読む価値
90重要
0〜100。会社の良し悪しではなく、読む価値の大きさです。向き
強弱が混在
会社の説明から読み取った方向です。規模
5766698600
円（差引手取概算額）書きぶり
確定を避けている
どれだけ断定的に書かれているかです。発行・処分の内容
第三者割当による新株式発行及び2021年第１回新株予約権・2021年第２回新株予約権の発行
発行・処分する株式数
新株 32,557,500株 / 新株予約権による潜在株式 合計36,357,600株（第１回32,557,500株、第２回3,800,100株）
割当予定先
名称 Star Asia Opportunity Ⅲ LP / 株式数 24,180,200株 / 新株予約権数 241,802個、名称 Four Quadrant Global Real Estate Partners / 株式数 3,924,400株 / 新株予約権数 39,244個、名称 Hazelview Global Real Estate Fund / 株式数 1,308,100株 / 新株予約権数 13,081個、名称 EVO FUND / 株式数 1,162,700株 / 新株予約権数 11,627個、名称 Charlestown Energy Partners, LLC / 株式数 639,500株 / 新株予約権数 6,395個、名称 マルコム・エフ・マクリーン４世 / 株式数 581,300株 / 新株予約権数 5,813個、名称 増山太郎 / 株式数 581,300株 / 新株予約権数 5,813個、名称 橋本龍太朗 / 株式数 58,100株 / 新株予約権数 581個、名称 Joseph Altwasser / 株式数 58,100株 / 新株予約権数 581個、名称 梅木篤郎 / 株式数 23,200株 / 新株予約権数 232個、名称 細野敏 / 株式数 23,200株 / 新株予約権数 232個、名称 田口洋平 / 株式数 17,400株 / 新株予約権数 174個、名称 ドイツ銀行ロンドン支店 / 新株予約権数 38,001個
新株86円／株、新株予約権は1個当たり無償
発行価額の総額
新株2,799,945,000円、新株予約権0円
調達する資金の額
払込金額の総額5,926,698,600円、差引手取概算額5,766,698,600円
発行諸費用の概算額
160,000,000円
資金の具体的な使途
新規ホテル物件取得及び新規出店資金金額 5,766百万円・支出予定時期 2021年11月～2024年3月
既存の株式数と、増える分
+116.80%増える割合
59,018,889株127,933,989株
116.8％（議決権ベース）
希薄化率は、新しく出る株式が既存の株式数に対してどれだけの割合かを示します。割合が大きいほど、1株あたりの価値や議決権が薄まります。
新株予約権の条件
行使価額
第１回・第２回とも86円。原則固定だが、時価を下回る発行等により調整される場合がある。下限は非開示。
新株予約権の個数
発行総数363,576個（第１回325,575個、第２回38,001個）。未行使残は非開示。
無償取得の事由
第１回は、終値が20取引日連続で適用行使価額の130％を上回り、かつ最終日が2021年10月30日以降の場合、残存分の全部又は一部を無償取得できる。また、合併等で当社が消滅会社又は完全子会社となる場合、残存分を無償取得できる。第２回は、合併等で当社が消滅会社又は完全子会社となる場合、残存分を無償取得できる。
募集の体制
引受人・主幹事
EVOLUTION JAPAN証券株式会社（アレンジャー）
募集後の大株主
名称 Star Asia Opportunity Ⅲ LP / 持株比率 71.50％名称 Four Quadrant Global Real Estate Partners / 持株比率 6.14％名称 ドイツ銀行ロンドン支店 / 持株比率 2.97％名称 Hazelview Global Real Estate Fund / 持株比率 2.04％名称 EVO FUND / 持株比率 1.82％名称 マルコム・エフ・マクリーン４世 / 持株比率 1.68％名称 増山太郎 / 持株比率 1.68％名称 Charlestown Energy Partners, LLC / 持株比率 1.00％名称 村山信也 / 持株比率 0.37％名称 落合宏一 / 持株比率 0.20％
対象者の区分と人数
