読む価値
64注目
0〜100。会社の良し悪しではなく、読む価値の大きさです。向き
強弱が混在
会社の説明から読み取った方向です。規模
100
億円（通期売上高予想の増額）書きぶり
条件付き
どれだけ断定的に書かれているかです。この資料の中身
決算説明資料2026年8月期 第3四半期会社の説明として取り出せた項目 13 件
決算の数字（この資料の要点は下の説明です）
売上高438億円連結・ニッセイコム含む
営業利益52億円調整後営業利益、連結・ニッセイコム含む
売上総利益率32.5%
販管費
売上高販管費率20.7
当四半期3か月の実績
売上高
438億円連結・ニッセイコム含む
調整後営業利益
52億円連結・ニッセイコム含む
AI売上
79億円
売総率
32.5%
通期業績予想
売上高
1,600億円
調整後営業利益
200億円
調整後経常利益
160億円
調整後最終利益
90億円
この資料で会社が説明したこと
計画に対する自己評価会社が自分の計画に対して、自分でどう評価しているかです。
調整後営業利益は計画達成見込み増減要因の内訳数字が動いた理由として、会社が挙げたものです。
- 人件費系増減-0.9ポイント
- 採用費増減-0.6ポイント
- その他増減-1.0ポイント
- ニッセイコム加入影響増減+1.0ポイント
業績見通しの前提予想を立てるときに、会社が置いた条件です。
- Q4稼働率前提改善見込み
- 単体稼働率前提7月に前年同水準まで改善見込み
- 販管費比率前提さらなる改善見込み
新しい施策
- Q4以降の営業大幅増員
- トップアプローチ、アカウント営業、フォローアップ営業に分けた営業体制への移行
- AI BPaaSの社内活用による業務効率化
- ニッセイコムとの人材交流・共同提案・共同デリバリ・AIノウハウ連携
- FY2026からの配当開始と総還元性向20%の還元方針
主要KPI会社が経営の目安として重視している指標です。
- AI売上79億円
- AI売上占有率18%
- AI売上（Q2比）3.1倍
- 将来売上パイプライン754億円前年同期比1.5倍
- AI売上パイプライン170億円
- 活動顧客社数3,849社
- 活動トリセキ総数12,133人
単価と数量の指標売上を「いくらで」「どれだけ」に分けて見るための数字です。
- 単体月額プロジェクト単価5,002千円前年同期比+5.1%
- 連結月額プロジェクト単価（ニッセイコム除く）3,134千円前年同期比+12.4%
- 単体プロジェクト数1,817件前年同期比+19.5%
- 連結プロジェクト数（ニッセイコム除く）2,258件前年同期比+6.5%
- 単体顧客数1,226社前年同期比+29.0%
- 顧客単価（単体）9,121千円前年同期比+8.3%
セグメント別実績
コンサルティング
NativeAI売上
25百万円
WithAI売上
1,765百万円
Traditional売上
4,343百万円
QonQNativeAI +65%、WithAI +188%、Traditional +16%
開発
NativeAI売上
55百万円
WithAI売上
1,397百万円
Traditional売上
15,757百万円
QonQNativeAI +86%、WithAI +129%、Traditional +26%
テスト
NativeAI売上
71百万円
WithAI売上
4,134百万円
Traditional売上
11,804百万円
QonQNativeAIは開始、WithAI +228%、Traditional -22%
BPaaS
NativeAI売上
193百万円
WithAI売上
245百万円
Traditional売上
909百万円
QonQNativeAIは開始、WithAI +10768%、Traditional -4%
中期経営計画の目標
FY2027売上高
1,900～2,000億円
FY2027調整後営業利益
255～300億円
市場規模・シェア
- 戦略コンサル約0.7兆円（2025年度時点）
- 総合コンサル約1.2兆円（2025年度時点）
- ITサービス約16.0兆円（2025年度時点）
従業員数
営業人数181人
期中の増減期初からほぼ増加なし
バックオフィス効率化110人分
年間配当
1株当たり年間配当額
4.1円
配当総額
10.5億円
配当性向
10自己株式取得
FY2026～FY2028の3年間累積利益の10%を還元する機動的施策に自己株式取得を含める。取得枠の具体的な金額・株数・期間は非開示| 項目 | 内容 |
|---|---|
| 資料の種類 | 決算説明資料 |
| 対象決算期 | 2026年8月期 第3四半期 |
| 売上高 | 438億円（連結・ニッセイコム含む） |
| 営業利益 | 52億円（調整後営業利益、連結・ニッセイコム含む） |
| 売上総利益率 | 32.5% |
| 販管費 | value 非開示 / 売上高販管費率 20.7 |
| 当四半期3か月の実績 | 売上高 438億円（連結・ニッセイコム含む） / 調整後営業利益 52億円（連結・ニッセイコム含む） / AI売上 79億円 / 売総率 32.5% |
| 通期業績予想 | 売上高 1,600億円 / 調整後営業利益 200億円 / 調整後経常利益 160億円 / 調整後最終利益 90億円 |
