# 東海カーボン（5301） 劣後特約付ローンの期限前弁済及び第4回公募ハイブリッド社債（劣後特約付社債）の発行に関するお知らせ

Source: Komori (komori.app) — https://komori.app/company/5301/disclosure/20260212555654
種別: 株式の発行・処分
開示日: 2026-02-12
Komoriの読み（0-100）: 45
企業ページ: https://komori.app/company/5301

## 何が変わったか

2026年12月30日に劣後特約付ローン250億円を全額期限前弁済し、その借換えとして第4回公募ハイブリッド社債を新たに発行することを決定した。社債の発行金額や条件は2026年3月以降に決定する予定である。

## 会社が挙げた理由

2019年12月に実施した買収資金のハイブリッドファイナンスのうち、劣後特約付ローンが初回任意期限前弁済日を迎えるため、全額を期限前弁済し、その借換証券として公募ハイブリッド社債を発行する。財務健全性の維持も考慮した。

## 開示の要点

- 発行・処分の種類: 第4回公募ハイブリッド社債（利払繰延条項・期限前償還条項付無担保社債（劣後特約付））の発行
- 発行・処分する株式数: not_disclosed
- 発行価額・処分価額: not_disclosed
- 発行価額の総額: not_disclosed
- 調達する資金の額: not_disclosed
- 発行諸費用の概算額: not_disclosed
- 資金の具体的な使途: [object Object]
- 払込期日: not_disclosed
- 割当予定先: 公募のため特定の割当予定先は記載されていない
- 割当予定先の保有方針: not_disclosed
- 希薄化率: 株式の希薄化は発生しない
- 発行済株式総数: {"previous_forecast":"not_disclosed","revised_forecast":"not_disclosed","change":"増加なし","change_rate":"0%","unit":"株"}
- 払込金額の算定根拠: 需要状況や金利動向等を総合的に勘案して、2026年3月以降に発行金額等の条件を決定する予定
- 行使価額: not_applicable
- 行使期間: not_applicable
- 新株予約権の個数: not_applicable
- 譲渡制限期間: not_disclosed
- 譲渡制限の解除条件: not_disclosed
- 無償取得の事由: not_applicable
- 対象者の区分と人数: not_applicable
- 株式報酬の総額: not_applicable
- 引受人・主幹事: 野村證券株式会社（事務主幹事）、ＳＭＢＣ日興証券株式会社（共同主幹事）、三菱ＵＦＪモルガン・スタンレー証券株式会社（共同主幹事）、みずほ証券株式会社（共同主幹事）
- オーバーアロットメント: not_applicable
- 株式分割の比率: not_applicable
- 企業行動規範上の手続: not_disclosed
- 直近のエクイティ・ファイナンス: [object Object]
- 募集後の大株主: not_applicable
- 業績への影響: not_disclosed

## 評価の根拠

- この開示は発行のどの段階を伝えているか。: 発行の決議（原文: 「「本公募ハイブリッド社債の発行に関する訂正発行登録書を…提出しました」／「発行金額等の条件を決定する予定」」）
- 新株の発行を伴うか（自己株式の処分のみではないか）。記載がなければ false。: なし（原文: 「「負債であることから株式の希薄化は発生しない」」）
- この開示は初報か、既に公表した発行の経過・変更・訂正か。: 初出（原文: 「「新規に発行することを決定し」」）
- 希薄化の規模はどの水準か。: 持分比率は不変（原文: 「「株式の希薄化は発生しない」」）
- 希薄化の規模が妥当だとする説明は、どこまで踏み込んでいるか。: 該当なし（原文: 「「負債であることから株式の希薄化は発生しない」」）
- 発行後の発行済株式総数が数値で示されているか。記載がなければ false。: なし（原文: 「発行後の発行済株式総数に関する記載はない。」）
- 同じ枠組み・同じ種類の発行を繰り返していることが読み取れるか（第○回、包括的発行プログラム、直近のエクイティ・ファイナンスの記載など）。記載がなければ false。: あり（原文: 「「第4回公募ハイブリッド社債」／「2019年12月…総額500億円のハイブリッドファイナンス」」）
- この発行の目的として何が挙げられているか。: 借入金の返済（原文: 「「全額を期限前弁済するとともに、その借換証券として…発行」」）
- 調達する資金の額（差引手取概算額を含む）が金額で示されているか。記載がなければ false。: なし（原文: 「「発行金額等の条件を決定する予定」／「期限前弁済総額250億円」」）
- 割当先はどれにあたるか。: 不特定多数の投資家（原文: 「「公募形式による」」）
- 割当先の数はどれくらいか。: 不特定多数（原文: 「「公募形式による」」）
- 割当先について、どこまで確認したと書かれているか。: 該当なし（原文: 「「公募形式による」」）
- 報酬としての発行の場合、対象者の範囲はどこまでか。: 該当なし（原文: 「「公募ハイブリッド社債」」）
- 払込金額の水準はどう決められているか。: 算定式・ブックビルディング（原文: 「「需要状況や金利動向等を総合的に勘案した上で、本年3月以降に発行金額等の条件を決定する予定」」）
- 1株当たりの発行価額・処分価額・行使価額が数値で示されているか。記載がなければ false。: なし（原文: 「発行条件は「本年3月以降」に決定予定とされている。」）
- 行使価額・転換価額の修正条項はどうなっているか。: 該当なし（原文: 「「無担保社債（劣後特約付）」」）
- 割当先の保有方針についてどう書かれているか。: 該当なし（原文: 「「公募形式による」」）
- 報酬としての発行の場合、譲渡制限・権利確定の条件はどうなっているか。: 該当なし（原文: 「「公募ハイブリッド社債」」）