当社取締役5名、当社ホテル事業本部長従業員1名、スターアジアグループ従業員1名、その他投資家等。各割当株数は割当予定先欄のとおり。
割当予定先の保有方針
SAOⅢ及び個人割当先等は中長期保有。Four Quadrant、Hazelview、EVO FUND、Charlestownは純投資目的で、基本的に市場内売却又は市場外売却。ドイツ銀行ロンドン支店は投資有価証券として保有し、株価・出来高等により売却する可能性がある。新株予約権の譲渡には当社取締役会の承認を要する。
払込期日
2021年11月24日
払込金額の算定根拠
本株式は直前取引日の終値86円。1か月平均89円に対し3.37％ディスカウント、3か月平均88円に対し2.27％ディスカウント、6か月平均101円に対し14.85％ディスカウント。新株予約権の行使価額は86円。
企業行動規範上の手続
2021年11月19日開催予定の臨時株主総会で、本株式第三者割当について普通決議、新株予約権について有利発行の承認を兼ねる特別決議による株主意思確認を行う予定。支配株主との取引について第三者委員会の意見書を取得。
直近のエクイティ・ファイナンス
時期 2020年7月30日 / 種類 2020年第１回無担保転換社債型新株予約権付社債及び2020年第１回新株予約権 / 金額 CB総額1,500百万円、新株予約権総額約1,500百万円（2021年10月15日時点の調達額65百万円）、時期 2019年3月29日 / 種類 第三者割当による新株式発行（現物出資及び金銭出資） / 金額 非開示、時期 2018年11月12日 / 種類 第三者割当による新株式発行 / 金額 非開示
業績への影響
本第三者割当による当期（2022年3月期）の業績に与える影響はありません。
| 項目 | 内容 |
|---|---|
| 発行・処分の種類 | 第三者割当による新株式発行及び2021年第１回新株予約権・2021年第２回新株予約権の発行 |
| 発行・処分する株式数 | 新株 32,557,500株 / 新株予約権による潜在株式 合計36,357,600株（第１回32,557,500株、第２回3,800,100株） |
| 発行価額・処分価額 | 新株86円／株、新株予約権は1個当たり無償 |
| 発行価額の総額 | 新株2,799,945,000円、新株予約権0円 |
| 調達する資金の額 | 払込金額の総額5,926,698,600円、差引手取概算額5,766,698,600円 |
| 発行諸費用の概算額 | 160,000,000円 |
| 資金の具体的な使途 | 内容 新規ホテル物件取得及び新規出店資金 / 金額 5,766百万円 / 支出予定時期 2021年11月～2024年3月 |
| 払込期日 | 2021年11月24日 |
| 割当予定先 | 名称 Star Asia Opportunity Ⅲ LP / 株式数 24,180,200株 / 新株予約権数 241,802個、名称 Four Quadrant Global Real Estate Partners / 株式数 3,924,400株 / 新株予約権数 39,244個、名称 Hazelview Global Real Estate Fund / 株式数 1,308,100株 / 新株予約権数 13,081個、名称 EVO FUND / 株式数 1,162,700株 / 新株予約権数 11,627個、名称 Charlestown Energy Partners, LLC / 株式数 639,500株 / 新株予約権数 6,395個、名称 マルコム・エフ・マクリーン４世 / 株式数 581,300株 / 新株予約権数 5,813個、名称 増山太郎 / 株式数 581,300株 / 新株予約権数 5,813個、名称 橋本龍太朗 / 株式数 58,100株 / 新株予約権数 581個、名称 Joseph Altwasser / 株式数 58,100株 / 新株予約権数 581個、名称 梅木篤郎 / 株式数 23,200株 / 新株予約権数 232個、名称 細野敏 / 株式数 23,200株 / 新株予約権数 232個、名称 田口洋平 / 株式数 17,400株 / 新株予約権数 174個、名称 ドイツ銀行ロンドン支店 / 新株予約権数 38,001個 |
