読む価値
59注目
0〜100。会社の良し悪しではなく、読む価値の大きさです。向き
改善
会社の説明から読み取った方向です。規模
2000
億円（通期売上収益の前回見通し比増額）書きぶり
条件付き
どれだけ断定的に書かれているかです。この資料の中身
決算説明資料2026年3月期 第3四半期会社の説明として取り出せた項目 11 件
決算の数字（この資料の要点は下の説明です）
売上高75,017億円+7.0%Q3累計
営業利益8,257億円+26.0%調整後営業利益、Q3累計
純利益6,385億円+48.0%親会社株主帰属、Q3累計
営業利益率12.1%Adj. EBITA率、Q3累計
当四半期3か月の実績
売上収益
27,143億円+10.0%
Adj. EBITA
3,462億円
yoy_change644
Adj. EBITA率
12.8%
yoy_change_points1.4
親会社株主帰属四半期利益
1,656億円
yoy_change271
コアFCF
2,891億円
yoy_change834
通期業績予想
売上収益
105,000億円
調整後営業利益
11,500億円
Adj. EBITA
12,600億円
親会社株主帰属当期利益
7,600億円
EPS
167.4円
コアFCF
10,000億円
ROIC
11.8%
この資料で会社が説明したこと
増減要因の内訳数字が動いた理由として、会社が挙げたものです。
Q3売上収益エナジー・DSS・他 +1,731億円、為替影響 +760億円
Q3 Adj. EBITAエナジー・DSS・他 +698億円、戦略投資 -154億円、為替影響 +100億円
Q3コアFCFAdj. EBITA等 +644億円、正味運転資金 +838億円、CAPEX -339億円、その他 -142億円、大口前受金影響 約1,100億円
通期売上収益エナジー・DSS・他 +6,627億円、為替影響 +540億円
通期Adj. EBITAエナジー・DSS・他 +2,055億円、戦略投資 -360億円、為替影響 +70億円
通期親会社株主帰属当期利益調整後営業利益等 +1,783億円、空調事業合弁会社の売却影響 +1,549億円、為替差損益 -305億円、その他の営業外損益・税金費用等 -1,584億円
通期コアFCFAdj. EBITA +1,764億円、正味運転資金 -500億円、CAPEX -1,183億円、その他増減 +1,618億円、大口前受金影響 約3,100億円
業績見通しの前提予想を立てるときに、会社が置いた条件です。
ドル為替レート150円
ユーロ為替レート175円
新しい施策
- 追加の自己株式取得1,000億円
- HMAXのグローバル展開強化
- MicrosoftのAI技術による設備管理ソリューションの刷新
- Google Cloudとの鉄道DX協業の加速
- HMAX for Industryの三菱ケミカルとの共同検証
- 次世代AIワークロード向けハイエンドブロックストレージ新製品の販売
主要KPI会社が経営の目安として重視している指標です。
- フロントビジネス受注10%前年比+10.0%
- Lumada事業売上収益（Q3）11,140億円+51.0%
- Lumada事業売上収益（通期見通し）41,000億円+36.0%
- GlobalLogicシナジー・スタンドアローン合計売上（Q3）1,105百万ドル+21.0%
- 受注残DSS1.8兆円+17.0%
- 受注残日立エナジー8.8兆円+36.0%
- 受注残モビリティ6.9兆円+12.0%
セグメント別実績
DSS
Q3売上収益7,149
Q3 Adj. EBITA1,087
Q3売上収益前年比3
Q3 Adj. EBITA増減130
通期売上収益29,500
通期Adj. EBITA4,370
エナジー
Q3売上収益8,723
Q3 Adj. EBITA1,179
Q3売上収益前年比33
Q3 Adj. EBITA増減500
通期売上収益31,700
通期Adj. EBITA4,000
モビリティ
Q3売上収益3,491
Q3 Adj. EBITA311
Q3売上収益前年比14
Q3 Adj. EBITA増減97
通期売上収益13,000
通期Adj. EBITA1,060
CI
Q3売上収益8,108
Q3 Adj. EBITA1,018
Q3売上収益前年比-3
Q3 Adj. EBITA増減18
通期売上収益32,600
通期Adj. EBITA3,560
中期経営計画の目標
Inspire 2027の達成をめざすとの記載のみ。具体的な目標値は非開示。財務目標
ROIC
11.8%FY2025見通し
D/Eレシオ
0.16倍Q3 FY2025
見通しに織り込んだリスク額予想の中で、会社が振れ幅として見込んでいる金額です。
米国相互関税の直接・間接影響
Adj. EBITA-235億円
当期利益-170億円
全社及び消去に織り込んでいた関税影響等
Adj. EBITA-200億円
受注高・受注残高
受注高
DSS
Q37,049億円
Q3累計23,118億円
エナジー
Q318,493億円
Q3累計39,354億円
モビリティ
Q33,374億円
Q3累計10,301億円
受注残高
DSS1.8兆円
日立エナジー8.8兆円
モビリティ6.9兆円
年間配当
中間配当23円/株
自己株式取得
既存取得
3,000億円
株数6,867
株数単位万株
期間12月17日完了
追加取得
上限金額1,000
金額単位億円
取得上限株数3,000
株数単位万株
期間2026年1月30日～2026年4月30日
| 項目 | 内容 |
|---|---|
| 資料の種類 | 決算説明資料 |
| 対象決算期 | 2026年3月期 第3四半期 |
| 売上高 | 75,017億円（Q3累計）（前年比 +7.0%） |
| 営業利益 | 8,257億円（調整後営業利益、Q3累計）（前年比 +26.0%） |
| 純利益 | 6,385億円（親会社株主帰属、Q3累計）（前年比 +48.0%） |
| 営業利益率 | 12.1%（Adj. EBITA率、Q3累計） |
