読む価値
58注目
0〜100。会社の良し悪しではなく、読む価値の大きさです。向き
強弱が混在
会社の説明から読み取った方向です。規模
2500
億円（社債総額、2銘柄合計）書きぶり
確定を避けている
どれだけ断定的に書かれているかです。発行・処分の内容
2029年満期ユーロ円建転換社債型新株予約権付社債及び2031年満期ユーロ円建転換社債型新株予約権付社債の発行
調達する資金の額
本調達資金の総額及び差引手取概算額は非開示
資金の具体的な使途
本公開買付けに係る資金金額 本公開買付け資金の総額（本公開買付価格及び応募株式数により今後確定）・支出予定時期 2026年7月末まで
半導体用スパッタリングターゲットの主要製造設備の増設、結晶材料の増産に向けた設備増強、フォーカス事業向けレアメタル資源の獲得等金額 本公開買付け資金に充当した残額・支出予定時期 2028年3月末まで
発行済株式総数
転換価額が未定のため算出していない
希薄化率は、新しく出る株式が既存の株式数に対してどれだけの割合かを示します。割合が大きいほど、1株あたりの価値や議決権が薄まります。
新株予約権の条件
行使価額
転換価額は当初、引受契約書締結直前の終値の1.2倍。時価を下回る払込金額による株式発行・自己株式処分、株式分割・併合、一定の配当等により調整される。下限は非開示
行使期間
2029年満期 2026年6月17日から2029年5月21日まで（ロンドン時間） / 2031年満期 2026年6月17日から2031年5月20日まで（ロンドン時間）
新株予約権の個数
各銘柄12,500個及び代替新株予約権付社債券に係る個数。未行使残は非開示
募集の体制
引受人・主幹事
Daiwa Capital Markets Europe LimitedNomura International plcMorgan Stanley & Co. International plcMerrill Lynch InternationalJ.P. Morgan Securities plcGoldman Sachs International
払込期日
2026年6月3日（ロンドン時間）
払込金額の算定根拠
本社債の払込金額は投資家の需要状況及びその他の市場動向を勘案して決定し、額面金額の100.0％を下回らない。募集価格は額面金額の102.5％を下回らない。転換価額は引受契約書締結直前の当社普通株式の終値に1.2を乗じた額（20％プレミアム）
企業行動規範上の手続
2026年5月11日開催の取締役会で発行を決議。独立した第三者の意見取得及び株主の意思確認については非開示
直近のエクイティ・ファイナンス
該当事項なし
業績への影響
今期の業績予想に変更はありません
| 項目 | 内容 |
|---|---|
| 発行・処分の種類 | 2029年満期ユーロ円建転換社債型新株予約権付社債及び2031年満期ユーロ円建転換社債型新株予約権付社債の発行 |
| 発行価額・処分価額 | 本社債の払込金額は額面金額の100.0％以上、募集価格は額面金額の102.5％以上。具体的な金額は未定 |
| 調達する資金の額 | 本調達資金の総額及び差引手取概算額は非開示 |
| 資金の具体的な使途 | 内容 本公開買付けに係る資金 / 金額 本公開買付け資金の総額（本公開買付価格及び応募株式数により今後確定） / 支出予定時期 2026年7月末まで、内容 半導体用スパッタリングターゲットの主要製造設備の増設、結晶材料の増産に向けた設備増強、フォーカス事業向けレアメタル資源の獲得等 / 金額 本公開買付け資金に充当した残額 / 支出予定時期 2028年3月末まで |
| 払込期日 | 2026年6月3日（ロンドン時間） |
| 希薄化率 | 転換価額が未定のため算出していない |
| 発行済株式総数 | 928,463,102株（2026年3月31日現在） → 非開示 |
| 払込金額の算定根拠 | 本社債の払込金額は投資家の需要状況及びその他の市場動向を勘案して決定し、額面金額の100.0％を下回らない。募集価格は額面金額の102.5％を下回らない。転換価額は引受契約書締結直前の当社普通株式の終値に1.2を乗じた額（20％プレミアム） |
| 行使価額 | 転換価額は当初、引受契約書締結直前の終値の1.2倍。時価を下回る払込金額による株式発行・自己株式処分、株式分割・併合、一定の配当等により調整される。下限は非開示 |
| 行使期間 | 2029年満期 2026年6月17日から2029年5月21日まで（ロンドン時間） / 2031年満期 2026年6月17日から2031年5月20日まで（ロンドン時間） |
| 新株予約権の個数 | 各銘柄12,500個及び代替新株予約権付社債券に係る個数。未行使残は非開示 |
| 引受人・主幹事 | Daiwa Capital Markets Europe Limited、Nomura International plc、Morgan Stanley & Co. International plc、Merrill Lynch International、J.P. Morgan Securities plc、Goldman Sachs International |
| 企業行動規範上の手続 | 2026年5月11日開催の取締役会で発行を決議。独立した第三者の意見取得及び株主の意思確認については非開示 |
| 直近のエクイティ・ファイナンス | 該当事項なし |
| 業績への影響 | 今期の業績予想に変更はありません |
この書類が述べていない項目（13件）
発行・処分する株式数発行価額の総額発行諸費用の概算額割当予定先割当予定先の保有方針譲渡制限期間譲渡制限の解除条件無償取得の事由対象者の区分と人数株式報酬の総額オーバーアロットメント株式分割の比率募集後の大株主
会社がこの書類で述べていない項目です。空欄にしたり、他の資料や推測で補ったりはしません。
会社が挙げている理由
会社自身の説明です。数値から推測したものではありません。資本政策の柔軟性確保、ENEOSホールディングスによる株式売却意向への対応、市場への一時的な大量放出の回避、成長投資資金の確保、財務状況への負担抑制を目的としている。
このページの読み方
これは書類そのものではありません会社が提出した開示をKomoriが読み、要約しています。数値は会社が述べたとおりで、監査を受けたものではありません。
重みは評価ではありません会社が市場に伝えていた内容をどれだけ変えるかを測ったものです。株式に対する見方ではありません。
訂正されることがあります会社が同じ開示を出し直した場合、このページは訂正後の内容から作り直され、訂正番号が繰り上がります。