# 地主（3252） 新株式発行及び自己株式の処分並びに株式売出しに関するお知らせ

Source: Komori (komori.app) — https://komori.app/company/3252/disclosure/20240710547196
種別: 株式の発行・処分
開示日: 2024-07-11
Komoriの読み（0-100）: 81
企業ページ: https://komori.app/company/3252

## 何が変わったか

公募で新株式を発行し、自己株式を処分するほか、オーバーアロットメントによる売出しと、その返却目的の第三者割当増資を実施することを決議した。調達資金は不動産投資事業の開発用地の仕入れに充てる。

## 会社が挙げた理由

好調な開発用地の仕入状況とJINUSHIビジネスへの強い投資家需要を踏まえ、更なる利益成長に向けた新たな仕入資金を調達し、財務基盤の強化と将来の事業機会の拡大を図るため。会社は、希薄化が生じるものの、事業拡大と中長期的な企業価値向上により株主利益につながり、投資家層の拡大と株式の流動性向上にも資すると説明している。

## 開示の要点

- 発行・処分の種類: 公募による新株式発行（一般募集）、公募による自己株式の処分（一般募集）、第三者割当による新株式発行、株式売出し（オーバーアロットメントによる売出し）
- 発行・処分する株式数: {"新株式":{"公募":2865300,"第三者割当":534700,"単位":"株"},"自己株式":{"公募による処分":700000,"単位":"株"},"売出し":{"オーバーアロットメント":{"上限":534700,"単位":"株"}}}
- 発行価額・処分価額: 発行価格等決定日に決定。発行価格・処分価格は発行価格等決定日の終値に0.90～1.00を乗じた価格を仮条件とし、需要状況を勘案して決定。
- 発行価額の総額: not_disclosed
- 調達する資金の額: 手取概算額合計上限 10,636,213,000円（一般募集及び第三者割当増資）
- 発行諸費用の概算額: not_disclosed
- 資金の具体的な使途: [object Object]
- 払込期日: {"公募":"2024年7月29日(月)から2024年8月1日(木)までの間のいずれかの日（発行価格等決定日の4営業日後の日）","第三者割当":"2024年8月27日(火)"}
- 割当予定先: {"公募":"引受団（野村證券株式会社を主幹事会社）に全株式を買取引受けさせる","第三者割当":{"名称":"野村證券株式会社","株数":"534,700株（上限）"}}
- 割当予定先の保有方針: not_disclosed
- 希薄化率: 最大19.8％（一株当たり当期純利益等）
- 発行済株式総数: {"previous_forecast":"18,285,800株（現在）","revised_forecast":"21,685,800株（公募及び第三者割当が全株発行された場合）","change":"3,400,000株","change_rate":"約18.6％","unit":"株"}
- 払込金額の算定根拠: 発行価格等決定日の東京証券取引所における当社普通株式の普通取引の終値に0.90～1.00を乗じた価格を仮条件とし、需要状況を勘案して決定。終値の具体的な期間平均はnot_disclosed。
- 行使価額: not_disclosed
- 行使期間: not_disclosed
- 新株予約権の個数: not_disclosed
- 譲渡制限期間: 発行価格等決定日に始まり、一般募集の受渡期日から起算して90日目の日に終了する期間（既存株主及び会社のロックアップ）
- 譲渡制限の解除条件: 野村證券株式会社の事前の書面による同意がない限り、原則として売却等を行わない。野村證券株式会社は裁量で合意を解除できる。
- 無償取得の事由: not_disclosed
- 対象者の区分と人数: not_disclosed
- 株式報酬の総額: not_disclosed
- 引受人・主幹事: 野村證券株式会社（主幹事会社）及び引受団
- オーバーアロットメント: 売出株式数上限534,700株、第三者割当増資上限534,700株
- 株式分割の比率: not_disclosed
- 企業行動規範上の手続: not_disclosed
- 直近のエクイティ・ファイナンス: [object Object]、[object Object]
- 募集後の大株主: not_disclosed
- 業績への影響: 今回の資金調達に伴う今期の業績に与える影響は軽微であります。

