# ランサーズ（4484） 業務資本提携に関する契約の締結、並びに第三者割当による新株式、第11回新株予約権及び第１回無担保転換社債型新株予約権付社債の発行に関するお知らせ

Source: Komori (komori.app) — https://komori.app/company/4484/disclosure/20240209532757
種別: 業務提携
開示日: 2024-02-13
Komoriの読み（0-100）: 80
企業ページ: https://komori.app/company/4484

## 何が変わったか

ランサーズは、丸井グループとフリーランス向け金融サービスの共同開発・提供などで業務資本提携し、同社から約1億円を調達する。加えて、グロースパートナーズの支援を受け、GPファンドから新株予約権と転換社債型新株予約権付社債で最大約4億円を調達する。

## 会社が挙げた理由

企業価値の向上に向けて、資金、顧客基盤、ブランド、ネットワークなどの強みを高めるパートナーと連携し、サービス開発、既存事業の強化、新規サービス開発やM&Aを進めるため。

## 開示の要点

- 提携先の名称: 株式会社丸井グループ、グロースパートナーズ株式会社、GP上場企業出資投資事業有限責任組合
- 提携先の事業内容: 小売事業、フィンテック事業を行うグループ会社の経営計画、管理等、金融業、企業戦略の立案等に関する支援事業、経営コンサルティング業務、投資及びそれに関するコンサルティング業務、有価証券の取得等
- 提携先の所在地: 東京都中野区、東京都目黒区、東京都目黒区
- 提携先の資本金: 35,920百万円（2023年9月30日現在）、900万円、not_disclosed
- 提携先の売上高: 株式会社丸井グループ：217,854百万円（2023年3月期）。グロースパートナーズ株式会社及びGPファンド：事業提携先の要望により公表を控えさせていただきます／not_disclosed
- 提携先の営業利益: 株式会社丸井グループ：38,771百万円（2023年3月期）。グロースパートナーズ株式会社及びGPファンド：事業提携先の要望により公表を控えさせていただきます／not_disclosed
- 提携の種類: 資本業務提携及び業務提携
- 提携の内容: 共同のフリーランス向け金融サービスの開発・提供を行うことでエコシステムの構築を図る、クライアント向け金融サービスの開発・提供も併せて検討する、新規サービス開発支援やM&A支援（PMI・各種シナジー施策を含みます。）、既存事業の競争力確保に向けた各種施策推進の支援、経営課題に対して投資家視点を踏まえた事業成長支援
- 取得株式数: 株式会社丸井グループ：386,100株、募集後の持株比率2.17％。GPファンド：新株予約権及び転換社債型新株予約権付社債による潜在株式1,514,300株、募集後の持株比率8.53％
- 取得価額: 株式会社丸井グループ：99,999,900円。GPファンド：新株予約権36,490円及び新株予約権付社債300,000,000円
- 持株比率: {"previous_forecast":"株式会社丸井グループ：0％、GPファンド：0％","revised_forecast":"株式会社丸井グループ：2.17％、GPファンド：8.53％","change":"株式会社丸井グループ及びGPファンドが新たに保有","change_rate":"株式会社丸井グループ：2.17ポイント、GPファンド：8.53ポイント","unit":"％"}
- 合弁会社の概要: not_disclosed
- 出資比率: not_disclosed
- 役員の派遣: not_disclosed
- 契約期間: not_disclosed
- 提携による数値目標: ランサーの顧客生涯価値（Life Time Value）の向上や新規ランサー獲得などを目指す。達成時期の数値目標はnot_disclosed
- 株式の保有方針: 丸井グループは取得する普通株式を中長期的に保有する意向。GPファンドは新株予約権及び新株予約権付社債を割当後短期的な期間内に第三者に譲渡しない方針。ただし、行使・転換で取得する普通株式は市場動向等を勘案しつつ売却する方針
- 取締役会決議日: 2024年2月13日
- 契約締結日: 2024年2月13日
- 提携開始日: 2024年2月29日
- 株式取得日・払込期日: 2024年2月29日
- 業績への影響: 2024年3月期の連結業績に与える影響は軽微。2025年3月期以降の連結業績への具体的な影響額は現時点では未定
- 主要株主の異動: {"previous_forecast":"募集前：秋好陽介46.95％、パーソルホールディングス株式会社4.72％、株式会社SBI証券4.30％","revised_forecast":"募集後：秋好陽介41.93％、GP上場企業出資投資事業有限責任組合8.53％、パーソルホールディングス株式会社4.22％","change":"GP上場企業出資投資事業有限責任組合が新たに大株主となり、秋好陽介の比率が低下","change_rate":"GPファンド8.53％、秋好陽介5.02ポイント低下","unit":"％"}

