読む価値
89重要
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強弱が混在
会社の説明から読み取った方向です。規模
56.59
%（新株式及び新株予約権の全行使を前提とした希薄化率）書きぶり
条件付き
どれだけ断定的に書かれているかです。発行・処分の内容
第三者割当による新株式及び第８回新株予約権の発行
発行・処分する株式数
新株 1,359,300株 / 新株予約権の潜在株式 1,715,400株
割当予定先
名称 株式会社ASK space design / 株式数 647,300株 / 新株予約権数 3,237個、名称 株式会社ADON / 株式数 388,300株 / 新株予約権数 非開示、名称 富士キャピタル有限責任事業組合 / 株式数 323,700株 / 新株予約権数 非開示、名称 株式会社舞花 / 新株予約権数 10,680個、名称 SEVEN STAR SYSTEM株式会社 / 新株予約権数 3,237個
新株 1株につき309円 / 新株予約権 1個につき134円
発行価額の総額
新株 420,023,700円 / 新株予約権 2,298,636円
調達する資金の額
払込金額の総額 952,380,936円 / 差引手取概算額 942,230,936円
発行諸費用の概算額
10,150,000円
資金の具体的な使途
新規事業・サービス開発資金金額 320百万円（新株式及び新株予約権の発行に係る手取金）、130百万円（新株予約権の行使に係る手取金）・支出予定時期 2026年10月～2028年11月、2026年11月～2029年3月
運転資金金額 97百万円・支出予定時期 2026年10月～2027年9月
M&A・資本業務提携先開拓資金金額 395百万円・支出予定時期 2026年11月～2029年3月
既存の株式数と、増える分
+56.59%増える割合
5,433,066株8,507,766株
56.59％（議決権ベース56.68％）
希薄化率は、新しく出る株式が既存の株式数に対してどれだけの割合かを示します。割合が大きいほど、1株あたりの価値や議決権が薄まります。
新株予約権の条件
行使価額
当初309円。修正条項なし、固定。
行使期間
2026年10月2日から2031年10月1日まで
新株予約権の個数
発行総数17,154個。未行使残は非開示。
無償取得の事由
当社の裁量により本新株予約権を取得することが可能となる取得条項があるが、具体的条件は非開示。
募集の体制
募集後の大株主
名称 株式会社舞花 / 持株比率 26.79％名称 株式会社ASK space design / 持株比率 11.42％名称 横治祐介 / 持株比率 7.79％名称 株式会社ADON / 持株比率 4.57％名称 SEVEN STAR SYSTEM株式会社 / 持株比率 3.81％名称 富士キャピタル有限責任事業組合 / 持株比率 3.81％
割当予定先の保有方針
ASK space design及びADONは中長期保有。富士キャピタル組合は純投資で短期から中期保有を基本とし、売却することがある。舞花及びSEVEN STAR SYSTEMは新株予約権を中長期保有するが、行使後の株式は資金捻出等のため売却する方針。
払込期日
2026年10月1日
払込金額の算定根拠
2026年9月14日の終値343円を基準に9.91％ディスカウントした309円。直前1か月平均358円比13.69％、3か月平均413円比25.18％、6か月平均361円比14.40％のディスカウント。
企業行動規範上の手続
希薄化率25％以上のため、独立性を有する社外有識者4名で構成する第三者委員会から必要性・相当性に関する意見を取得。
直近のエクイティ・ファイナンス
時期 2024年8月13日 / 種類 第三者割当による新株式766,300株及び第7回新株予約権12,013個 / 金額 新株式及び新株予約権の発行に係る手取金228百万円、第7回新株予約権の行使に係る調達額149百万円
業績への影響
今期の業績に与える影響は軽微。ただし、自己資本の充実と財務基盤の健全化・強化を図り、経営改革を推進できると考えている。
| 項目 | 内容 |
|---|---|
| 発行・処分の種類 | 第三者割当による新株式及び第８回新株予約権の発行 |
| 発行・処分する株式数 | 新株 1,359,300株 / 新株予約権の潜在株式 1,715,400株 |
| 発行価額・処分価額 | 新株 1株につき309円 / 新株予約権 1個につき134円 |
| 発行価額の総額 | 新株 420,023,700円 / 新株予約権 2,298,636円 |
