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Improvement
Direction inferred from the company’s description.Scale
1200
¥ millionWording
Conditional
How definitive the wording is.This transaction
株式会社AI ONEの株式の取得（子会社化）CounterpartyMoriya Kazumasa (森谷 和正)
Disclosing companyf-code Inc.
The voting-rights ratio is the share of the votes exercisable at a shareholders’ meeting that will be held after this transaction.
TimelineThe spacing between the points is proportional to the actual number of days.White points represent dates designated as scheduled dates in the document.
Target company
AI スクール運営事業
Location 横浜市西区Share capital ¥5 millionDate of incorporation 2024 年２月 27 日
Net Sales275 百万円（2025 年 12 月期（見込み））
Operating profit246 百万円（2025 年 12 月期（見込み））
Net income for the current fiscal year158 百万円（2025 年 12 月期（見込み））
Net assets163 百万円（2025 年 12 月期（見込み））
Consideration and expenses
Acquisition price1,200 百万円
Expenses other than the acquisition priceアドバイザリー費用等（概算額）51 百万円
Impact on Business Performance
AI 関連スクール事業の強化及び法人向け DX 支援事業との連携拡大を通じて、中長期的な収益機会の拡大に寄与するものと見込んでいる。一方、取得後の事業運営の状況を一定期間見極める必要があるため、2026 年 12 月期通期業績予想には織り込まない予定。
Procedures and assumptions
Valuation methodologyAI 社の正常収益ベースでの調整後年間営業利益（約 2.8 億円～）に対して概ね 5 年程度の回収期間を設定し、買収時点における純資産額等を加味した想定企業価値を基礎として算出
Management structure after acquisitionAI 社の経営・幹部陣は引き続き同社の事業成長及び企業価値向上へのコミットを継続する方針。残余株式の段階的な取得に関する取り決めがあり、AI 社経営陣には譲渡対価の一部を活用したエフ・コード株式の取得意向がある。
| Item | Details |
|---|---|
| Transaction name | 株式会社AI ONEの株式の取得（子会社化） |
| Counterparty name | Moriya Kazumasa (森谷 和正) |
| Name of the Subject Company | 株式会社 AI ONE |
| Business Description of the Subject Company | AI スクール運営事業 |
| Location of the Subject Company | 横浜市西区 |
| Capital Stock of the Subject Company | ¥5 million |
| Date of Establishment of the Subject Company | 2024 年２月 27 日 |
| Net Sales of the Subject Company | 275 百万円（2025 年 12 月期（見込み）） |
| Operating Profit of the Subject Company | 246 百万円（2025 年 12 月期（見込み）） |
| Net Income of the Subject Company | 158 百万円（2025 年 12 月期（見込み）） |
| Net Assets of the Subject Company | 163 百万円（2025 年 12 月期（見込み）） |
| Acquisition price | 1,200 百万円 |
| Expenses other than the acquisition price | アドバイザリー費用等（概算額）51 百万円 |
| Number of shares acquired | 375 株（議決権の数：375 個） |
| Voting rights ownership percentage | Before 0.0% → after 75.0% |
| Impact on Business Performance | AI 関連スクール事業の強化及び法人向け DX 支援事業との連携拡大を通じて、中長期的な収益機会の拡大に寄与するものと見込んでいる。一方、取得後の事業運営の状況を一定期間見極める必要があるため、2026 年 12 月期通期業績予想には織り込まない予定。 |
| Date of board resolution | 10 February 2026 |
| Contract Date | 2026 年２月 10 日（予定） |
| Execution Date / Effective Date | 2026 年２月 24 日（予定） |
| Valuation methodology | AI 社の正常収益ベースでの調整後年間営業利益（約 2.8 億円～）に対して概ね 5 年程度の回収期間を設定し、買収時点における純資産額等を加味した想定企業価値を基礎として算出 |
| Management structure after acquisition | AI 社の経営・幹部陣は引き続き同社の事業成長及び企業価値向上へのコミットを継続する方針。残余株式の段階的な取得に関する取り決めがあり、AI 社経営陣には譲渡対価の一部を活用したエフ・コード株式の取得意向がある。 |
Items this document does not state (11)
Type of ConsiderationMerger ratio/share exchange ratioTender offer priceMinimum number of shares to be purchasedTender offer periodFunding arrangementsGoodwill amountAmount of extraordinary income (loss)Independent valuation institutionSpecial CommitteeConditions Precedent to Execution
These are items the company does not state in this document. We do not leave them blank, nor fill them in from other sources or by inference.
The reasons the company gives
The company's own explanation, not something inferred from the numbers.AI ONEのAI活用分野における教育・コンサルティングノウハウと、エフ・コードグループの事業基盤を融合し、人材育成サービスやAI関連スクール事業、法人向けDX支援を強化するため。
How to read this page
This is not the documentKomori reads the disclosure the company filed and writes this summary. Figures are as stated by the company and are not audited.
Weight is not a verdictIt measures how much this changes what the company had already told the market. It is not a view on the shares.
Corrections happenIf the company reissues this disclosure, the page is rebuilt from the corrected version and the revision number moves up.