# 飯野海運（9119） 株主提案に対する当社取締役会の意見に関するお知らせ

Source: Komori (komori.app) — https://komori.app/company/9119/disclosure/20260512524295
種別: ガバナンス
開示日: 2026-05-12
Komoriの読み（0-100）: 56
企業ページ: https://komori.app/company/9119

## 何が変わったか

株主から提案された買収防衛策の廃止、取締役報酬の個別開示、追加配当、自己株式取得の4議案について、取締役会が全議案に反対することを決めた。会社側は買収防衛策を維持し、配当や自己株式取得は環境に応じて機動的に実施する方針を示している。

## 会社が挙げた理由

買収防衛策は、株主が十分な情報と熟慮期間を確保して判断できるようにし、企業価値と株主共同の利益を守るために必要であり、特別委員会や株主意思確認総会などにより公正性も確保されているため。報酬の個別開示は、既存の報酬決定プロセスと法令に基づく開示で十分であるため。配当と自己株式取得については、成長投資、事業基盤の維持、財務健全性の確保と両立させる必要があり、あらかじめ高水準の配当や固定額の自己株式取得を決めることは中長期的な企業価値を損なうおそれがあるため。

## 開示の要点

- 機関設計: not_disclosed
- 取締役の員数: not_disclosed
- 独立役員の人数: not_disclosed
- 委員会: 指名・報酬諮問委員会：過半数が独立社外取締役、委員長も独立社外取締役。ただし社外委員の正確な割合はnot_disclosed
- 政策保有株式の方針: 縮減を進める方針。銘柄数・金額の縮減実績はnot_disclosed
- 買収防衛策: 導入済み・継続（廃止提案に反対）
- 支配株主: not_disclosed
- 今回の変更点: 2026年5月8日公表の中期経営計画において、1株当たり下限配当額30円の新たな配当方針と、自己株式取得を必要に応じ柔軟に実施する方針を公表した。今回、株主提案4議案の全てに反対することを決議した。

## 評価の根拠

- 指名・報酬に関する委員会を置いているか。法定・任意を問わない。: 一方のみ（原文: 「「指名・報酬諮問委員会」」）
- 指名・報酬の委員会の委員長を社外取締役が務めているか。: 社外が委員長（原文: 「「委員長も独立社外取締役が務める」」）
- 支配株主がいる場合、少数株主保護の方策をどこまで具体的に書いているか。: 該当なし（原文: 「支配株主または親会社に関する記載なし。」）
- 政策保有株式について何を述べているか。: 縮減の方針（原文: 「「政策保有株式の縮減等を進めてまいります」」）
- 買収防衛策について何を述べているか。: 継続（原文: 「「昨年6月開催の当社第134期定時株主総会にて株主の皆様から承認いただいた上で、本方針を導入しており、現時点においてもその必要性は変わっていない」／「本議案に反対いたします」」）
- この書類は前回から何を変えたと述べているか。: 方針の変更（原文: 「「1株当たりの下限配当額を30円とする新たな配当方針を導入」／「自己株式の取得を…必要に応じ柔軟に実施する方針を新たに公表」」）
- 自社の課題や不備を認める記載があるか。: 前向きな表現のみ（原文: 「「持続的な事業コア利益の成長と資本効率の向上を通じて企業価値を高め、PBRの一層の向上を図ってまいります」」）