## 評価の根拠

- この開示はどの種類の発行・処分を伝えているか。: 公募増資（原文: 「「1．公募による新株式発行（一般募集）」「2．公募による自己株式の処分（一般募集）」「3．株式売出し（オーバーアロットメントによる売出し）」「4．第三者割当による新株式発行」」）
- この開示は発行のどの段階を伝えているか。: 発行の決議（原文: 「「2024年7月11日開催の取締役会において…決議いたしました」」）
- 新株の発行を伴うか（自己株式の処分のみではないか）。記載がなければ false。: あり（原文: 「「公募による新株式発行…2,865,300株」「第三者割当による新株式発行…534,700株」」）
- この開示は初報か、既に公表した発行の経過・変更・訂正か。: 初出（原文: 「表題「新株式発行及び自己株式の処分並びに株式売出しに関するお知らせ」」）
- 希薄化の規模はどの水準か。: 10%以上25%未満（原文: 「「最大で19.8％の一株当たり当期純利益等の希薄化が生じる見込み」」）
- 希薄化の規模が妥当だとする説明は、どこまで踏み込んでいるか。: 数値と引き比べて説明（原文: 「「最大で19.8％…希薄化が生じる見込みですが、JINUSHIビジネスの更なる拡大及び中長期的な企業価値向上を図ることで、株主の皆様の利益につながる」」）
- 発行後の発行済株式総数が数値で示されているか。記載がなければ false。: あり（原文: 「「公募による新株式発行後の発行済株式総数21,151,100株」「第三者割当による新株式発行後の発行済株式総数21,685,800株」」）
- 同じ枠組み・同じ種類の発行を繰り返していることが読み取れるか（第○回、包括的発行プログラム、直近のエクイティ・ファイナンスの記載など）。記載がなければ false。: あり（原文: 「「過去3年間に行われたエクイティ･ファイナンスの状況」「2024年4月19日…譲渡制限付株式報酬としての自己株式の処分」「2024年5月17日…譲渡制限付株式報酬としての自己株式の処分」」）
- この発行の目的として何が挙げられているか。: 成長投資（原文: 「「不動産投資事業の更なる利益成長に向けた新たな開発用地の仕入資金に全額を充当する予定」」）
- 調達する資金の額（差引手取概算額を含む）が金額で示されているか。記載がなければ false。: あり（原文: 「「手取概算額合計上限10,636,213,000円」」）
- 調達資金の使途は、どこまで具体的に示されているか。: 使途・金額・時期あり（原文: 「「新たな開発用地の仕入資金」「手取概算額合計上限10,636,213,000円の全額」「2024年12月末まで」」）
- 割当先はどれにあたるか。: 不特定多数の投資家（原文: 「「募集方法　一般募集」「野村證券株式会社を主幹事会社とする引受団に全株式を買取引受けさせる」」）
- その割当先を選んだ理由として、何が挙げられているか。: 事業上の理由（原文: 「「更なる利益成長に向けた新たな仕入の資金に充当する予定」「将来の更なる事業機会の拡大を図ります」」）
- 割当先の数はどれくらいか。: 不特定多数（原文: 「「一般募集とし、野村證券株式会社を主幹事会社とする引受団…」」）
- 割当先について、どこまで確認したと書かれているか。: 概要の記載のみ（原文: 「「割当先　野村證券株式会社」」）
- 報酬としての発行の場合、対象者の範囲はどこまでか。: 該当なし（原文: 「「今回の調達資金は…新たな仕入の資金に充当する予定」」）
- 払込金額の水準はどう決められているか。: 算定式・ブックビルディング（原文: 「「終値に0.90～1.00を乗じた価格…を仮条件として、需要状況を勘案した上で決定する」」）
- 1株当たりの発行価額・処分価額・行使価額が数値で示されているか。記載がなければ false。: なし（原文: 「「発行価格等決定日に…決定する」」）
- 行使価額・転換価額の修正条項はどうなっているか。: 該当なし（原文: 「「公募による新株式発行」「公募による自己株式の処分」」）
- 割当先の保有方針についてどう書かれているか。: ロックアップあり（原文: 「「受渡期日から起算して90日目の日に終了する期間」「原則として当社株式の売却等を行わない旨合意」」）
- 報酬としての発行の場合、譲渡制限・権利確定の条件はどうなっているか。: 該当なし（原文: 「「公募による新株式発行」「第三者割当による新株式発行」」）
- 希薄化に対する手続上の担保について、何が書かれているか。: 取締役会決議のみ（原文: 「「2024年7月11日開催の取締役会において…決議いたしました」」）
- この発行が業績・財務に与える影響は、どこまで書かれているか。: 軽微（原文: 「「今回の資金調達に伴う今期の業績に与える影響は軽微であります」」）