# オプトラン（6235） 2026年12月期第３四半期決算説明資料

Source: Komori (komori.app) — https://komori.app/company/6235/disclosure/20261110570886
種別: 決算説明資料
開示日: 2026-11-10
Komoriの読み（0-100）: 73
企業ページ: https://komori.app/company/6235

## 何が変わったか

2026年12月期第3四半期は、売上高と営業利益が前年同期を上回り、持分法投資利益の改善で経常利益・純利益が大幅に増加した。通期業績予想は、為替前提を含めて従来計画を継続している。

## 会社が挙げた理由

営業利益は未検収案件の回収進展、経常利益・純利益は持分法適用会社の投資利益の改善が寄与した。一方、売上高総利益率は中国元高の影響で低下した。受注面では、自動車関連のADAS普及や半導体関連のDUV検査装置向けが寄与した。

## 開示の要点

- 資料の種類: 決算説明資料
- 対象決算期: 2026年12月期 第3四半期
- 売上高: {"value":11241,"unit":"百万円（当四半期3か月）","yoy_pct":14}
- 営業利益: {"value":1888,"unit":"百万円（当四半期3か月）","yoy_pct":9.3}
- 経常利益: {"value":5531,"unit":"百万円（当四半期3か月）","yoy_pct":275}
- 純利益: {"value":5103,"unit":"百万円（当四半期3か月、親会社株主に帰属する当期純利益）","yoy_pct":432.1}
- 売上総利益率: {"value":36,"unit":"%","前年同期比増減ポイント":-2.4}
- 営業利益率: {"value":16.8,"unit":"%","前年同期比増減ポイント":-0.7}
- 販管費: {"value":2162,"unit":"百万円（当四半期3か月）","売上高販管費率":19.2}
- 当四半期3か月の実績: {"売上高":{"value":11241,"unit":"百万円","yoy_pct":14},"営業利益":{"value":1888,"unit":"百万円","yoy_pct":9.3},"経常利益":{"value":5531,"unit":"百万円","yoy_pct":275},"純利益":{"value":5103,"unit":"百万円","yoy_pct":432.1}}
- 通期業績予想: {"受注高":{"value":56000,"unit":"百万円"},"売上高":{"value":38200,"unit":"百万円"},"営業利益":{"value":6200,"unit":"百万円"},"経常利益":{"value":7400,"unit":"百万円"},"純利益":{"value":5600,"unit":"百万円"},"年間配当":{"value":56,"unit":"円"}}
- 通期予想に対する進捗率: {"売上高":71,"営業利益":62,"経常利益":84,"当期純利益":91,"unit":"%"}
- 計画に対する自己評価: not_disclosed
- セグメント別実績: {"光学領域":{"受注高":{"value":12777,"unit":"百万円","yoy_pct":61.6},"売上高":{"value":9834,"unit":"百万円","yoy_pct":15.9}},"AIスマートフォン":{"受注高":{"value":1639,"unit":"百万円","yoy_pct":-54.2},"売上高":{"value":4301,"unit":"百万円","yoy_pct":-5.3}},"EV/コネクテッドカー":{"受注高":{"value":2261,"unit":"百万円","yoy_pct":60.3},"売上高":{"value":917,"unit":