読む価値
64注目
0〜100。会社の良し悪しではなく、読む価値の大きさです。向き
強弱が混在
会社の説明から読み取った方向です。規模
5452647
株（自己株式を除く取得対象）書きぶり
確定を避けている
どれだけ断定的に書かれているかです。この取引
本公開買付け相手方丸紅株式会社
開示した会社ウェルネオシュガー
議決権所有割合は、株主総会で投票できる権利のうち、この取引の後に持つことになる割合です。
日程点の間隔は実際の日数に比例します。決議・締結から実行まで84日。白い点は、書類が「予定」としている日付です。
対象会社
砂糖の製造及び販売、機能素材の製造及び販売
所在地 東京都中央区資本金 2,904,000 千円設立年月日 1949 年 11 月 29 日
対価と費用
対価の種類現金
公開買付価格対象者株式1株当たり2,080円
買付予定数の下限2,720,900株（所有割合50.10％）
公開買付期間開始日・終了日：非開示、30営業日
業績への影響
具体的な業績影響額は非開示。シナジー効果は現時点で具体的な見積りが困難として事業計画には加味していない。
手続きと前提
価額算定の方法市場株価法、ディスカウンテッド・キャッシュ・フロー法（DCF法）
第三者算定機関ＥＹストラテジー・アンド・コンサルティング株式会社、東京共同会計事務所
特別委員会設置あり。3名で構成。独立社外取締役・弁護士の村野邦美氏、弁護士の水沼利朗氏、公認会計士の須田雅秋氏。
実行の前提条件丸紅との応募契約に基づき、特別委員会の賛同答申、対象者取締役会の賛同決議と公表、本公開買付けを制限・禁止する司法・行政手続等がないこと、契約上の義務履行、表明保証の正確性、未公表の重要事実等がないことなど。
取得後の経営体制対象者の役員就任について合意はなく、将来的に公開買付者が取締役を派遣する可能性があるが、人数・時期・候補者は未定で、成立後に協議して決定する予定。対象者株式は非公開化・上場廃止となる予定。従業員への悪影響は生じないと考えており、丸紅からの出向受入れも確認されている。
| 項目 | 内容 |
|---|---|
| 取引の名称 | 本公開買付け |
| 相手方の名称 | 丸紅株式会社 |
| 対象会社の名称 | 東洋精糖株式会社 |
| 対象会社の事業内容 | 砂糖の製造及び販売、機能素材の製造及び販売 |
| 対象会社の所在地 | 東京都中央区 |
| 対象会社の資本金 | 2,904,000 千円 |
| 対象会社の設立年月日 | 1949 年 11 月 29 日 |
| 対価の種類 | 現金 |
| 公開買付価格 | 対象者株式1株当たり2,080円 |
| 買付予定数の下限 | 2,720,900株（所有割合50.10％） |
| 公開買付期間 | 開始日・終了日：非開示、30営業日 |
| 取得株式数 | 5,452,647株（発行済株式総数5,456,000株から自己株式3,353株を除いた全株式）、議決権の数：非開示 |
| 議決権所有割合 | 異動前 0％ → 異動後 100％（完全子会社化の最終目標。公開買付けの買付予定数下限は50.10％） |
| 業績への影響 | 具体的な業績影響額は非開示。シナジー効果は現時点で具体的な見積りが困難として事業計画には加味していない。 |
| 取締役会決議日 | 2025年2月6日 |
| 契約締結日 | 2025年2月6日（丸紅との公開買付応募契約） |
| 実行日・効力発生日 | 本公開買付けの決済完了後速やかにスクイーズアウト手続を実施する予定。株式併合の具体的な効力発生日は非開示。本臨時株主総会は2025年5月中旬を目途に予定。 |
| 価額算定の方法 | 市場株価法、ディスカウンテッド・キャッシュ・フロー法（DCF法） |
| 第三者算定機関 | ＥＹストラテジー・アンド・コンサルティング株式会社、東京共同会計事務所 |
| 特別委員会 | 設置あり。3名で構成。独立社外取締役・弁護士の村野邦美氏、弁護士の水沼利朗氏、公認会計士の須田雅秋氏。 |
| 実行の前提条件 | 丸紅との応募契約に基づき、特別委員会の賛同答申、対象者取締役会の賛同決議と公表、本公開買付けを制限・禁止する司法・行政手続等がないこと、契約上の義務履行、表明保証の正確性、未公表の重要事実等がないことなど。 |
| 取得後の経営体制 | 対象者の役員就任について合意はなく、将来的に公開買付者が取締役を派遣する可能性があるが、人数・時期・候補者は未定で、成立後に協議して決定する予定。対象者株式は非公開化・上場廃止となる予定。従業員への悪影響は生じないと考えており、丸紅からの出向受入れも確認されている。 |
この書類が述べていない項目（10件）
対象会社の売上高対象会社の営業利益対象会社の当期純利益対象会社の純資産取得価額取得価額以外の費用合併比率・株式交換比率資金の手当てのれんの金額特別損益の金額
会社がこの書類で述べていない項目です。空欄にしたり、他の資料や推測で補ったりはしません。
会社が挙げている理由
会社自身の説明です。数値から推測したものではありません。砂糖市場の縮小や原料価格高騰など厳しい事業環境に対応し、両社の原料調達・製造・物流・研究開発・人材・管理機能を一体化して、砂糖事業と機能素材事業の競争力や効率を高めるため。対象者側では、機能素材事業の生産能力不足や人員不足も完全子会社化の理由として挙げている。
このページの読み方
これは書類そのものではありません会社が提出した開示をKomoriが読み、要約しています。数値は会社が述べたとおりで、監査を受けたものではありません。
重みは評価ではありません会社が市場に伝えていた内容をどれだけ変えるかを測ったものです。株式に対する見方ではありません。
訂正されることがあります会社が同じ開示を出し直した場合、このページは訂正後の内容から作り直され、訂正番号が繰り上がります。