| 調達する資金の額 | 払込金額の総額 952,380,936円 / 差引手取概算額 942,230,936円 |
| 発行諸費用の概算額 | 10,150,000円 |
| 資金の具体的な使途 | 内容 新規事業・サービス開発資金 / 金額 320百万円（新株式及び新株予約権の発行に係る手取金）、130百万円（新株予約権の行使に係る手取金） / 支出予定時期 2026年10月～2028年11月、2026年11月～2029年3月、内容 運転資金 / 金額 97百万円 / 支出予定時期 2026年10月～2027年9月、内容 M&A・資本業務提携先開拓資金 / 金額 395百万円 / 支出予定時期 2026年11月～2029年3月 |
| 払込期日 | 2026年10月1日 |
| 割当予定先 | 名称 株式会社ASK space design / 株式数 647,300株 / 新株予約権数 3,237個、名称 株式会社ADON / 株式数 388,300株 / 新株予約権数 非開示、名称 富士キャピタル有限責任事業組合 / 株式数 323,700株 / 新株予約権数 非開示、名称 株式会社舞花 / 新株予約権数 10,680個、名称 SEVEN STAR SYSTEM株式会社 / 新株予約権数 3,237個 |
| 割当予定先の保有方針 | ASK space design及びADONは中長期保有。富士キャピタル組合は純投資で短期から中期保有を基本とし、売却することがある。舞花及びSEVEN STAR SYSTEMは新株予約権を中長期保有するが、行使後の株式は資金捻出等のため売却する方針。 |
| 希薄化率 | 56.59％（議決権ベース56.68％） |
| 発行済株式総数 | 5,433,066株（2026年3月31日現在） → 8,507,766株（本株式及び本新株予約権の全行使を前提）（56.59％） |
| 払込金額の算定根拠 | 2026年9月14日の終値343円を基準に9.91％ディスカウントした309円。直前1か月平均358円比13.69％、3か月平均413円比25.18％、6か月平均361円比14.40％のディスカウント。 |
| 行使価額 | 当初309円。修正条項なし、固定。 |
| 行使期間 | 2026年10月2日から2031年10月1日まで |
| 新株予約権の個数 | 発行総数17,154個。未行使残は非開示。 |
| 無償取得の事由 | 当社の裁量により本新株予約権を取得することが可能となる取得条項があるが、具体的条件は非開示。 |
| 企業行動規範上の手続 | 希薄化率25％以上のため、独立性を有する社外有識者4名で構成する第三者委員会から必要性・相当性に関する意見を取得。 |
| 直近のエクイティ・ファイナンス | 時期 2024年8月13日 / 種類 第三者割当による新株式766,300株及び第7回新株予約権12,013個 / 金額 新株式及び新株予約権の発行に係る手取金228百万円、第7回新株予約権の行使に係る調達額149百万円 |
| 募集後の大株主 | 名称 株式会社舞花 / 持株比率 26.79％、名称 株式会社ASK space design / 持株比率 11.42％、名称 横治祐介 / 持株比率 7.79％、名称 株式会社ADON / 持株比率 4.57％、名称 SEVEN STAR SYSTEM株式会社 / 持株比率 3.81％、名称 富士キャピタル有限責任事業組合 / 持株比率 3.81％ |
| 業績への影響 | 今期の業績に与える影響は軽微。ただし、自己資本の充実と財務基盤の健全化・強化を図り、経営改革を推進できると考えている。 |
この書類が述べていない項目（7件）
譲渡制限期間譲渡制限の解除条件対象者の区分と人数株式報酬の総額引受人・主幹事オーバーアロットメント株式分割の比率
会社がこの書類で述べていない項目です。空欄にしたり、他の資料や推測で補ったりはしません。
会社が挙げている理由
会社自身の説明です。数値から推測したものではありません。新規事業・サービス開発、運転資金、M&A・資本業務提携先開拓のための資金を調達し、事業拡大、収益力向上、財務基盤の強化を図るため。
このページの読み方
これは書類そのものではありません会社が提出した開示をKomoriが読み、要約しています。数値は会社が述べたとおりで、監査を受けたものではありません。
重みは評価ではありません会社が市場に伝えていた内容をどれだけ変えるかを測ったものです。株式に対する見方ではありません。
訂正されることがあります会社が同じ開示を出し直した場合、このページは訂正後の内容から作り直され、訂正番号が繰り上がります。