# ピアラ（7044） 2026年12月期 第１四半期決算補足資料

Source: Komori (komori.app) — https://komori.app/company/7044/disclosure/20260515536948
種別: 決算説明資料
開示日: 2026-05-15
Komoriの読み（0-100）: 67
企業ページ: https://komori.app/company/7044

## 何が変わったか

2026年12月期1Qは、売上高が前年同期を下回った一方、営業利益は黒字幅を拡大した。報告セグメントを3事業に再編し、長期ビジョン・中期経営方針の発表や新子会社の設立、中国子会社の事業停止も行った。

## 会社が挙げた理由

ブランディング領域の売上が好調だったこと、その他子会社が黒字化したことにより営業利益が改善した。一方、EBITDA・経常利益・純利益の前年同期比減少は、前年に補助金収入や保有株式の売却など一過性の要因があったため。販管費は、オニオンの子会社化による人員増、採用強化、M&Aコスト、株主優待費用の計上方法変更で増加したが、AIによる代替などで人件費関連以外は想定よりコストダウンした。

## 開示の要点

- 資料の種類: 決算短信補足資料
- 対象決算期: 2026年12月期 第1四半期
- 売上高: {"value":4305,"unit":"百万円","yoy_pct":-3.39}
- 営業利益: {"value":60,"unit":"百万円","yoy_pct":29.27}
- 経常利益: {"value":51,"unit":"百万円","yoy_pct":-73.87}
- 純利益: {"value":30,"unit":"百万円（親会社株主に帰属する四半期純利益）","yoy_pct":-78.14}
- 売上総利益率: {"率":"17.9%（売上総利益769百万円、売上高4,305百万円から算出）","前年同期比の増減ポイント":"前年同期比で4.0％以上改善"}
- 営業利益率: {"率":"1.4%（営業利益60百万円、売上高4,305百万円から算出）","前年同期比の増減ポイント":"前年同期比で改善、営業利益成長率29.3%"}
- 販管費: {"value":709,"unit":"百万円","売上高販管費率":"not_disclosed"}
- 当四半期3か月の実績: 売上高4,305百万円、営業利益60百万円、EBITDA71百万円、経常利益51百万円、親会社株主に帰属する四半期純利益30百万円。売上総利益769百万円。
- 通期業績予想: {"売上高":{"value":19230,"unit":"百万円"},"営業利益":{"value":288,"unit":"百万円"},"経常利益":{"value":263,"unit":"百万円"},"親会社株主に帰属する当期純利益":{"value":218,"unit":"百万円"}}
- 通期予想に対する進捗率: {"売上高":"2026年1Q 48.4%、2026年2Q 22.4%","営業利益":"2026年1Q 1,360.9%、2026年2Q 21.0%","経常利益":"2026年2Q 19.4%、1Qは－","親会社株主に帰属する当期純利益":"2026年2Q 13.9%、1Qは－"}
- 計画に対する自己評価: 1Q終了時点では業績予想に対して順調な進捗。各事業は想定通りの着地。営業利益は想定よりも上振れ、ビジネスクリエイション事業は計画通りの着地。
- セグメント別実績: {"マーケティングDX事業":{"売上高":3168,"売上高単位":"百万円","セグメント利益":245,"利益単位":"百万円","前年同期比":"not_disclosed"},"エッセンシャルワーカーDX事業":{"売上高":1010,"売上高単位":"百万円","セグメント利益":63,"利益単位":"百万円","前年同期比":"not_disclosed"},"ビジネスクリエイション事業":{"売上高":143,"売上高単位":"百万円","セグメント利益":-4,"利益単位":"百万円","前年同期比":"not_disclosed"}}
- 増減要因の内訳: ブランディング領域の売上好調、その他子会社の黒字化、オニオンのM&A手数料によるコスト増、前年の補助金収入・保有株式売却など一過性要因、オニオン子会社化・採用強化による人件費増、株主優待費用の計上方法変更、AIによるコストダウン。要因別金額はnot_disclosed。
- 主要KPI: [object Object]、[object Object]、[object Object]、[object Object]、[object Object]、[object Object]、[object Object]、[object Object]
- 単価と数量の指標: not_disclosed
- 店舗数・拠点数: not_disclosed
- 従業員数: {"人数":279,"単位":"名（連結、派遣社員・契約社員・パート・アルバイト・業務委託等含む）","期中の増減・採用計画":"オニオンの子会社化および採用強化により人員増。具体的な増減人数はnot_disclosed。"}
- 業績見通しの前提: not_disclosed
- 見通しに織り込んだリスク額: not_disclosed
- 中期経営計画の目標: {"名称":"PIALA VISION 2028","目標年度":2028,"売上高":"320億円","営業利益":"20億円","営業利益率":"6.3%","エッセンシャルワーカーDX売上高":"50億円","ビジネスクリエイション売上高":"20億円"}
- 財務目標: not_disclosed
- 年間配当: not_disclosed
- 配当性向: 25%（連結純利益に対する目安）
- 自己株式取得: not_disclosed
- 設備投資額: not_disclosed
- 受注高・受注残高: not_disclosed
- 市場規模・シェア: {"2040年労働力不足予測":"1,000万人以上","医療・介護の有効求人倍率":"2.5倍以上"}
- 質疑応答の論点: not_disclosed
- 新しい施策: 報告セグメントをマーケティングDX事業、エッセンシャルワーカーDX事業、ビジネスクリエイション事業の3つに再編、長期ビジョン『PIALAgroup 2035』と中期経営方針『PIALA VISION 2028』を発表、2026年4月28日付でブランドコミュニケーション領域に特化した子会社『株式会社A Better Case』の設立を決議、中国子会社の全事業を停止、AI業務効率化および広告運用自動化を推進、広告審査支援AIツール『RESULT PLUS AI』を有料提供、M&Aを年1〜2件、Small/Mid Scaleで3億〜8億円規模などの方針を提示

