# アイティフォー（4743） FY2026 H1 半期報告書 Source: Komori (komori.app) — https://komori.app/company/4743/filing/2026-h1 提出日: 2026-11-12 対象期間: 2026-04-01 〜 2027-03-31 企業ページ: https://komori.app/company/4743 原本（EDINET）: https://disclosure2dl.edinet-fsa.go.jp/searchdocument/pdf/S100ZGOT.pdf ## 要点 当中間連結会計期間では、売上高・利益の増加に加え、受注高は前年同期比で増加した一方、財政状態は総資産が減少し純資産と自己資本比率は増加しています。あわせて、WAmazing株式の追加取得やブレーン・アシストの吸収合併、シディの連結範囲除外、ならびにアイティフォー・グロースキャピタルの設立といった連結範囲の変更が記載されています。 ## 事業 アイティフォーは、ITサービスを中心に「システム開発・販売」および「リカーリング」を主要事業として展開する日本の企業。第67期中間連結会計期間と第68期中間連結会計期間の比較において売上高は9,222,456千円から10,276,637千円へ増加し、経常利益は1,254,554千円から1,350,709千円へ、親会社株主に帰属する中間純利益は988,026千円から1,073,091千円へそれぞれ上昇。総資産は28,066,405千円、純資産は21,540,635千円、自己資本比率は77.0％へ上昇。現金及び現金同等物の中間期末残高は7,961,669千円。なお1株当たり中間(当期)純利益は40.53円。中間連結財務諸表を作成していること、潜在株式調整後1株当たり中間純利益金額は該当なしなどの注記あり。 ## 数字 - 研究開発費: 64百万円 - 設備投資: 2億円 - フリーキャッシュフロー: 4億円 ## セグメント - システム開発・販売 / 売上高 53億円 / 営業利益 6億円 - リカーリング / 売上高 49億円 / 営業利益 9億円 ## 有価証券報告書にだけ載る項目 - 大株主: 保有比率と、その変動。 - 役員: 取締役の氏名、在任年数、独立性。 - 設備の状況: 拠点、帳簿価額、敷地面積。 - 沿革: 沿革と中期目標。 ## 前回からの変化 ### サプライチェーン 当該提出書類で、システム開発プロセスへの生成AI導入のフィージビリティ検証および開発基盤構築（AI実証）が明示されたため、生成AI基盤を新規依存として追加。 - + 生成AI開発基盤 ### 戦略的賭け 提出書類（2026-11-12）で、既存の「生成AIを開発プロセスへ導入」「長期ビジョンHIGH FIVE 2033」「第4次中期経営計画FLY ON 2026」「ZenTech・MetCoM・Wamazing投資」「アイセル・ブレーンアシスト吸収合併」への言及があった。一方で、Growth Capital構想、外国人プラットフォームの構築、アイティフォー・グロースキャピタル新設、シディの連結範囲除外が新たに明示されたため新規エントリを追加する。 - + 外国人プラットフォームの構築 - + Growth Capital構想 - + アイティフォー・グロースキャピタル新設 - + シディを連結範囲から除外 ### 技術 本提出書類（2026-11-12）では、生成AIをシステム開発プロセスに導入するフィージビリティ検証・開発基盤構築の継続が記載されるとともに、債権管理システムデータを用いたAIによる回収アクション提案の実証実験が新たに明示された。 - + AI回収アクション提案 ### 資本配分 提出書類（2026-11-12）では、当中間期の設備投資・研究開発費、2026年11月12日決議の配当、コミットメントライン等の流動性関連情報が更新された。加えて、MA活動としてWAmazing株式の追加取得、ブレーン・アシストの吸収合併による連結範囲除外が再記載され、新設子会社（アイティフォー・グロースキャピタル）や連結範囲除外（シディ）に関する資本・組織再編も新たに言及された。