| 計画に対する自己評価 | 調整後営業利益は計画達成見込み |
| セグメント別実績 | コンサルティング NativeAI売上 25百万円 / WithAI売上 1,765百万円 / Traditional売上 4,343百万円 / QonQ NativeAI +65%、WithAI +188%、Traditional +16% / 開発 NativeAI売上 55百万円 / WithAI売上 1,397百万円 / Traditional売上 15,757百万円 / QonQ NativeAI +86%、WithAI +129%、Traditional +26% / テスト NativeAI売上 71百万円 / WithAI売上 4,134百万円 / Traditional売上 11,804百万円 / QonQ NativeAIは開始、WithAI +228%、Traditional -22% / BPaaS NativeAI売上 193百万円 / WithAI売上 245百万円 / Traditional売上 909百万円 / QonQ NativeAIは開始、WithAI +10768%、Traditional -4% |
| 増減要因の内訳 | 要因 人件費系 / 増減 -0.9ポイント、要因 採用費 / 増減 -0.6ポイント、要因 その他 / 増減 -1.0ポイント、要因 ニッセイコム加入影響 / 増減 +1.0ポイント |
| 主要KPI | 指標名 AI売上 / 値 79億円 / 前年同期比 非開示、指標名 AI売上占有率 / 値 18% / 前年同期比 非開示、指標名 AI売上（Q2比） / 値 3.1倍 / 前年同期比 非開示、指標名 将来売上パイプライン / 値 754億円 / 前年同期比 1.5倍、指標名 AI売上パイプライン / 値 170億円 / 前年同期比 非開示、指標名 活動顧客社数 / 値 3,849社 / 前年同期比 非開示、指標名 活動トリセキ総数 / 値 12,133人 / 前年同期比 非開示 |
| 単価と数量の指標 | 指標名 単体月額プロジェクト単価 / 値 5,002千円 / 前年同期比 +5.1%、指標名 連結月額プロジェクト単価（ニッセイコム除く） / 値 3,134千円 / 前年同期比 +12.4%、指標名 単体プロジェクト数 / 値 1,817件 / 前年同期比 +19.5%、連結プロジェクト数（ニッセイコム除く） 2,258件、指標名 単体顧客数 / 値 1,226社 / 前年同期比 +29.0%、指標名 顧客単価（単体） / 値 9,121千円 / 前年同期比 +8.3% |
| 従業員数 | 営業人数 181人 / 期中の増減 期初からほぼ増加なし / バックオフィス効率化 110人分 |
| 業績見通しの前提 | 項目 Q4稼働率 / 前提 改善見込み、項目 単体稼働率 / 前提 7月に前年同水準まで改善見込み、項目 販管費比率 / 前提 さらなる改善見込み |
| 中期経営計画の目標 | FY2027売上高 1,900～2,000億円 / FY2027調整後営業利益 255～300億円 |
| 年間配当 | 1株当たり年間配当額 4.1円 / 配当総額 10.5億円 / 中間・期末内訳 非開示 |
| 配当性向 | 10 |
| 自己株式取得 | FY2026～FY2028の3年間累積利益の10%を還元する機動的施策に自己株式取得を含める。取得枠の具体的な金額・株数・期間は非開示 |
| 市場規模・シェア | 市場 戦略コンサル / 市場規模 約0.7兆円（2025年度時点）、市場 総合コンサル / 市場規模 約1.2兆円（2025年度時点）、市場 ITサービス / 市場規模 約16.0兆円（2025年度時点） |
| 新しい施策 | Q4以降の営業大幅増員、トップアプローチ、アカウント営業、フォローアップ営業に分けた営業体制への移行、AI BPaaSの社内活用による業務効率化、ニッセイコムとの人材交流・共同提案・共同デリバリ・AIノウハウ連携、FY2026からの配当開始と総還元性向20%の還元方針 |
この書類が述べていない項目（10件）
経常利益純利益営業利益率通期予想に対する進捗率店舗数・拠点数見通しに織り込んだリスク額財務目標設備投資額受注高・受注残高質疑応答の論点
会社がこの書類で述べていない項目です。空欄にしたり、他の資料や推測で補ったりはしません。
会社が挙げている理由
会社自身の説明です。数値から推測したものではありません。売上高は営業改革とM&Aの貢献、調整後営業利益は稼働率改善と販管費比率のさらなる改善を見込んだため。調整後経常利益と調整後最終利益は、ライズ・コンサルティング・グループ株式の減損など、持分法による投資損失の影響を織り込んだため。
このページの読み方
これは書類そのものではありません会社が提出した開示をKomoriが読み、要約しています。数値は会社が述べたとおりで、監査を受けたものではありません。
重みは評価ではありません会社が市場に伝えていた内容をどれだけ変えるかを測ったものです。株式に対する見方ではありません。
訂正されることがあります会社が同じ開示を出し直した場合、このページは訂正後の内容から作り直され、訂正番号が繰り上がります。