| 割当予定先の保有方針 | SAOⅢ及び個人割当先等は中長期保有。Four Quadrant、Hazelview、EVO FUND、Charlestownは純投資目的で、基本的に市場内売却又は市場外売却。ドイツ銀行ロンドン支店は投資有価証券として保有し、株価・出来高等により売却する可能性がある。新株予約権の譲渡には当社取締役会の承認を要する。 |
| 希薄化率 | 116.8％（議決権ベース） |
| 発行済株式総数 | 59,018,889株 → 127,933,989株（新株及び新株予約権が全て発行・行使された場合）（116.8％） |
| 払込金額の算定根拠 | 本株式は直前取引日の終値86円。1か月平均89円に対し3.37％ディスカウント、3か月平均88円に対し2.27％ディスカウント、6か月平均101円に対し14.85％ディスカウント。新株予約権の行使価額は86円。 |
| 行使価額 | 第１回・第２回とも86円。原則固定だが、時価を下回る発行等により調整される場合がある。下限は非開示。 |
| 新株予約権の個数 | 発行総数363,576個（第１回325,575個、第２回38,001個）。未行使残は非開示。 |
| 無償取得の事由 | 第１回は、終値が20取引日連続で適用行使価額の130％を上回り、かつ最終日が2021年10月30日以降の場合、残存分の全部又は一部を無償取得できる。また、合併等で当社が消滅会社又は完全子会社となる場合、残存分を無償取得できる。第２回は、合併等で当社が消滅会社又は完全子会社となる場合、残存分を無償取得できる。 |
| 対象者の区分と人数 | 当社取締役5名、当社ホテル事業本部長従業員1名、スターアジアグループ従業員1名、その他投資家等。各割当株数は割当予定先欄のとおり。 |
| 引受人・主幹事 | EVOLUTION JAPAN証券株式会社（アレンジャー） |
| 企業行動規範上の手続 | 2021年11月19日開催予定の臨時株主総会で、本株式第三者割当について普通決議、新株予約権について有利発行の承認を兼ねる特別決議による株主意思確認を行う予定。支配株主との取引について第三者委員会の意見書を取得。 |
| 直近のエクイティ・ファイナンス | 時期 2020年7月30日 / 種類 2020年第１回無担保転換社債型新株予約権付社債及び2020年第１回新株予約権 / 金額 CB総額1,500百万円、新株予約権総額約1,500百万円（2021年10月15日時点の調達額65百万円）、時期 2019年3月29日 / 種類 第三者割当による新株式発行（現物出資及び金銭出資） / 金額 非開示、時期 2018年11月12日 / 種類 第三者割当による新株式発行 / 金額 非開示 |
| 募集後の大株主 | 名称 Star Asia Opportunity Ⅲ LP / 持株比率 71.50％、名称 Four Quadrant Global Real Estate Partners / 持株比率 6.14％、名称 ドイツ銀行ロンドン支店 / 持株比率 2.97％、名称 Hazelview Global Real Estate Fund / 持株比率 2.04％、名称 EVO FUND / 持株比率 1.82％、名称 マルコム・エフ・マクリーン４世 / 持株比率 1.68％、名称 増山太郎 / 持株比率 1.68％、名称 Charlestown Energy Partners, LLC / 持株比率 1.00％、名称 村山信也 / 持株比率 0.37％、名称 落合宏一 / 持株比率 0.20％ |
| 業績への影響 | 本第三者割当による当期（2022年3月期）の業績に与える影響はありません。 |
この書類が述べていない項目（6件）
行使期間譲渡制限期間譲渡制限の解除条件株式報酬の総額オーバーアロットメント株式分割の比率
会社がこの書類で述べていない項目です。空欄にしたり、他の資料や推測で補ったりはしません。
会社が挙げている理由
会社自身の説明です。数値から推測したものではありません。新型コロナウイルス感染症の影響で生じた債務超過を解消し、運転資金及び成長資金を確保するため。具体的には、新規ホテル物件の取得及び新規出店に充てる。
このページの読み方
これは書類そのものではありません会社が提出した開示をKomoriが読み、要約しています。数値は会社が述べたとおりで、監査を受けたものではありません。
重みは評価ではありません会社が市場に伝えていた内容をどれだけ変えるかを測ったものです。株式に対する見方ではありません。
訂正されることがあります会社が同じ開示を出し直した場合、このページは訂正後の内容から作り直され、訂正番号が繰り上がります。