"百万円","yoy_pct":-51.9}},"光学部品":{"受注高":{"value":8878,"unit":"百万円","yoy_pct":204.4},"売上高":{"value":4616,"unit":"百万円","yoy_pct":126.8}},"半導体光学融合・電子デバイス":{"受注高":{"value":999,"unit":"百万円","yoy_pct":-45.6},"売上高":{"value":773,"unit":"百万円","yoy_pct":24.9}},"パーツサービス・他":{"受注高":{"value":1236,"unit":"百万円","yoy_pct":74.1},"売上高":{"value":647,"unit":"百万円","yoy_pct":-14.3}}}
- 増減要因の内訳: {"持分法投資利益":{"value":3670,"unit":"百万円"},"営業外損益1-3Q累計":{"value":3300,"unit":"百万円"},"未検収案件の回収進展":"売上総利益率の前四半期比改善要因","中国元高":"売上総利益率の前年同期比低下要因"}
- 主要KPI: [object Object]、[object Object]、[object Object]、[object Object]、[object Object]
- 単価と数量の指標: not_disclosed
- 店舗数・拠点数: not_disclosed
- 従業員数: not_disclosed
- 業績見通しの前提: {"為替":{"米ドル":"148円/ドル","中国元":"22円/CNY"},"営業利益感応度":{"1円/ドルの円高":"営業利益▲1.5億円（年換算）","0.1円/CNYの円高":"営業利益＋1億円（年換算）"}}
- 見通しに織り込んだリスク額: not_disclosed
- 中期経営計画の目標: {"親会社株主に帰属する当期純利益率":"15%以上","ROE":"10%以上","連結配当性向":"30%以上","目標年度":"not_disclosed","実績対比":{"当期純利益率":45.4,"ROE":28.7}}
- 財務目標: {"ROE":{"目標":"10%以上","実績":28.7,"unit":"%"},"自己資本比率":"not_disclosed","D/Eレシオ":"not_disclosed","ROIC":"not_disclosed"}
- 年間配当: {"value":56,"unit":"円/株","中間":28,"期末":28}
- 配当性向: {"value":30,"unit":"%以上","DOE":"not_disclosed","総還元性向":"not_disclosed"}
- 自己株式取得: {"方針":"機動的な自己株式取得","取得枠":"not_disclosed","株数":"not_disclosed","期間":"not_disclosed"}
- 設備投資額: not_disclosed
- 受注高・受注残高: {"受注高":{"value":45700,"unit":"百万円（1-3Q累計、実質ベース）","yoy_pct":64},"受注残高":{"value":51323,"unit":"百万円","yoy_pct":88.6}}
- 市場規模・シェア: {"世界スマホ販売台数":{"2026年":1060000000,"unit":"台","yoy_pct":-13.6},"米国ハイパースケーラー5社設備投資":{"2026年":7590,"unit":"億ドル","yoy_pct":102},"光通信関連受注高構成比":"光学部品受注高の6割強"}
- 質疑応答の論点: not_disclosed
- 新しい施策: インド、日本、ベトナム、中華圏での拠点拡充、シリコンフォトニクス事業の立ち上げ、光学薄膜装置・材料企業への事業領域拡大、2027年12月期以降に5つの基幹技術を連携し周辺関連ビジネスを取り込む方釃

