# ＴＨＥ　ＷＨＹ　ＨＯＷ　ＤＯ　ＣＯＭＰＡＮＹ（3823） 第三者割当による第16回新株予約権（行使価額修正条項付）、第17回乃至第19回新株予約権の発行に係る払込完了に関するお知らせ

Source: Komori (komori.app) — https://komori.app/company/3823/disclosure/20260410502049
種別: 株式の発行・処分
開示日: 2026-04-13
Komoriの読み（0-100）: 72
企業ページ: https://komori.app/company/3823

## 何が変わったか

2026年3月27日に決議した第16回から第19回までの新株予約権について、割当先から発行価額の総額の払込みが完了し、予定どおり発行された。

## 会社が挙げた理由

2026年4月13日に発行価額の総額の払込みが完了したため。

## 開示の要点

- 発行・処分の種類: 第三者割当による第16回新株予約権（行使価額修正条項付）、第17回乃至第19回新株予約権の発行
- 発行・処分する株式数: 第16回：潜在株式数21,000,000株、第17回：2,500,000株、第18回：2,500,000株、第19回：3,000,000株（合計32,000,000株）
- 発行価額・処分価額: 第16回：756,000円（新株予約権1個当たり3.6円）、第17回：1個当たり49.9円、第18回：1個当たり48.5円、第19回：1個当たり46.9円
- 発行価額の総額: 第16回：756,000円、第17回乃至第19回：3,867,000円
- 調達する資金の額: 第16回：1,008,756,000円、第17回乃至第19回：410,367,000円（いずれも払込金額の総額と行使価額を合算した金額。差引手取概算額はnot_disclosed）
- 発行諸費用の概算額: not_disclosed
- 資金の具体的な使途: not_disclosed
- 払込期日: 2026年4月13日
- 割当予定先: [object Object]、[object Object]、[object Object]、[object Object]
- 割当予定先の保有方針: not_disclosed
- 希薄化率: not_disclosed
- 発行済株式総数: not_disclosed
- 払込金額の算定根拠: not_disclosed
- 行使価額: 第16回：当初48円。修正基準日の東証終値の90％相当額に修正され、下限行使価額は30円、上限なし。第17回：48円、第18回：51円、第19回：53円。第17回乃至第19回は行使価額の修正なし（株式分割等による調整あり）
- 行使期間: 第16回：2026年4月14日から2027年4月13日まで。第17回乃至第19回：2026年4月14日から2028年4月13日まで
- 新株予約権の個数: 発行総数：第16回210,000個、第17回乃至第19回合計80,000個。未行使残：not_disclosed
- 譲渡制限期間: not_disclosed
- 譲渡制限の解除条件: not_disclosed
- 無償取得の事由: not_disclosed
- 対象者の区分と人数: not_disclosed
- 株式報酬の総額: not_disclosed
- 引受人・主幹事: not_disclosed
- オーバーアロットメント: not_disclosed
- 株式分割の比率: not_disclosed
- 企業行動規範上の手続: not_disclosed
- 直近のエクイティ・ファイナンス: not_disclosed
- 募集後の大株主: not_disclosed
- 業績への影響: not_disclosed

## 評価の根拠

- この開示はどの種類の発行・処分を伝えているか。: 行使価額修正条項付新株予約権（原文: 「「第三者割当による第16回新株予約権（行使価額修正条項付）、第17回乃至第19回新株予約権」」）
- この開示は発行のどの段階を伝えているか。: 払込完了（原文: 「「2026年4月13日に発行価額の総額の払込みが完了したことを確認いたしました」」）
- 新株の発行を伴うか（自己株式の処分のみではないか）。記載がなければ false。: あり（原文: 「「普通株式21,000,000株」「普通株式8,000,000株」」）
- この開示は初報か、既に公表した発行の経過・変更・訂正か。: 進捗・確定報告（原文: 「「2026年3月27日付の取締役会決議において決議した」「払込みが完了した」」）
- 発行後の発行済株式総数が数値で示されているか。記載がなければ false。: なし（原文: 「発行済株式総数の記載はない。」）
- 同じ枠組み・同じ種類の発行を繰り返していることが読み取れるか（第○回、包括的発行プログラム、直近のエクイティ・ファイナンスの記載など）。記載がなければ false。: あり（原文: 「「第16回乃至第19回新株予約権」」）
- 調達する資金の額（差引手取概算額を含む）が金額で示されているか。記載がなければ false。: あり（原文: 「「調達資金の額 1,008,756,000円」「調達資金の額 410,367,000円」」）
- 割当先はどれにあたるか。: ファンド・金融機関（原文: 「「Long Corridor Alpha Opportunities Master Fund」「MAP246 Segregated Portfolio」「BEMAP Master Fund Ltd.」」）
- 割当先の数はどれくらいか。: 2〜5者（原文: 「「LCAO 155,400個」「MAP246 16,800個」「BEMAP 37,800個」「全ての第17回乃至第19回新株予約権を機山に対して割り当て」」）
- 報酬としての発行の場合、対象者の範囲はどこまでか。: 該当なし（原文: 「「第三者割当による」新株予約権の発行であり、報酬目的との記載はない。」）
- 払込金額の水準はどう決められているか。: ディスカウント率を開示（原文: 「「終値…の90％に相当する金額」」）
- 1株当たりの発行価額・処分価額・行使価額が数値で示されているか。記載がなければ false。: あり（原文: 「「当初行使価額は、48円」「第17回…48円、第18回…51円、第19回…53円」」）
- 行使価額・転換価額の修正条項はどうなっているか。: 下方修正条項あり（原文: 「「終値…の90％」「下限行使価額は30円」」）
- 報酬としての発行の場合、譲渡制限・権利確定の条件はどうなっているか。: 該当なし（原文: 「第三者割当による新株予約権の発行であり、報酬目的との記載はない。」）