読む価値
87重要
0〜100。会社の良し悪しではなく、読む価値の大きさです。向き
強弱が混在
会社の説明から読み取った方向です。規模
851281500
円（差引手取概算額）書きぶり
条件付き
どれだけ断定的に書かれているかです。発行・処分の内容
第三者割当による新株式発行、第三者割当による行使価額修正条項付第13回新株予約権の発行
発行・処分する株式数
新株 352,900株 / 新株予約権の潜在株式数 9,750,000株（97,500個、1個につき100株）
割当予定先
名称 ネクスト・グロース株式会社 / 株式数 352,900株、名称 グロース・キャピタル株式会社 / 新株予約権数 97,500個
新株 1株当たり85円 / 新株予約権 1個当たり26円
発行価額の総額
新株 29,996,500円 / 新株予約権 2,535,000円
調達する資金の額
払込金額の総額 本株式29,996,500円、本新株予約権831,285,000円（払込金額2,535,000円＋行使時払込額828,750,000円） / 差引手取概算額 851,281,500円
発行諸費用の概算額
10,000,000円（消費税等を含まない）
資金の具体的な使途
新規開発化合物の研究開発資金金額 400,000千円・支出予定時期 2026年12月期～2027年12月期
SR-0379、FPP004X及び新規開発化合物に関する研究開発を推進するための人件費金額 157,000千円・支出予定時期 2026年12月期第3四半期～2027年12月期第3四半期
SR-0379、FPP004X及び新規開発化合物に関する研究開発体制を維持するための事業運営資金金額 294,281千円・支出予定時期 2026年12月期第2四半期～2027年12月期第1四半期
既存の株式数と、増える分
+24.90%増える割合
40,563,800株40,916,700株
24.90％（議決権ベース24.91％）
希薄化率は、新しく出る株式が既存の株式数に対してどれだけの割合かを示します。割合が大きいほど、1株あたりの価値や議決権が薄まります。
新株予約権の条件
行使価額
当初85円。各行使請求の効力発生日の直前取引日の終値の92％に修正。下限47円。上限なし。
行使期間
開始日 2026年3月9日 / 終了日 2028年3月8日
新株予約権の個数
発行総数 97,500個 / 未行使残 非開示
無償取得の事由
取締役会が取得を必要と決議した場合、組織再編行為、監理銘柄・特別注意銘柄・整理銘柄への指定又は上場廃止、2028年3月8日（行使期間末日）。いずれも1個当たり払込金額と同額で取得。
割当予定先の保有方針
本株式について継続保有の取り決めはない。本新株予約権及び行使により取得する株式について、グロース・キャピタルは長期間保有する意思を有さず、取得株式は速やかに売却する予定。
払込期日
2026年3月9日
払込金額の算定根拠
本株式は2026年2月19日の終値93円の92％である85円。直近1か月平均91円に対し△6.59％、3か月平均86円に対し△1.16％、6か月平均96円に対し△11.46％。新株予約権はモンテカルロ・シミュレーションによる評価額26円。行使価額修正のディスカウント率は8％。
企業行動規範上の手続
議決権ベースの希薄化率が25％未満のため、独立した者の意見取得又は株主総会決議等による意思確認は不要と判断。
直近のエクイティ・ファイナンス
時期 2024年3月21日 / 種類 第三者割当増資による新株式の発行 / 金額 197,499千円（差引手取概算額）、時期 2024年7月22日 / 種類 第三者割当による第11回新株予約権の発行 / 金額 895,557千円（差引手取概算額）、時期 2025年3月10日 / 種類 第三者割当による第12回新株予約権の発行 / 金額 797,803千円（差引手取概算額）
業績への影響
2026年12月期の当社グループの業績に与える影響は軽微
| 項目 | 内容 |
|---|---|
| 発行・処分の種類 | 第三者割当による新株式発行、第三者割当による行使価額修正条項付第13回新株予約権の発行 |
| 発行・処分する株式数 | 新株 352,900株 / 新株予約権の潜在株式数 9,750,000株（97,500個、1個につき100株） |
| 発行価額・処分価額 | 新株 1株当たり85円 / 新株予約権 1個当たり26円 |
| 発行価額の総額 | 新株 29,996,500円 / 新株予約権 2,535,000円 |