さらに、生成AIの開発プロセス導入に関するフィージビリティ検証が研究開発活動として具体的に示された。 - + 生成AI開発プロセス検証 - + アイティフォー・グロースキャピタル新設 - + シディの連結範囲除外 - − アイセルによるブレーン・アシスト吸収合併 ### ケイパビリティ構築 当中間報告書（提出日2026-11-12）で、生成AIの開発プロセス導入検証の継続に加え、債権管理システムデータを用いた回収アクション提案の実証実験が新たに記載された。また、資本戦略であるGrowth Capital構想と関連するWAmazingへの追加取得、Brain Assistの吸収合併、シディの連結範囲除外、およびアイティフォー・グロースキャピタルの新設が明示された。さらに、外国人プラットフォーム構築が事業戦略として掲げられたため、新規エントリを追加した。 - + ブレーン・アシスト吸収合併 - + 外国人プラットフォーム構築 - + Growth Capital構想 - + アイティフォー・グロースキャピタル設立 ### 規制ポジショニング 2026-11-12提出書類内で、取締役および従業員向け株式交付信託の導入に関する注記が新たに確認されたため、該当する正準エントリを追加した。既存13件のガバナンス/規制対応・認証等については、本書類中での追記対象となる新情報または言及が確認できなかった。 - + 取締役・従業員向け株式交付信託 ## 会社自身の言葉 ### 経営戦略・長期ビジョン（計画の方針／3つの事業戦略等） - 「長期ビジョン「HIGH FIVE 2033」を推進し、第四次中期経営計画「FLY ON 2026」の最終年度にあたる旨を明示しています。既存事業の深耕拡大、外国人プラットフォームの構築、Growth Capital構想の3つの事業戦略を掲げ、」 — 長期ビジョンと中期経営計画の位置づけ、3つの事業戦略を掲げていることを示す - 「第四次中期経営計画「FLY ON 2026」の最終年度として既存事業の深耕と拡大、外国人プラットフォームの構築、Growth Capital構想の3つの事業戦略を掲げ、計画達成に向けて活動を進めています。」 — 中期経営計画の最終年度としての事業戦略（既存事業の深耕拡大、外国人プラットフォーム、Growth Capital構想）を掲げる - 「第四次中期経営計画「FLY ON 2026」の最終年度として既存事業の深耕と拡大、外国人プラットフォームの構築、Growth Capital構想の3つの事業戦略を掲げ、」 — 同上：中期経営計画最終年度としての3つの事業戦略を掲げる記載 - 「長期ビジョン「HIGH FIVE 2033」を推進し、第四次中期経営計画「FLY ON 2026」の最終年度として既存事業の深耕と拡大、外国人プラットフォームの構築、Growth Capital構想の3つの事業戦略を掲げ、計画達成に向けて活動を進めています。」 — 長期ビジョンと中期経営計画最終年度としての方針、3つの事業戦略を掲げる内容 - 「長期ビジョン「HIGH FIVE 2033」を推進し、」 — 長期ビジョンを推進する旨を示し、中期経営計画の最終年度との関連がある記載 - 「既存事業の深耕と拡大、外国人プラットフォームの構築、Growth Capital構想の3つの事業戦略を掲げ、計画達成に向けて活動を進めています。」 — 3つの事業戦略を掲げ計画達成に向け活動する旨の記載 ### 生成AI・研究開発（フィージビリティ検証やR&Dの狙い等） - 「研究開発投資額は64,000,000円。重点分野として「システム開発・販売」および「リカーリング」分野のR&D費用が計上されています。」 — 研究開発費の金額および重点分野（システム開発・販売／リカーリング）に関する記載 - 「生成AIをシステム開発プロセスに導入することのフィージビリティ検証を実施」 — 生成AIをシステム開発プロセスへ導入するフィージビリティ検証を実施した旨 - 「当中間連結会計期間の研究開発活動において、生成AIをシステム開発プロセスに導入することのフィージビリティ検証を実施し、開発工数の削減、人材不足の解消、売上の向上を目指す取り組みを継続しています。」 — フィージビリティ検証の継続と、開発工数削減・人材不足解消・売上向上を目指す旨 - 「生成AIをシステム開発プロセスに導入することのフィージビリティ検証を実施し、開発工数の削減、人材不足の解消、売上の向上を目指す取り組みを継続しています。」 — 生成AI導入の検証を通じた目標（開発工数削減等）を示す記載 - 「債権管理システムのデータを用いたAIによる回収アクション提案の実証実験を実施。」 — 債権管理システムデータを用いたAIによる回収アクション提案の実証実験を実施する旨 ### 資本・組織再編（吸収合併／連結範囲の除外／子会社新設／株式追加取得等） - 「ブレーン・アシスト株式会社は吸収合併され、同社は連結の範囲から除外」 — ブレーン・アシスト株式会社の吸収合併により連結範囲から除外する旨 - 「アイティフォー・グロースキャピタルを新設するなど、資本・組織の再編成に関する取り組み」 — Growth Capital構想など、資本・組織再編に関する取り組みの記載 - 「WAmazing株式会社の株式を追加取得、」 — WAmazing株式会社の株式を追加取得する旨 - 「新設の株式会社アイティフォー・グロースキャピタルは連結範囲から除外」 — アイティフォー・グロースキャピタルの新設により連結範囲から除外する旨 - 「株式会社シディは重要性がなく連結の範囲から除外」 — 株式会社シディを重要性がなく連結範囲から除外する旨 - 「シディは重要性がなく連結範囲から除外、」 — シディの連結範囲除外（重要性がない）に関する記載 - 「ブレーン・アシスト株式会社はアイセルへ吸収合併、同社は連結の範囲から除外」 — ブレーン・アシストがアイセルに吸収合併され、連結範囲から除外する旨 - 「Brain Assist株式会社はアイセルへ吸収合併、」 — Brain Assist株式会社がアイセルに吸収合併される旨 - 「WAmazing株式会社の株式を追加取得」 — WAmazing株式会社の株式追加取得に関する記載 - 「株式会社アイセルにより吸収合併」 — 株式会社アイセルによる吸収合併に関する記載 ### 財務・資金繰り（設備投資、配当、コミットメントライン等） - 「有形固定資産の取得による支出として、当中間連結会計期間の支出は243,620千円（243,620,000円）です。」 — 有形固定資産の取得による支出（設備投資）に関する記載 - 「2026年11月12日決議: 普通株式配当 1,076,609千円、1株当たり40.00円、基準日2026年9月30日、効力発生日2026年12月1日、配当原資は利益剰余金」 — 2026年11月12日決議の期末配当に関する内容（配当額・1株当たり・基準日等） - 「コミットメントライン総額1,500,000千円（借入実行残高なし）。長期借入金は114,836千円、短期借入金は70,270千円。負債合計は5,776,216千円、純資産合計は21,540,635千円。」 — コミットメントライン（総額・借入実行残高なし）や借入金・負債・純資産に関する記載 ### 外部環境・ガバナンス注記（事業環境認識／株式交付信託） - 「地政学リスクの長期化の影響や、海外経済の減速懸念が事業環境に影響を与える可能性があるとの認識を示しています。」 — 地政学リスク長期化や海外経済減速懸念が事業環境へ影響し得るとの認識 - 「国内経済は物価上昇の影響で個人消費の回復には限界がある一方、ITサービス業界における投資需要は旺盛。DX推進やAI等の先端技術投資の需要は高水準を維持する見通し。」 — 国内の物価上昇と個人消費の状況、IT投資需要やDX・AI投資の見通し - 「取締役および従業員向け株式交付信託の導入に関する注記あり（信託口等の取り扱い、自己株式の扱い、信託財産の額・株式数などの開示）」 — 取締役および従業員向け株式交付信託の導入に関する注記（信託口等の取り扱い、自己株式等の開示）