# エキサイトホールディングス（5571） ONE MEDICAL株式会社の株式取得（子会社化）及び資金の借入に関するお知らせ

Source: Komori (komori.app) — https://komori.app/company/5571/disclosure/20241028504013
種別: M&A・子会社異動
開示日: 2024-10-28
Komoriの読み（0-100）: 69
企業ページ: https://komori.app/company/5571

## 何が変わったか

ONE MEDICAL株式会社の全株式5,290,478株を取得し、議決権所有割合100.0％の連結子会社にする。取得資金として、みずほ銀行から3,862百万円を借り入れる。

## 会社が挙げた理由

両社はオンライン診療領域で同様のビジネスモデルを展開しており、当社のユーザー基盤を活用した相互送客によるシナジーが見込まれるため。全株式取得により、オンライン診療支援事業を中心に成長を加速させるとしている。

## 開示の要点

- 取引の名称: ONE MEDICAL株式会社の株式取得（子会社化）
- 相手方の名称: 勝俣 篤志、その他個人株主１名（相手先の意向により非開示）
- 対象会社の名称: ONE MEDICAL 株式会社
- 対象会社の事業内容: オンライン診療支援事業、メディア事業
- 対象会社の所在地: 東京都港区
- 対象会社の資本金: 15 百万円
- 対象会社の設立年月日: 2014 年３月 31 日
- 対象会社の売上高: 959 百万円（2025 年２月期・上期実績）
- 対象会社の営業利益: 255 百万円（2025 年２月期・上期実績）
- 対象会社の当期純利益: 168 百万円（2025 年２月期・上期実績）
- 対象会社の純資産: 1,669 百万円（2025 年２月期・上期実績）
- 取得価額: ONE MEDICAL 株式会社の普通株式：3,862 百万円
- 取得価額以外の費用: デューデリジェンス費用等（概算額）：17 百万円
- 対価の種類: 現金
- 合併比率・株式交換比率: not_disclosed
- 公開買付価格: not_disclosed
- 買付予定数の下限: not_disclosed
- 公開買付期間: not_disclosed
- 取得株式数: 5,290,478 株（議決権の数：5,290,478 個）
- 議決権所有割合: {"previous_forecast":"0.0%","revised_forecast":"100.0%","change":"100.0ポイント","change_rate":"not_disclosed","unit":"議決権所有割合"}
- 資金の手当て: 株式会社みずほ銀行から3,862 百万円を借り入れる。借入金利は基準金利＋0.4％、返済期間は７年間、分割返済。
- のれんの金額: not_disclosed
- 特別損益の金額: not_disclosed
- 業績への影響: 2025 年３月期の連結業績予想に与える影響については現在精査中であり、連結業績予想の開示が可能となった段階で速やかに知らせるとしている。
- 取締役会決議日: 2024 年 10 月 28 日
- 契約締結日: 2024 年 10 月 29 日（予定）
- 実行日・効力発生日: 2024 年 11 月１日（予定）
- 価額算定の方法: not_disclosed
- 第三者算定機関: not_disclosed
- 特別委員会: not_disclosed
- 実行の前提条件: not_disclosed
- 取得後の経営体制: not_disclosed

