Securing Liquidity through Internal Funds, Borrowings, Receivables Securitization and Cash Management
First written in FY2018. 2 of 3 entries say "Restated". Latest entry: FY2023.
18 other companies' latest entry also says "Restated".
- FY2023RestatedAnnual report
「当社グループは、運転資金および投資等の資金需要に対して、自己資金で賄うことを基本方針としつつ、不足分は金融機関からの短期/中長期借入金で調達しています。」
自己資金を基本とし、不足分を借入金で調達する流動性方針と、債権流動化・キャッシュ・マネジメントによる資金効率化が継続している。 - FY2020RestatedAnnual report
「当社グループは、運転資金および投資等の資金需要に対して、自己資金で賄うことを基本方針としつつ、不足分は金融機関からの短期/中長期借入金で調達しています。」
自己資金を基本とし、借入、債権流動化、キャッシュ・マネジメント・システムを組み合わせて流動性を確保する方針が継続している。 - FY2018First statedAnnual report
「The Group’s basic policy is to fund working capital and investment needs with internal funds, while raising any shortfall through short- and medium- to long-term borrowings from financial institutions. The Group also seeks to secure stable liquidity and reduce financing costs by diversifying funding sources through the securitization of accounts receivable, bills, and electronically recorded monetary claims, and by efficiently using surplus funds within the Group through a cash-management system introduced between the Company and its domestic subsidiaries.」
The funding policy combines internal funds, borrowings, receivables securitization, and an intra-group cash-management system to secure liquidity and reduce financing costs.