は175億3,800万円となった。 - FY2018対処有価証券報告書
「当社グループでは、これらの資金需要に機動的に対応するため、一定水準の手元流動性を確保しており、当連結会計年度末における現金及び預金の残高637億７千９百万円に対し、当社グループの短期及び長期借入金の残高は182億２千８百万円となっております。Ｍ＆Ａの実施にあたっては投資回収可能性を重視し、効率的投資により有利子負債の圧縮に努めておりますが、Ｍ＆Ａに対する投資回収が十分に確保できない場合及び金融市場の動向等に伴う金利変動により、当社グループの財務状況及び支払利息等経営成績に影響を及ぼす可能性があります。」
手元流動性637億7,900万円に対し短期・長期借入金は182億2,800万円となり、借入金残高も前年度から76億2,200万円減少した。有利子負債の圧縮を進めているとの記載と合わせ、財務リスクへの対処を具体化した。 - FY2018-Q3再掲有価証券報告書
「当第３四半期連結累計期間において、新たに生じた事業等のリスク、または、前事業年度の有価証券報告書に記載された事業等のリスクについての重要な変更はありません。」
Ｍ＆Ａ資金調達と金利変動による財務リスクについて、新たな発生または重要な変更がない旨を記載している。 - FY2018-Q2再掲有価証券報告書
「当第２四半期連結累計期間において、新たな事業等のリスクの発生、または、前事業年度の有価証券報告書に記載した事業等のリスクについての重要な変更はありません。」
Ｍ＆Ａ資金調達と金利変動による財務リスクについて、新たな発生または重要な変更はないとしている。 - FY2018-Q1再掲有価証券報告書
「当第１四半期連結累計期間において、新たに生じた事業等のリスク、または、前事業年度の有価証券報告書に記載された事業等のリスクについての重要な変更はありません。」
Ｍ＆Ａ資金調達と金利変動による財務リスクについて、重要な変更はないとしている。 - FY2017再掲有価証券報告書
「当社グループでは、これらの資金需要に機動的に対応するため、一定水準の手元流動性を確保しており、当連結会計年度末における現金及び預金の残高297億７千５百万円に対し、当社グループの短期及び長期借入金の残高は258億５千１百万円となっております。」
Ｍ＆Ａ資金調達、借入金、金利変動による財務リスクを継続して記載している。手元流動性を確保しつつ、効率的投資と有利子負債の圧縮に努める方針を示している。 - FY2017-Q3再掲有価証券報告書
「当第３四半期連結累計期間において、新たに生じた事業等のリスク、または、前事業年度の有価証券報告書に記載された事業等のリスクについての重要な変更はありません。」
Ｍ＆Ａ資金調達と金利変動による財務リスクについて、重要な変更はないとしている。借入金残高は増加しているが、リスクの重要な変更とは記載されていない。 - FY2016初出有価証券報告書
「Ｍ＆Ａに対する投資回収が十分に確保できない場合及び金融市場の動向等に伴う金利変動により、当社グループの財務状況及び支払利息等経営成績に影響を及ぼす可能性があります。」
現金及び預金226億4,700万円、短期・長期借入金205億4,400万円を記載している。