Financial Covenants Attached to Borrowing Agreements
First written in FY2018. 6 of 11 entries say "Mitigated", first in FY2021. Latest entry: FY2025-H1.
44 other companies' latest entry also says "Restated".
- FY2025-H1RestatedAnnual report
「During the interim consolidated accounting period, there were no new business or other risks, nor any material changes to the business or other risks described in the annual securities report for the previous fiscal year.」
財務制限条項抵触借入金等のリスクについて、重要な変更はないと再確認している。 - FY2023MitigatedAnnual report
「また、2023年3月31日時点で財務制限条項に抵触した金融機関借入金90百万円が存在すること（但し、提出日時点で取引銀行から期限の利益喪失の権利行使をしない旨の同意を得ております。）」
財務制限条項抵触借入金は前四半期の120百万円から90百万円へ減少し、期限の利益喪失の権利行使をしない旨の取引銀行の同意も得ている。抵触自体は継続している。 - FY2023-Q3MitigatedAnnual report
「また、当社は取引金融機関に対し事業計画・資金計画等を説明し、財務制限条項に抵触している借入金120百万円については、期限の利益喪失の権利行使をしない旨の同意を得ております。」
財務制限条項に抵触している借入金額は前四半期の150百万円から120百万円へ減少した。金融機関から期限の利益喪失の権利行使をしない旨の同意を得ている状態も継続している。 - FY2023-Q2MitigatedAnnual report
「財務制限条項に抵触した金融機関借入金150百万円が存在すること、既存借入金の返済が資金繰りに影響を及ぼすことから、継続企業の前提に重要な疑義を生じさせるような事象又は状況が存在していると認識しております。」
財務制限条項に抵触している借入金額は前四半期の180百万円から150百万円へ減少した。また、金融機関から期限の利益喪失の権利行使をしない旨の同意を得ている状態も継続している。 - FY2023-Q1MitigatedAnnual report
「また当社は、スターアジアグループにより運用されているファンドであるStar Asia Opportunity III LPと資本提携を行い、同社に対し2018年11月12日及び2019年３月29日に第三者割当増資を実施し、スターアジアグループを当社の新たなスポンサーとしております。」
財務制限条項抵触借入金は180百万円とされ、前回開示の240百万円から減少している。また、期限の利益喪失の権利行使をしない旨の金融機関同意も引き続き得ている。 - FY2022-Q3MitigatedAnnual report
「また、当社は取引金融機関に対し事業計画・資金計画等を説明し、財務制限条項に抵触している借入金240百万円については、期限の利益喪失の権利行使をしない旨の同意を得ております。」
財務制限条項に抵触している借入金額は前回開示の300百万円から240百万円へ減少し、金融機関から期限の利益喪失の権利行使をしない同意を得ている。一方、条項抵触自体は継続している。 - FY2022-Q2財務制限条項抵触借入金額の減少Annual report
「財務制限条項に抵触した金融機関借入金270百万円が存在すること、既存借入金の返済が資金繰りに影響を及ぼすことから、継続企業の前提に重要な疑義を生じさせるような事象又は状況が存在していると認識しております。」
財務制限条項に抵触している借入金額は、前回開示の300百万円から270百万円として記載されている。一方、条項抵触と既存借入金返済による資金繰りへの影響は継続している。 - FY2022-Q1財務制限条項抵触借入金額の変更Annual report
「財務制限条項に抵触した金融機関借入金300百万円が存在すること、既存借入金の返済が資金繰りに影響を及ぼすことから、継続企業の前提に重要な疑義を生じさせるような事象又は状況が存在していると認識しております。」
財務制限条項に抵触している借入金額が、前回開示の330百万円から300百万円として記載されている。ただし、条項抵触自体と資金繰りへの影響は継続している。 - FY2021MitigatedAnnual report
「当社は、取引金融機関に対し事業計画・資金計画等を説明し、財務制限条項に抵触している借入金330百万円については、期限の利益喪失の権利行使をしない旨の同意を得ております。」
財務制限条項への抵触は継続しているが、抵触借入金330百万円について金融機関から期限の利益喪失の権利行使をしない同意を得ており、直ちの契約上の影響を抑える対応を記載している。 - FY2020MaterialisedAnnual report
「当社は当連結会計年度末において、上記財務制限条項に抵触しております。」
財務制限条項への抵触が実際に発生した。連結・単体純資産の維持基準は2020年3月決算期以降100％以上となり、株式会社フィーノホテルズでも純資産1億5千万円以上および経常損益の2期連続損失回避条項への抵触が記載されている。 - FY2018First statedAnnual report
「For each fiscal year ending March 2018 and thereafter, the amount of net assets shown on the consolidated and non-consolidated balance sheets must be maintained at no less than 75% of the higher of the amount of net assets shown on the consolidated and non-consolidated balance sheets for the fiscal year ending March 2017 or the immediately preceding fiscal year. For each fiscal year ending March 2018 and thereafter, the consolidated and non-consolidated statements of income must not report losses for ordinary income for 2 consecutive fiscal years.」
The Company first disclosed specific financial covenants for syndicated loans and long-term borrowings of subsidiaries, including maintaining net assets at 75% or more and avoiding losses in ordinary income for 2 consecutive fiscal years.