読む価値
88重要
0〜100。会社の良し悪しではなく、読む価値の大きさです。向き
強弱が混在
会社の説明から読み取った方向です。規模
10000000
株（潜在株式数）書きぶり
確定を避けている
どれだけ断定的に書かれているかです。発行・処分の内容
第三者割当による第16回新株予約権（行使価額修正条項及び行使許可条項付）の発行
誰に、どれだけ出るか
潜在株式数 10,000,000株（本新株予約権100,000個、1個につき100株）
モルガン・スタンレーMUFG証券株式会社新株予約権100,000個（潜在株式数10,000,000株）
下の細い線は、この株式が加わる既存の株式数を表します。
本新株予約権1個当たり53円、1株当たり0.53円
発行価額の総額5,300,000円
調達する資金の額
本新株予約権に係る調達資金2,095,300,000円（払込金額総額5,300,000円、行使に際して出資される財産の価額2,090,000,000円）、差引手取概算額2,088,300,000円
発行諸費用の概算額
7,000,000円
資金の具体的な使途
新規パイプラインの導入及び治験に係る費用金額 1,990百万円・支出予定時期 2024年4月～2029年3月
運転資金等金額 98百万円・支出予定時期 2024年1月～2026年3月
既存の株式数と、増える分
+11.75%増える割合
85,141,191株95,141,191株
11.75％（議決権ベース11.76％）
希薄化率は、新しく出る株式が既存の株式数に対してどれだけの割合かを示します。割合が大きいほど、1株あたりの価値や議決権が薄まります。
新株予約権の条件
行使価額
当初209円。修正日の直前取引日の東証終値の92％に修正。下限126円。
行使期間
2023年12月22日～2025年12月22日
新株予約権の個数
発行総数100,000個。未行使残の個数は非開示。
無償取得の事由
取締役会が取得の必要を決議した場合、組織再編行為が公表・承認された場合、監理銘柄・特設注意市場銘柄・整理銘柄への指定又は上場廃止の場合、及び2025年12月22日に残存分全部を取得。いずれも1個当たり払込金額と同額。
募集の体制
引受人・主幹事
モルガン・スタンレーMUFG証券株式会社
募集後の大株主
本新株予約権の潜在株式数を反映した募集後の大株主及び持株比率は表示していない。募集前の大株主は楽天証券株式会社1.62％、横山周史1.19％、上田八木短資株式会社1.17％等。
割当予定先の保有方針
本新株予約権を長期間保有する意思はなく、行使により取得する株式は速やかに売却する予定。本新株予約権の第三者への譲渡には当社取締役会の承認を要する。
払込期日
2023年12月21日
払込金額の算定根拠
第三者算定機関がモンテカルロ・シミュレーションで評価し、評価額レンジ51～53円の上限53円を採用。行使価額は発行決議日前取引日の東証終値209円の100％。修正後行使価額は修正日の直前取引日の東証終値の92％。
企業行動規範上の手続
希薄化率が25％未満で支配株主の異動を伴わないため、独立第三者からの意見取得及び株主の意思確認手続は不要。
直近のエクイティ・ファイナンス
時期 2021年6月17日 / 種類 第三者割当による行使価額修正条項付き第15回新株予約権 / 金額 差引手取概算額2,929百万円
業績への影響
2024年3月期の業績への影響は軽微で、通期連結業績予想に変更なし。
| 項目 | 内容 |
|---|---|
| 発行・処分の種類 | 第三者割当による第16回新株予約権（行使価額修正条項及び行使許可条項付）の発行 |
| 発行・処分する株式数 | 潜在株式数 10,000,000株（本新株予約権100,000個、1個につき100株） |
| 発行価額・処分価額 | 本新株予約権1個当たり53円、1株当たり0.53円 |
| 発行価額の総額 | 5,300,000円 |
| 調達する資金の額 | 本新株予約権に係る調達資金2,095,300,000円（払込金額総額5,300,000円、行使に際して出資される財産の価額2,090,000,000円）、差引手取概算額2,088,300,000円 |
| 発行諸費用の概算額 | 7,000,000円 |
| 資金の具体的な使途 | 内容 新規パイプラインの導入及び治験に係る費用 / 金額 1,990百万円 / 支出予定時期 2024年4月～2029年3月、内容 運転資金等 / 金額 98百万円 / 支出予定時期 2024年1月～2026年3月 |
| 払込期日 | 2023年12月21日 |
| 割当予定先 | 名称 モルガン・スタンレーMUFG証券株式会社 / 株数 新株予約権100,000個（潜在株式数10,000,000株） |
| 割当予定先の保有方針 | 本新株予約権を長期間保有する意思はなく、行使により取得する株式は速やかに売却する予定。本新株予約権の第三者への譲渡には当社取締役会の承認を要する。 |
| 希薄化率 | 11.75％（議決権ベース11.76％） |
| 発行済株式総数 | 85,141,191株 → 95,141,191株（全ての本新株予約権が行使された場合）（11.75％） |
| 払込金額の算定根拠 | 第三者算定機関がモンテカルロ・シミュレーションで評価し、評価額レンジ51～53円の上限53円を採用。行使価額は発行決議日前取引日の東証終値209円の100％。修正後行使価額は修正日の直前取引日の東証終値の92％。 |
| 行使価額 | 当初209円。修正日の直前取引日の東証終値の92％に修正。下限126円。 |
| 行使期間 | 2023年12月22日～2025年12月22日 |
| 新株予約権の個数 | 発行総数100,000個。未行使残の個数は非開示。 |
| 無償取得の事由 | 取締役会が取得の必要を決議した場合、組織再編行為が公表・承認された場合、監理銘柄・特設注意市場銘柄・整理銘柄への指定又は上場廃止の場合、及び2025年12月22日に残存分全部を取得。いずれも1個当たり払込金額と同額。 |
| 引受人・主幹事 | モルガン・スタンレーMUFG証券株式会社 |
| 企業行動規範上の手続 | 希薄化率が25％未満で支配株主の異動を伴わないため、独立第三者からの意見取得及び株主の意思確認手続は不要。 |
| 直近のエクイティ・ファイナンス | 時期 2021年6月17日 / 種類 第三者割当による行使価額修正条項付き第15回新株予約権 / 金額 差引手取概算額2,929百万円 |
| 募集後の大株主 | 本新株予約権の潜在株式数を反映した募集後の大株主及び持株比率は表示していない。募集前の大株主は楽天証券株式会社1.62％、横山周史1.19％、上田八木短資株式会社1.17％等。 |
| 業績への影響 | 2024年3月期の業績への影響は軽微で、通期連結業績予想に変更なし。 |
この書類が述べていない項目（6件）
譲渡制限期間譲渡制限の解除条件対象者の区分と人数株式報酬の総額オーバーアロットメント株式分割の比率
会社がこの書類で述べていない項目です。空欄にしたり、他の資料や推測で補ったりはしません。
会社が挙げている理由
会社自身の説明です。数値から推測したものではありません。新規パイプラインの導入・治験費用と運転資金を確保し、中長期的な企業成長を図るため。また、行使許可により行使数量・時期を一定程度コントロールし、急速な希薄化を抑えながら機動的に資金調達するため。
このページの読み方
これは書類そのものではありません会社が提出した開示をKomoriが読み、要約しています。数値は会社が述べたとおりで、監査を受けたものではありません。
重みは評価ではありません会社が市場に伝えていた内容をどれだけ変えるかを測ったものです。株式に対する見方ではありません。
訂正されることがあります会社が同じ開示を出し直した場合、このページは訂正後の内容から作り直され、訂正番号が繰り上がります。