## 評価の根拠

- この開示はどの種類の提携を伝えているか。: 資本業務提携（原文: 「「業務資本提携に関する契約の締結」「丸井グループとの間で本業務資本提携契約を締結」「グロースパートナーズとの間で事業提携契約」」）
- 資本はどちら向きに動くか。: 当社が資本を受け入れ（原文: 「「当社による丸井グループに対する本株式の第三者割当による資金調達」「GPファンドに対して…新株予約権及び…新株予約権付社債を発行」」）
- 資本移動の後の持株比率はどの水準か。: 10%以上3分の1以下（原文: 「「GP上場企業出資投資事業有限責任組合 8.53％」「希薄化…11.98％」」）
- 出資額・取得価額が金額で示されているか。記載がなければ false。: あり（原文: 「「調達する資金の額 500,018,990円」」）
- 主要株主・筆頭株主の異動を伴うと書かれているか。記載がなければ false。: あり（原文: 「募集後「GP上場企業出資投資事業有限責任組合 8.53％」」）
- 一緒に何をするのかが、どの粒度まで書かれているか。: 行為の種類は特定（原文: 「「共同のフリーランス向け金融サービスの開発・提供」「新規サービス開発支援やM&A支援」「新規クライアントの獲得支援」」）
- 提携で行うことの中心はどれか。: 共同開発（原文: 「「共同のフリーランス向け金融サービスの開発・提供を行う」」）
- 提携が及ぶ範囲はどこまでか。: 資本と事業運営に及ぶ（原文: 「「資金を調達」「新規サービス開発支援やM&A支援」「新規クライアントの獲得支援や営業人員の採用支援、マーケティング支援」」）
- 相手方の発言・コメント、または相手方が期待する効果が掲載されているか。記載がなければ false。: あり（原文: 「「丸井グループは…共創投資を推進」「グロースパートナーズから…提案がありました」」）
- 相手方について、どこまで書かれているか。: 概要表と財務数値あり（原文: 「「最近３年間の財政状態及び経営成績…売上収益、営業利益」」）
- 相手方と当社の間には、提携前からどのような関係があったと書かれているか。: 関係なし（原文: 「「資本関係 該当事項はありません」「人的関係 該当事項はありません」「取引関係 該当事項はありません」」）
- この提携は国境をまたぐか。: 国内のみ（原文: 「所在地「東京都中野区」「東京都目黒区」」）
- 提携によって目指すものは、どこまで具体的に示されているか。: 方向のみ（原文: 「「ランサーの顧客生涯価値（Life Time Value）の向上や新規ランサー獲得などを実現していくことを目指します」」）
- 契約の中身について、どこまで書かれているか。: 項目別・数値あり（原文: 「「以下の各事項を含む支援を受ける」「発行新株式数386,100株」「調達する資金の額500,018,990円」」）
- 日程はどこまで示されているか。: 複数の日付あり（原文: 「「取締役会決議日 2024年2月13日」「払込日 2024年2月29日」「開始日 2024年2月29日」」）
- 株式の保有方針、ロックアップ、解消条件など、後戻りの条件に触れているか。記載がなければ false。: あり（原文: 「「中長期的に保有する意向」「払込期日から２年以内に…譲渡した場合」「割当後短期的な期間内に第三者に譲渡することはない方針」」）
- この提携が業績に与える影響は、どこまで書かれているか。: 精査中（原文: 「「2025年3月期以降の連結業績への具体的な影響額については現時点では未定」」）
- 提携の規模は会社の事業規模に照らしてどの程度か。: 明確な影響（原文: 「「払込金額の総額500,018,990円」「11.98％の希薄化」」）
- 主要な主張に数値と時期がついているか。: 数値と時期あり（原文: 「「386,100株」「調達する資金の額500,018,990円」「2024年2月29日」「2029年2月までに充当する予定」」）