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会社の説明から読み取った方向です。規模
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営業利益の前年同期比（%）書きぶり
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どれだけ断定的に書かれているかです。この資料の中身
決算説明資料2025年6月期 第3四半期会社の説明として取り出せた項目 11 件
決算の数字（この資料の要点は下の説明です）
売上高49,885百万円+21.7%
営業利益2,345百万円+61.2%
経常利益2,534百万円+88.9%
純利益1,761百万円+111.3%
販管費19,233百万円
営業利益率四半期別にFY25/1Q 5.1%、2Q 4.1%、3Q 5.1%。前年同期比の増減ポイントは連結営業利益率について明示なし
当四半期3か月の実績FY25/3Q：売上高18,033百万円、連結営業利益850百万円。セグメント売上高はマーケティング支援2,372百万円、リテール13,116百万円、グローバル996百万円、その他405百万円
通期業績予想
売上高
66,000百万円
営業利益
2,800百万円
経常利益
2,900百万円
純利益
1,900百万円
通期予想に対する進捗率 通期の予想に対して、いまどこまで進んだかの割合です。
売上高75.6%
営業利益83.8%
経常利益87.4%
純利益92.7%
この資料で会社が説明したこと
計画に対する自己評価会社が自分の計画に対して、自分でどう評価しているかです。
2Qで上方修正した業績予想をも上回る好調な推移。通期業績予想を上回る可能性あり増減要因の内訳数字が動いた理由として、会社が挙げたものです。
- FY25/3Qマーケティング支援営業利益643百万円
- FY25/3Qリテール営業利益846百万円
- FY25/3Qグローバル営業利益-47百万円
- FY25/3Qその他営業利益36百万円
- FY25/3Q全社費用等-628百万円
- 一過性のソフトウエア償却費用112百万円
- アプリダウンロード促進広告費139百万円
- 営業基幹システム改修に伴う業務コンサル費用55百万円
- @cosme BEAUTY DAYのプロモーション費用119百万円
- FY25/3Qの@cosme TOKYO休業21日間
業績見通しの前提予想を立てるときに、会社が置いた条件です。
- 前提為替数値1ドル＝140円台
- 前提グローバル事業の連結売上高比率数値6％程度
新しい施策
- 株式会社NODEとの共同出資によるアイスタイルデータコンサルティング株式会社の設立（アイスタイル66%、NODE34%）
- コンサルティング、AIクチコミ分析ツール『@cosme Copilot』、リサーチサービスを含むデータドリブンソリューションの正式ローンチ
- @cosme TOKYOの80㎡増床、ブランドラインナップ強化、フレグランスゾーン・ミニサイズコーナー新設によるリニューアル
- Amazon.com, Inc.による転換社債の権利行使に伴う9,541,984株の交付と、Amazonが第2位の大株主となること
主要KPI会社が経営の目安として重視している指標です。
- @cosme月間ユニークユーザー数1,770万人前年同期比安定して高い水準をキープ
- @cosme会員数1,030万人前年同期比増加傾向
- 直営店舗数（国内）32店舗前年同期比FY24/3Qの31店舗から増加
- 取扱商品数（EC）50,000商品基準時点2025年3月末
セグメント別実績
- マーケティング支援売上高7,063百万円（前年比 +13.0%）営業利益2,065百万円（前年比 +69.1%）
- リテール売上高38,649百万円（前年比 +26.7%）営業利益2,149百万円（前年比 +11.2%）
- グローバル売上高3,052百万円（前年比 +4.1%）営業利益-70百万円
- その他売上高1,121百万円（前年比 -12.7%）営業利益163百万円（前年比 -18.2%）
中期経営計画の目標
目標年度FY28～29（2028～2029年6月期）
売上高1,000億円
営業利益80億円
売上高CAGR12～15%
資本収益性資本コストを超えるROE
財務目標
ROE目標資本コストを超えるROE
ROE実績11%（2024年6月期）
想定株主資本コストCAPM 10～11%
市場規模・シェア
@cosmeは日本No.1の美容メディア、化粧品専門ECサイト、化粧品専門店と記載。ただし市場規模・シェアの具体的数値は非開示店舗数・拠点数
国内直営店舗32店舗（FY25/3Q末）
海外店舗2店舗（FY25/3Q末）
国内店舗の期中異動@cosme TOKYOを21日間休業後、3月5日にリニューアルオープン。札幌ステラプレイス店、金沢フォーラス店を開店。アトレ亀戸店、東京小町ららぽーと横浜店を開店。海外ではEast Point City Storeを2月閉店
従業員数
人数1,642人（業務委託等含む、FY25/3Q）
期中増減FY24/3Qの1,492人から150人増加
| 項目 | 内容 |
|---|---|
| 資料の種類 | 決算説明資料 |
| 対象決算期 | 2025年6月期 第3四半期 |
| 売上高 | 49,885百万円（前年比 +21.7%） |
| 営業利益 | 2,345百万円（前年比 +61.2%） |
| 経常利益 | 2,534百万円（前年比 +88.9%） |
| 純利益 | 1,761百万円（前年比 +111.3%） |
