# マーチャント・バンカーズ（3121） 第17回新株予約権の取得及び消却に関するお知らせ

Source: Komori (komori.app) — https://komori.app/company/3121/disclosure/20250725520225
種別: 株式の発行・処分
開示日: 2025-07-25
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企業ページ: https://komori.app/company/3121

## 何が変わったか

2025年7月14日に発行した第17回新株予約権のうち、残っている全91,954個を会社が取得し、2025年8月12日にすべて消却することを決めた。これにより、同新株予約権による将来の株式発行と約32億円の調達は実施されない。

## 会社が挙げた理由

割当先との協議の前提事項に懸念が生じ、十分な協力体制や信頼関係を確保できないことから、割当先が全新株予約権を行使して筆頭株主となる場合に株主・投資家の利益を損なう事態を懸念したため。

## 開示の要点

- 発行・処分の種類: 第17回新株予約権の取得及び消却
- 発行・処分する株式数: not_disclosed
- 発行価額・処分価額: 新株予約権1個につき362円（発行時）
- 発行価額の総額: 33,287,348円（発行時）；取得価額33,248,348円
- 調達する資金の額: 資金調達額3,233,296,548円（新株予約権発行分33,287,348円、本新株予約権行使分3,199,999,200円）；本新株予約権行使分3,199,999,200円は調達不能
- 発行諸費用の概算額: not_disclosed
- 資金の具体的な使途: [object Object]
- 払込期日: not_disclosed
- 割当予定先: Hong Kong Sunlight House Limited：91,954個
- 割当予定先の保有方針: not_disclosed
- 希薄化率: 議決権保有割合28.6％（全新株予約権を行使した場合の想定）
- 発行済株式総数: {"previous_forecast":"not_disclosed","revised_forecast":"not_disclosed","change":"取得・消却後、当該新株予約権による潜在株式数は0株","change_rate":"not_disclosed","unit":"株"}
- 払込金額の算定根拠: not_disclosed
- 行使価額: 1株につき348円；修正条項・下限はnot_disclosed
- 行使期間: not_disclosed
- 新株予約権の個数: 発行総数91,954個、取締役会決議日現在の残存数91,954個、本日現在までの行使済数0個、消却後残存数0個
- 譲渡制限期間: not_disclosed
- 譲渡制限の解除条件: not_disclosed
- 無償取得の事由: 割当契約に基づく取得。具体的条件はnot_disclosed
- 対象者の区分と人数: not_disclosed
- 株式報酬の総額: not_disclosed
- 引受人・主幹事: not_disclosed
- オーバーアロットメント: not_disclosed
- 株式分割の比率: not_disclosed
- 企業行動規範上の手続: not_disclosed
- 直近のエクイティ・ファイナンス: [object Object]
- 募集後の大株主: not_disclosed
- 業績への影響: 本新株予約権の取得及び消却が当期の業績に与える影響は軽微

## 評価の根拠

- この開示は発行のどの段階を伝えているか。: 定例の進捗報告（原文: 「「2025年７月14日に発行した当社第17回新株予約権」；「残存する本新株予約権の全部を取得するとともに、取得後直ちに…全部を消却」」）
- 新株の発行を伴うか（自己株式の処分のみではないか）。記載がなければ false。: なし（原文: 「「取得及び消却する新株予約権の数 91,954個」；「消却後に残存する新株予約権の数 0個」」）
- この開示は初報か、既に公表した発行の経過・変更・訂正か。: 実質的な更新（原文: 「「2025年７月14日に発行した」；「残存する本新株予約権の全部を取得」」）
- 希薄化の規模が妥当だとする説明は、どこまで踏み込んでいるか。: 数値と引き比べて説明（原文: 「「議決権保有割合28.6％の当社の筆頭株主となることが想定」；「株主・投資家の皆様の利益を損なう事態を懸念」」）
- 発行後の発行済株式総数が数値で示されているか。記載がなければ false。: なし（原文: 「「当該発行による潜在株式数 9,195,400株」；発行済株式総数の記載はない」）
- 同じ枠組み・同じ種類の発行を繰り返していることが読み取れるか（第○回、包括的発行プログラム、直近のエクイティ・ファイナンスの記載など）。記載がなければ false。: あり（原文: 「「2025年７月14日に発行した当社第17回新株予約権」；「2025年７月14日付開示資料『第三者割当による新株式及び第17回新株予約権の発行に関するお知らせ』」」）
- この発行の目的として何が挙げられているか。: M&A資金（原文: 「「具体的な資金使途は『М＆Ａ、企業・案件への投資資金』」」）
- 調達する資金の額（差引手取概算額を含む）が金額で示されているか。記載がなければ false。: あり（原文: 「「資金調達額 3,233,296,548円」；「本新株予約権の行使により調達を見込んでいた資金（3,199,999,200円）」」）
- その割当先を選んだ理由として、何が挙げられているか。: 事業上の理由（原文: 「「当社の企業価値向上や相互の信頼関係構築のため、協議を重ねてまいりました」」）
- 割当先の数はどれくらいか。: 1者（原文: 「「本新株予約権等の割当先であるHong Kong Sunlight House Limited」」）
- 報酬としての発行の場合、対象者の範囲はどこまでか。: 該当なし（原文: 「「割当先であるHong Kong Sunlight House Limited」」）
- 1株当たりの発行価額・処分価額・行使価額が数値で示されているか。記載がなければ false。: あり（原文: 「「新株予約権１個につき金362円」；「行使価格 1株につき348円」」）
- 報酬としての発行の場合、譲渡制限・権利確定の条件はどうなっているか。: 該当なし（原文: 「「Hong Kong Sunlight House Limited」への割当て」）
- この発行が業績・財務に与える影響は、どこまで書かれているか。: 軽微（原文: 「「本新株予約権の取得及び消却が当期の業績に与える影響は軽微」」）