## 評価の根拠

- 通期予想に対する進捗率は、どの粒度で示されているか。: セグメント別に開示（原文: 「「年間業績計画に対する進捗率は、売上高が71%、営業利益が62%、経常利益が84%、当期純利益が91%。」」）
- 実績が自社の計画に対してどうだったかを、会社自身がどう評価しているか。: 計画どおり（原文: 「「為替148円/㌦、22円/CNYを前提とする従来計画を継続します。」」）
- 累計だけでなく、当四半期の3か月単独の数値が示されているか。: あり（原文: 「「2026/09 3Q」の売上高11,241百万円、営業利益1,888百万円など。」）
- 売上・利益・KPIのいずれかで「過去最高」を更新したという主張があるか。: なし（原文: 「「9年ぶりに過去最高525億円（名目、2017年12月期）を超える可能性があります。」」）
- この資料の中で、通期予想を修正した、または据え置いたことが明示されているか。: あり（原文: 「「従来計画を継続します。」」）
- 増減の要因は、どの形で分解して示されているか。: 文章での対比（原文: 「「売上高総利益率は元高の影響により…低下」「未検収案件の回収が進展」「持分法投資利益…36.7億円」」）
- 会社が業績の増減の主たる要因として挙げているのはどれか。: 数量・需要（原文: 「「自動車関連は中国におけるADAS…都市NOAの普及率上昇が貢献」「半導体関連ではDUV…半導体検査装置向けが寄与」」）
- セグメント情報はどの粒度で示されているか。: セグメント別の売上のみ（原文: 「「事業領域別受注高及び売上高」表に光学領域、AIスマートフォン等の受注高・売上高を掲載。」）
- 売上原価または販管費の内訳・増加要因が数値で示されているか。: あり（原文: 「「販売管理費」2,162百万円、「研究開発費」984百万円、「売上高販売管理費率」19.2%。」）
- この期のマイナスの事実は、どこまで説明されているか。: マイナス材料に金額あり（原文: 「「売上高総利益率は元高の影響により、前年比2.4ポイント低下」「AIスマートフォン受注高…前年比54.2%減」「EV/コネクテッドカー売上高…前年比51.9%減」」）
- 業績見通しの前提は、どこまで数値で示されているか。: 複数の前提を数値で開示（原文: 「「2026年12月期の為替前提は148円/㌦、22円/元。」」）
- 見通しに織り込んだリスクやマイナス要因の金額が示されているか。: なし（原文: 「「リスク要因は…装置部品の供給不足」「4Qの貢献を保守的に見ています。」」）
- 通期予想の達成に向けて、残り期間に何が必要かがどこまで示されているか。: 進捗を数値で開示（原文: 「「年間業績計画に対する進捗率は…」「4Qは100億円程度を想定しています。」」）
- 中期経営計画は、この資料でどこまで扱われているか。: 進捗を数値で開示（原文: 「「親会社株主に帰属する当期純利益率15%以上」「ROE…10%以上」「連結配当性向30%以上」および表のROE28.7%。」）
- 新しい施策・投資・提携・製品が、この資料で具体的に示されているか。: あり（原文: 「「インド、日本、ベトナム、中華圏などでの拠点拡充を計画」「今後はシリコンフォトニクス事業を立ち上げ」」）
- 財務諸表以外の事業指標は、いくつ数値で示されているか。: 5件以上（原文: 「受注高、受注残高、都市NOA普及率、棚卸資産回転日数、ALD装置比率、新型装置比率など。」）
- 示された事業指標は、前年・前期に対してどの方向に動いているか。: 強弱が混在（原文: 「「受注高…前年比44%増」「受注残高…前年比89%増」「AIスマートフォン受注高…前年比54.2%減」「EV/コネクテッドカー売上高…前年比51.9%減」」）
- 客数と客単価、数量と単価、ARPUと契約数のように、単価と量に分解した指標が示されているか。: なし（原文: 「該当する単価・数量分解指標の記載なし。」）
- 市場規模、シェア、競合との比較が数値で示されているか。: あり（原文: 「「2026年は前年比13.6%減の10.6億台」「2026年が前年比102%増の約7,590億㌦」」）
- 株主還元は、どこまで具体的に示されているか。: 還元方針を数値で開示（原文: 「「連結配当性向30%以上」「安定配当と機動的な自己株式取得を行う方針」」）
- 自己株式の取得または消却への言及があるか。: あり（原文: 「「機動的な自己株式取得を行う方針」「自己株式取得 2024/12期48億円、2025/12期42億円」」）
- ROE・ROIC・D/Eレシオ・自己資本比率などの財務目標の数値が示されているか。: あり（原文: 「「ROE（自己資本利益率）10%以上」」）
- 設備投資額・成長投資額・研究開発費のいずれかが金額で示されているか。: あり（原文: 「図表2の「研究開発費」2026/12期予3,900百万円。」）
- この資料はどの形式にあたるか。: 決算説明資料（原文: 「表題「2026年12月期第３四半期決算説明資料」、図表と決算ポイントを中心とする構成。」）
- 経営理念・会社概要など、業績と直接関係のない定型頁がどの程度を占めるか。: 定型頁がある程度ある（原文: 「冒頭に創業・事業領域の説明がある一方、以降は「受注高、業績と株価バリュエーション」「通期業績ガイダンス」などの業績説明。」）
- 「差し控えたい」「未定」など、数値の開示を明確に見送った箇所があるか。: なし（原文: 「該当する「差し控えたい」「未定」等の記載なし。」）
- 見通しと計画の説明はどれだけ断定的か。: 条件付き（原文: 「「超える可能性があります」「貢献が予想されます」「4Qの貢献を保守的に見ています」」）