## 評価の根拠

- 通期予想に対する進捗率は、どの粒度で示されているか。: セグメント別に開示（原文: 「「2026年1Q 進捗率」「売上高 48.4％」「営業利益 1360.9％」などの記載。」）
- 実績が自社の計画に対してどうだったかを、会社自身がどう評価しているか。: 強弱が混在（原文: 「「営業利益は…想定よりも上振れ」「ビジネスクリエイション事業は…計画通りの着地」。」）
- 累計だけでなく、当四半期の3か月単独の数値が示されているか。: あり（原文: 「「1Q実績」「売上高4,305百万円、営業利益60百万円」。」）
- 売上・利益・KPIのいずれかで「過去最高」を更新したという主張があるか。: あり（原文: 「「売上総利益は四半期での上場来最高額」。」）
- 増減の要因は、どの形で分解して示されているか。: 文章での対比（原文: 「「ブランディング領域の売上が好調」「補助金収入や保有株式の売却等の一過性の要因」などの記載。」）
- 会社が業績の増減の主たる要因として挙げているのはどれか。: 数量・需要（原文: 「「ブランディング領域の売上が好調だったことに加えその他子会社も黒字化」。」）
- セグメント情報はどの粒度で示されているか。: セグメント別の売上と利益（原文: 「「セグメント別売上高」「セグメント利益」として3事業の数値を掲載。」）
- 売上原価または販管費の内訳・増加要因が数値で示されているか。: あり（原文: 「「人件費関連」「業務委託費」「採用教育費」「地代家賃」「その他」の金額推移。」）
- この期のマイナスの事実は、どこまで説明されているか。: マイナス材料に説明あり（原文: 「「前年は補助金収入や保有株式の売却等の一過性の要因によるもの」。」）
- 業績見通しの前提は、どこまで数値で示されているか。: 記載なし（原文: 「通期予想の数値はあるが、前提数値の記載はない。」）
- 見通しに織り込んだリスクやマイナス要因の金額が示されているか。: なし（原文: 「「リスクや不確実性等を含む」とあるが、金額の記載はない。」）
- 通期予想の達成に向けて、残り期間に何が必要かがどこまで示されているか。: 言及のみ（原文: 「「2Qからは実店舗等の販路各拡大予定」「広告先行投資することで業績拡大想定」。」）
- 中期経営計画は、この資料でどこまで扱われているか。: 進捗を数値で開示（原文: 「「2025 現在地 売上高157億円、営業利益0.4億円」「2028 中期目標 売上高320億円、営業利益20億円」。」）
- 新しい施策・投資・提携・製品が、この資料で具体的に示されているか。: あり（原文: 「「株式会社A Better Caseの設立を決議」「RESULT PLUS AI」「報告セグメントを3つに分割」。」）
- 財務諸表以外の事業指標は、いくつ数値で示されているか。: 5件以上（原文: 「「登録数は1,000名を突破」「導入社数500社（現在328社）」「ブランドパートナー数150社（現在89社）」「34ツール」「配信バナー数240％」。」）
- 示された事業指標は、前年・前期に対してどの方向に動いているか。: 多くが改善（原文: 「「登録数は1,000名を突破」「売上総利益…前年同期比24.8％増」「一定1名あたりの納品力が落ちる」。」）
- 客数と客単価、数量と単価、ARPUと契約数のように、単価と量に分解した指標が示されているか。: なし（原文: 「「粗利率30〜50％」「年間人材紹介数1,000名」はあるが、単価との実績分解はない。」）
- 従業員数または採用の状況が数値で示されているか。: あり（原文: 「「従業員数279名」。」）
- 市場規模、シェア、競合との比較が数値で示されているか。: あり（原文: 「「2040年 労働力不足予測1,000万人以上」「有効求人倍率（医療・介護）2.5倍以上」。」）
- 株主還元は、どこまで具体的に示されているか。: 還元方針を数値で開示（原文: 「「配当性向25％」「連結純利益に対する目安」。」）
- 自己株式の取得または消却への言及があるか。: なし（原文: 「株主還元の説明は配当性向、安定配当、IR強化が中心で、自己株式取得・消却への言及はない。」）
- ROE・ROIC・D/Eレシオ・自己資本比率などの財務目標の数値が示されているか。: なし（原文: 「財務目標に該当する数値の記載はない。」）
- 設備投資額・成長投資額・研究開発費のいずれかが金額で示されているか。: あり（原文: 「「Small／Mid Scale 3億〜8億円規模」「Large Scale 10億円以上規模」。」）
- この資料はどの形式にあたるか。: 決算説明資料（原文: 「Agendaに「エグゼクティブサマリ」「決算概要」「通期見通し」があり、グラフ・箇条書き中心の構成。」）
- 経営理念・会社概要など、業績と直接関係のない定型頁がどの程度を占めるか。: 定型頁がある程度ある（原文: 「「会社概要」「沿革」はある一方、決算概要、セグメント進捗、通期見通しが資料の中心。」）
- 「差し控えたい」「未定」など、数値の開示を明確に見送った箇所があるか。: なし（原文: 「「差し控えたい」「未定」などの表現はない。」）
- 見通しと計画の説明はどれだけ断定的か。: 条件付き（原文: 「「業績拡大想定」「発売予定」「実際の結果は…大きく異なる可能性があります」。」）