| 調達する資金の額 | 払込金額の総額 本株式29,996,500円、本新株予約権831,285,000円（払込金額2,535,000円＋行使時払込額828,750,000円） / 差引手取概算額 851,281,500円 |
| 発行諸費用の概算額 | 10,000,000円（消費税等を含まない） |
| 資金の具体的な使途 | 内容 新規開発化合物の研究開発資金 / 金額 400,000千円 / 支出予定時期 2026年12月期～2027年12月期、内容 SR-0379、FPP004X及び新規開発化合物に関する研究開発を推進するための人件費 / 金額 157,000千円 / 支出予定時期 2026年12月期第3四半期～2027年12月期第3四半期、内容 SR-0379、FPP004X及び新規開発化合物に関する研究開発体制を維持するための事業運営資金 / 金額 294,281千円 / 支出予定時期 2026年12月期第2四半期～2027年12月期第1四半期 |
| 払込期日 | 2026年3月9日 |
| 割当予定先 | 名称 ネクスト・グロース株式会社 / 株式数 352,900株、名称 グロース・キャピタル株式会社 / 新株予約権数 97,500個 |
| 割当予定先の保有方針 | 本株式について継続保有の取り決めはない。本新株予約権及び行使により取得する株式について、グロース・キャピタルは長期間保有する意思を有さず、取得株式は速やかに売却する予定。 |
| 希薄化率 | 24.90％（議決権ベース24.91％） |
| 発行済株式総数 | 40,563,800株 → 40,916,700株（本株式割当後）（0.87％） |
| 払込金額の算定根拠 | 本株式は2026年2月19日の終値93円の92％である85円。直近1か月平均91円に対し△6.59％、3か月平均86円に対し△1.16％、6か月平均96円に対し△11.46％。新株予約権はモンテカルロ・シミュレーションによる評価額26円。行使価額修正のディスカウント率は8％。 |
| 行使価額 | 当初85円。各行使請求の効力発生日の直前取引日の終値の92％に修正。下限47円。上限なし。 |
| 行使期間 | 開始日 2026年3月9日 / 終了日 2028年3月8日 |
| 新株予約権の個数 | 発行総数 97,500個 / 未行使残 非開示 |
| 無償取得の事由 | 取締役会が取得を必要と決議した場合、組織再編行為、監理銘柄・特別注意銘柄・整理銘柄への指定又は上場廃止、2028年3月8日（行使期間末日）。いずれも1個当たり払込金額と同額で取得。 |
| 企業行動規範上の手続 | 議決権ベースの希薄化率が25％未満のため、独立した者の意見取得又は株主総会決議等による意思確認は不要と判断。 |
| 直近のエクイティ・ファイナンス | 時期 2024年3月21日 / 種類 第三者割当増資による新株式の発行 / 金額 197,499千円（差引手取概算額）、時期 2024年7月22日 / 種類 第三者割当による第11回新株予約権の発行 / 金額 895,557千円（差引手取概算額）、時期 2025年3月10日 / 種類 第三者割当による第12回新株予約権の発行 / 金額 797,803千円（差引手取概算額） |
| 業績への影響 | 2026年12月期の当社グループの業績に与える影響は軽微 |
この書類が述べていない項目（8件）
譲渡制限期間譲渡制限の解除条件対象者の区分と人数株式報酬の総額引受人・主幹事オーバーアロットメント株式分割の比率募集後の大株主
会社がこの書類で述べていない項目です。空欄にしたり、他の資料や推測で補ったりはしません。
会社が挙げている理由
会社自身の説明です。数値から推測したものではありません。新規開発化合物の研究開発資金、SR-0379・FPP004X・新規開発化合物の研究開発を推進するための人件費、研究開発体制を維持するための事業運営資金を確保するため。また、グロース・キャピタルのIR支援を活用し、企業価値の向上を目指すとしている。
このページの読み方
これは書類そのものではありません会社が提出した開示をKomoriが読み、要約しています。数値は会社が述べたとおりで、監査を受けたものではありません。
重みは評価ではありません会社が市場に伝えていた内容をどれだけ変えるかを測ったものです。株式に対する見方ではありません。
訂正されることがあります会社が同じ開示を出し直した場合、このページは訂正後の内容から作り直され、訂正番号が繰り上がります。