| 当四半期3か月の実績 | 売上収益 27,143億円（前年比 +10.0%） / Adj. EBITA 3,462億円 / Adj. EBITA率 12.8% / 親会社株主帰属四半期利益 1,656億円 / コアFCF 2,891億円 |
| 通期業績予想 | 売上収益 105,000億円 / 調整後営業利益 11,500億円 / Adj. EBITA 12,600億円 / 親会社株主帰属当期利益 7,600億円 / EPS 167.4円 / コアFCF 10,000億円 / ROIC 11.8% |
| セグメント別実績 | DSS Q3売上収益 7,149 / Q3 Adj. EBITA 1,087 / Q3売上収益前年比 3 / Q3 Adj. EBITA増減 130 / 通期売上収益 29,500 / 通期Adj. EBITA 4,370 / エナジー Q3売上収益 8,723 / Q3 Adj. EBITA 1,179 / Q3売上収益前年比 33 / Q3 Adj. EBITA増減 500 / 通期売上収益 31,700 / 通期Adj. EBITA 4,000 / モビリティ Q3売上収益 3,491 / Q3 Adj. EBITA 311 / Q3売上収益前年比 14 / Q3 Adj. EBITA増減 97 / 通期売上収益 13,000 / 通期Adj. EBITA 1,060 / CI Q3売上収益 8,108 / Q3 Adj. EBITA 1,018 / Q3売上収益前年比 -3 / Q3 Adj. EBITA増減 18 / 通期売上収益 32,600 / 通期Adj. EBITA 3,560 |
| 増減要因の内訳 | Q3売上収益 エナジー・DSS・他 +1,731億円、為替影響 +760億円 / Q3 Adj. EBITA エナジー・DSS・他 +698億円、戦略投資 -154億円、為替影響 +100億円 / Q3コアFCF Adj. EBITA等 +644億円、正味運転資金 +838億円、CAPEX -339億円、その他 -142億円、大口前受金影響 約1,100億円 / 通期売上収益 エナジー・DSS・他 +6,627億円、為替影響 +540億円 / 通期Adj. EBITA エナジー・DSS・他 +2,055億円、戦略投資 -360億円、為替影響 +70億円 / 通期親会社株主帰属当期利益 調整後営業利益等 +1,783億円、空調事業合弁会社の売却影響 +1,549億円、為替差損益 -305億円、その他の営業外損益・税金費用等 -1,584億円 / 通期コアFCF Adj. EBITA +1,764億円、正味運転資金 -500億円、CAPEX -1,183億円、その他増減 +1,618億円、大口前受金影響 約3,100億円 |
| 主要KPI | 10%前年比（前年比 +10.0%）、11,140億円（前年比 +51.0%）、41,000億円（前年比 +36.0%）、1,105百万ドル（前年比 +21.0%）、1.8兆円（前年比 +17.0%）、8.8兆円（前年比 +36.0%）、6.9兆円（前年比 +12.0%） |
| 業績見通しの前提 | ドル為替レート 150円 / ユーロ為替レート 175円 |
| 見通しに織り込んだリスク額 | 米国相互関税の直接・間接影響 Adj. EBITA -235億円 / 当期利益 -170億円 / 全社及び消去に織り込んでいた関税影響等 Adj. EBITA -200億円 |
| 中期経営計画の目標 | Inspire 2027の達成をめざすとの記載のみ。具体的な目標値は非開示。 |
| 財務目標 | ROIC 11.8%（FY2025見通し） / D/Eレシオ 0.16倍（Q3 FY2025） |
| 年間配当 | 中間配当 23円/株 / 期末配当 非開示 |
| 自己株式取得 | 既存取得 3,000億円 / 追加取得 上限金額 1,000 / 金額単位 億円 / 取得上限株数 3,000 / 株数単位 万株 / 期間 2026年1月30日～2026年4月30日 |
| 受注高・受注残高 | 受注高 DSS Q3 7,049億円 / Q3累計 23,118億円 / エナジー Q3 18,493億円 / Q3累計 39,354億円 / モビリティ Q3 3,374億円 / Q3累計 10,301億円 / 受注残高 DSS 1.8兆円 / 日立エナジー 8.8兆円 / モビリティ 6.9兆円 |
| 新しい施策 | 追加の自己株式取得1,000億円、HMAXのグローバル展開強化、MicrosoftのAI技術による設備管理ソリューションの刷新、Google Cloudとの鉄道DX協業の加速、HMAX for Industryの三菱ケミカルとの共同検証、次世代AIワークロード向けハイエンドブロックストレージ新製品の販売 |
この書類が述べていない項目（12件）
経常利益売上総利益率販管費通期予想に対する進捗率計画に対する自己評価単価と数量の指標店舗数・拠点数従業員数配当性向設備投資額市場規模・シェア質疑応答の論点
会社がこの書類で述べていない項目です。空欄にしたり、他の資料や推測で補ったりはしません。
会社が挙げている理由
会社自身の説明です。数値から推測したものではありません。パワーグリッド事業が好調なエナジーに加え、モビリティとCIも上方修正したため。戦略投資の増額などを織り込む一方、エナジー・DSS・モビリティの拡大を見込んでいる。第3四半期は、送電網設備の堅調な需要と受注残の売上転換、鉄道信号システム、国内DX・モダナイゼーション需要などが業績をけん引した。
このページの読み方
これは書類そのものではありません会社が提出した開示をKomoriが読み、要約しています。数値は会社が述べたとおりで、監査を受けたものではありません。
重みは評価ではありません会社が市場に伝えていた内容をどれだけ変えるかを測ったものです。株式に対する見方ではありません。
訂正されることがあります会社が同じ開示を出し直した場合、このページは訂正後の内容から作り直され、訂正番号が繰り上がります。