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1800
¥ per share (increase in tender offer price)Wording
Conditional
How definitive the wording is.This transaction
This tender offerCounterpartyトヨタアセット準備株式会社（公開買付者）, Toyota Fudosan Co., Ltd.
Disclosing company豊田自動織機
TimelineThe spacing between the points is proportional to the actual number of days.
Consideration and expenses
Type of Consideration現金（普通株式1株につき20,600円）
Tender offer price20,600円／普通株式1株（新株予約権の買付価格はNot disclosed）
Tender offer period2026年1月15日～2026年3月23日（45営業日）
Funding arrangements本普通株式出資（公開買付者親会社（1回目））、トヨタ不動産からの借入、三井住友銀行・三菱UFJ銀行・みずほ銀行からの借入れにより賄う予定
Procedures and assumptions
Valuation methodologyMarket share price averaging method, comparable company analysis and DCF analysis
Independent valuation institutionNomura Securities Co., Ltd., SMBC Nikko Securities, EY Strategy and Consulting Co., Ltd., Mitsubishi UFJ Morgan Stanley Securities
Special Committee設置あり（委員3名：半田純一、隅修三、清水季子）
Conditions Precedent to Execution本公開買付け成立・決済完了、融資契約上の前提条件の充足、英国金融規制対応に係るクリアランス等。本公開買付け成立後の自己株式公開買付けや本株式併合も、それぞれ記載された前提条件に従う予定
Management structure after acquisition本株式併合により当社の株主を公開買付者及びトヨタ自動車のみとし、当社株式を非公開化する予定。商号、代表者及び従業員の処遇はNot disclosed
| Item | Details |
|---|---|
| Transaction name | This tender offer |
| Counterparty name | トヨタアセット準備株式会社（公開買付者）, Toyota Fudosan Co., Ltd. |
| Name of the Subject Company | 株式会社豊田自動織機 |
| Type of Consideration | 現金（普通株式1株につき20,600円） |
| Tender offer price | 20,600円／普通株式1株（新株予約権の買付価格はNot disclosed） |
| Tender offer period | 2026年1月15日～2026年3月23日（45営業日） |
| Funding arrangements | 本普通株式出資（公開買付者親会社（1回目））、トヨタ不動産からの借入、三井住友銀行・三菱UFJ銀行・みずほ銀行からの借入れにより賄う予定 |
| Date of board resolution | 6 March 2026 |
| Contract Date | 2025年6月3日（本公開買付合意書）、2026年3月6日（本再変更覚書） |
| Valuation methodology | Market share price averaging method, comparable company analysis and DCF analysis |
| Independent valuation institution | Nomura Securities Co., Ltd., SMBC Nikko Securities, EY Strategy and Consulting Co., Ltd., Mitsubishi UFJ Morgan Stanley Securities |
| Special Committee | 設置あり（委員3名：半田純一、隅修三、清水季子） |
| Conditions Precedent to Execution | 本公開買付け成立・決済完了、融資契約上の前提条件の充足、英国金融規制対応に係るクリアランス等。本公開買付け成立後の自己株式公開買付けや本株式併合も、それぞれ記載された前提条件に従う予定 |
| Management structure after acquisition | 本株式併合により当社の株主を公開買付者及びトヨタ自動車のみとし、当社株式を非公開化する予定。商号、代表者及び従業員の処遇はNot disclosed |
Items this document does not state (18)
Business Description of the Subject CompanyLocation of the Subject CompanyCapital Stock of the Subject CompanyDate of Establishment of the Subject CompanyNet Sales of the Subject CompanyOperating Profit of the Subject CompanyNet Income of the Subject CompanyNet Assets of the Subject CompanyAcquisition priceExpenses other than the acquisition priceMerger ratio/share exchange ratioMinimum number of shares to be purchasedNumber of shares acquiredVoting rights ownership percentageGoodwill amountAmount of extraordinary income (loss)Impact on Business PerformanceExecution Date / Effective Date
These are items the company does not state in this document. We do not leave them blank, nor fill them in from other sources or by inference.
The reasons the company gives
The company's own explanation, not something inferred from the numbers.公開買付者は、機関投資家との対話を踏まえ、より多くの株主の賛同を得て公開買付けの成立可能性を高めるため、価格を引き上げる意向を示した。その後、必要な借入れに関する融資証明書を取得したため、価格引上げと公開買付期間の延長を決定した。
How to read this page
This is not the documentKomori reads the disclosure the company filed and writes this summary. Figures are as stated by the company and are not audited.
Weight is not a verdictIt measures how much this changes what the company had already told the market. It is not a view on the shares.
Corrections happenIf the company reissues this disclosure, the page is rebuilt from the corrected version and the revision number moves up.