## 評価の根拠

- この取引の形態はどれか。: 経営権の取得（原文: 「「ONE MEDICAL 株式会社の株式を取得し、子会社化する」「ONE MEDICAL 株式会社の全株式を取得し、連結子会社化」」）
- 会社から見て、この取引はどちら向きか。: 取り込む（原文: 「「ONE MEDICAL 株式会社の全株式を取得し、連結子会社化」」）
- 取引後の支配関係はどうなると書かれているか。: 完全子会社（原文: 「「異動後の所有株式数…議決権所有割合：100.0％」」）
- 議決権の持分は、取引の前後でどこまで数値で示されているか。: 異動前後とも割合あり（原文: 「「異動前…議決権所有割合：0.0％」「異動後…議決権所有割合：100.0％」」）
- この取引は国境をまたぐか。: 国内のみ（原文: 「対象会社所在地「東京都港区芝四丁目５番10号」、相手先住所「東京都品川区」」）
- 取引の規模は会社の事業規模に照らしてどの程度か。: 明確な影響（原文: 「「取得価額…3,862 百万円」「合計（概算額）3,879 百万円」「議決権所有割合：100.0％」」）
- この取引が業績に与える影響は、どこまで書かれているか。: 精査中（原文: 「「2025 年３月期の連結業績予想に与える影響については現在精査中」「開示が可能となった段階で速やかにお知らせ」」）
- この開示は初報か、既に公表した取引の経過・変更・訂正か。: 初出（原文: 「表題「ONE MEDICAL株式会社の株式取得（子会社化）及び資金の借入に関するお知らせ」」）
- 対価の金額はどこまで開示されているか。: 付随費用まで開示（原文: 「「普通株式 3,862 百万円」「デューデリジェンス費用等（概算額）17 百万円」」）
- 対価は何で支払われるか。: 現金（原文: 「「ONE MEDICAL 株式会社の普通株式 3,862 百万円」「本件対象会社の株式取得を目的として、金融機関から必要な資金の借入」」）
- 合併比率・株式交換比率が数値で示されているか。記載がなければ false。: なし（原文: 「株式取得として記載され、合併比率・株式交換比率の記載なし」）
- 取得資金をどう手当てすると書かれているか。: 借入れ（原文: 「「本件対象会社の株式取得を目的として、金融機関から必要な資金の借入を行う」「借入先 株式会社みずほ銀行」」）
- 取引の相手方はどれにあたるか。: 個人（原文: 「「氏名 勝俣 篤志」「その他の個人１名については、相手先の意向により非開示」」）
- 相手方と当社の間には、取引前からどのような関係があると書かれているか。: 関係なし（原文: 「「記載すべき資本関係・人的関係・取引関係はありません」」）
- 対象会社（または相手方）の財務数値はどこまで示されているか。: ３期分の財務あり（原文: 「「当該会社の最近３年間の経営成績及び財政状態」および2022年2月期、2023年2月期、2024年2月期の数値表」）
- 示された数値から見て、対象会社の損益はどうなっているか。: 直近期は赤字（原文: 「2024年2月期「営業利益 △184 百万円」「当期純利益 △184 百万円」」）
- 対象会社の事業内容が、製品名・サービス名・顧客層まで具体的に書かれているか。記載がなければ false。: なし（原文: 「「事業内容 オンライン診療支援事業、メディア事業」」）
- 会社が挙げるこの取引の理由は、どれが中心か。: 市場へのアクセス（原文: 「「当社が展開する事業のユーザー基盤を活用し、ONE MEDICAL 株式会社のオンライン診療支援事業への相互送客が見込まれる」」）
- 取得後に何をするか（統合の進め方、共同で行う事業、人材の活用）が具体的に書かれているか。記載がなければ false。: あり（原文: 「「ユーザー基盤を活用し…相互送客が見込まれる」」）
- この取引に伴うリスク・不確実性（統合の難しさ、許認可、業績への下振れ）に触れているか。記載がなければ false。: なし（原文: 「取引リスク・許認可・統合上の不確実性に関する明示的な記載なし」）
- 日程はどこまで確定しているか。: 効力発生日は確定（原文: 「「取締役会決議日 2024年10月28日」「契約締結日 2024年10月29日（予定）」「株式譲渡実行日 2024年11月１日（予定）」」）
- 「未定」とされている主要事項はどこまで及ぶか。: 未定なし（原文: 「「取得株式数 5,290,478 株」「取得価額 3,862 百万円」「議決権所有割合：100.0％」および具体的な日程」）
- 実行の前提となる条件（許認可、独占禁止法上の手続、株主総会の承認など）が挙げられているか。記載がなければ false。: なし（原文: 「実行の前提条件に関する明示的な記載なし」）
- 取引後の経営体制・商号・従業員の扱いに触れているか。記載がなければ false。: なし（原文: 「「連結子会社化することにより…成長を加速」するとの記載はあるが、取得後の商号・代表者・従業員処遇の記載なし」）