| 営業利益率 | 四半期別にFY25/1Q 5.1%、2Q 4.1%、3Q 5.1%。前年同期比の増減ポイントは連結営業利益率について明示なし |
| 販管費 | 19,233百万円 |
| 当四半期3か月の実績 | FY25/3Q：売上高18,033百万円、連結営業利益850百万円。セグメント売上高はマーケティング支援2,372百万円、リテール13,116百万円、グローバル996百万円、その他405百万円 |
| 通期業績予想 | 売上高 66,000百万円 / 営業利益 2,800百万円 / 経常利益 2,900百万円 / 純利益 1,900百万円 |
| 通期予想に対する進捗率 | 売上高 75.6% / 営業利益 83.8% / 経常利益 87.4% / 純利益 92.7% |
| 計画に対する自己評価 | 2Qで上方修正した業績予想をも上回る好調な推移。通期業績予想を上回る可能性あり |
| セグメント別実績 | セグメント マーケティング支援 / 売上高 7,063百万円（前年比 +13.0%） / 営業利益 2,065百万円（前年比 +69.1%）、セグメント リテール / 売上高 38,649百万円（前年比 +26.7%） / 営業利益 2,149百万円（前年比 +11.2%）、セグメント グローバル / 売上高 3,052百万円（前年比 +4.1%） / 営業利益 -70百万円、セグメント その他 / 売上高 1,121百万円（前年比 -12.7%） / 営業利益 163百万円（前年比 -18.2%） |
| 増減要因の内訳 | 要因 FY25/3Qマーケティング支援営業利益 / 金額 643百万円、要因 FY25/3Qリテール営業利益 / 金額 846百万円、要因 FY25/3Qグローバル営業利益 / 金額 -47百万円、要因 FY25/3Qその他営業利益 / 金額 36百万円、要因 FY25/3Q全社費用等 / 金額 -628百万円、要因 一過性のソフトウエア償却費用 / 金額 112百万円、要因 アプリダウンロード促進広告費 / 金額 139百万円、要因 営業基幹システム改修に伴う業務コンサル費用 / 金額 55百万円、要因 @cosme BEAUTY DAYのプロモーション費用 / 金額 119百万円、要因 FY25/3Qの@cosme TOKYO休業 / 金額 21日間 |
| 主要KPI | 指標名 @cosme月間ユニークユーザー数 / 値 1,770万人 / 前年同期比 安定して高い水準をキープ、指標名 @cosme会員数 / 値 1,030万人 / 前年同期比 増加傾向、指標名 直営店舗数（国内） / 値 32店舗 / 前年同期比 FY24/3Qの31店舗から増加、指標名 取扱商品数（EC） / 値 50,000商品 / 基準時点 2025年3月末 |
| 店舗数・拠点数 | 国内直営店舗 32店舗（FY25/3Q末） / 海外店舗 2店舗（FY25/3Q末） / 国内店舗の期中異動 @cosme TOKYOを21日間休業後、3月5日にリニューアルオープン。札幌ステラプレイス店、金沢フォーラス店を開店。アトレ亀戸店、東京小町ららぽーと横浜店を開店。海外ではEast Point City Storeを2月閉店 |
| 従業員数 | 人数 1,642人（業務委託等含む、FY25/3Q） / 期中増減 FY24/3Qの1,492人から150人増加 |
| 業績見通しの前提 | 前提 為替 / 数値 1ドル＝140円台、前提 グローバル事業の連結売上高比率 / 数値 6％程度 |
| 中期経営計画の目標 | 目標年度 FY28～29（2028～2029年6月期） / 売上高 1,000億円 / 営業利益 80億円 / 売上高CAGR 12～15% / 資本収益性 資本コストを超えるROE |
| 財務目標 | ROE目標 資本コストを超えるROE / ROE実績 11%（2024年6月期） / 想定株主資本コスト CAPM 10～11% |
| 市場規模・シェア | @cosmeは日本No.1の美容メディア、化粧品専門ECサイト、化粧品専門店と記載。ただし市場規模・シェアの具体的数値は非開示 |
| 新しい施策 | 株式会社NODEとの共同出資によるアイスタイルデータコンサルティング株式会社の設立（アイスタイル66%、NODE34%）、コンサルティング、AIクチコミ分析ツール『@cosme Copilot』、リサーチサービスを含むデータドリブンソリューションの正式ローンチ、@cosme TOKYOの80㎡増床、ブランドラインナップ強化、フレグランスゾーン・ミニサイズコーナー新設によるリニューアル、Amazon.com, Inc.による転換社債の権利行使に伴う9,541,984株の交付と、Amazonが第2位の大株主となること |
この書類が述べていない項目（9件）
売上総利益率単価と数量の指標見通しに織り込んだリスク額年間配当配当性向自己株式取得設備投資額受注高・受注残高質疑応答の論点
会社がこの書類で述べていない項目です。空欄にしたり、他の資料や推測で補ったりはしません。
会社が挙げている理由
会社自身の説明です。数値から推測したものではありません。マーケティング支援ではリテール事業とのシナジーや高い限界利益率が増益に寄与した。リテールでは店舗の既存店成長、ECイベント、顧客醸成やプラットフォーム連携が増収に寄与した。
このページの読み方
これは書類そのものではありません会社が提出した開示をKomoriが読み、要約しています。数値は会社が述べたとおりで、監査を受けたものではありません。
重みは評価ではありません会社が市場に伝えていた内容をどれだけ変えるかを測ったものです。株式に対する見方ではありません。
訂正されることがあります会社が同じ開示を出し直した場合、このページは訂正後の内容から作り直され、訂正番号が繰り上がります。