# ククレブ・アドバイザーズ（276A） 発行価格及び売出価格等の決定に関するお知らせ

Source: Komori (komori.app) — https://komori.app/company/276A/disclosure/20251117504555
種別: 株式の発行・処分
開示日: 2025-11-17
Komoriの読み（0-100）: 77
企業ページ: https://komori.app/company/276A

## 何が変わったか

既に決議していた公募・第三者割当による新株発行と株式売出しについて、発行価格・売出価格、払込金額などの条件が確定した。公募価格と売出価格は1株3,520円、払込金額は公募が1株3,332.75円、並行第三者割当が1株3,520円、本件第三者割当が1株3,332.75円となった。

## 会社が挙げた理由

発行価格及び売出価格等の決定に関するお知らせであり、会社は今回の調達資金をCREソリューションビジネスの投資物件取得資金及び不動産テックビジネスのシステム開発資金に充当するとしている。

## 開示の要点

- 発行・処分の種類: 公募による新株式発行（一般募集）、地主株式会社及びエムエル・エステート株式会社を割当先とする第三者割当による新株式発行（並行第三者割当増資）、みずほ証券株式会社を割当先とする第三者割当による新株式発行、当社株式の売出し（引受人の買取引受による売出し）、当社株式の売出し（オーバーアロットメントによる売出し）
- 発行・処分する株式数: {"公募による新株式発行":"561,000株","並行第三者割当増資":"155,000株","みずほ証券株式会社を割当先とする第三者割当":"93,600株（上限）","売出し（引受人の買取引受）":"not_disclosed","売出し（オーバーアロットメント）":"93,600株"}
- 発行価額・処分価額: 公募：1株につき3,332.75円、並行第三者割当：1株につき3,520円、みずほ証券株式会社割当：1株につき3,332.75円
- 発行価額の総額: 公募：1,974,720,000円（発行価格総額）、並行第三者割当：545,248,000円、みずほ証券株式会社割当：311,945,400円（上限）
- 調達する資金の額: 払込金額の総額：公募1,869,672,750円、並行第三者割当545,248,000円、本件第三者割当311,945,400円（上限）。差引手取概算額合計上限：2,683,366,150円。
- 発行諸費用の概算額: not_disclosed
- 資金の具体的な使途: [object Object]、[object Object]
- 払込期日: 2025年11月21日、2025年12月23日
- 割当予定先: [object Object]、[object Object]
- 割当予定先の保有方針: not_disclosed
- 希薄化率: not_disclosed
- 発行済株式総数: not_disclosed
- 払込金額の算定根拠: 2025年11月17日の終値3,745円を算定基準とし、発行価格・売出価格3,520円、ディスカウント率6.01%。
- 行使価額: not_disclosed
- 行使期間: not_disclosed
- 新株予約権の個数: not_disclosed
- 譲渡制限期間: not_disclosed
- 譲渡制限の解除条件: not_disclosed
- 無償取得の事由: not_disclosed
- 対象者の区分と人数: not_disclosed
- 株式報酬の総額: not_disclosed
- 引受人・主幹事: not_disclosed
- オーバーアロットメント: 売出株式数93,600株、第三者割当の上限93,600株。
- 株式分割の比率: not_disclosed
- 企業行動規範上の手続: not_disclosed
- 直近のエクイティ・ファイナンス: 2025年10月30日決議の公募及び第三者割当による新株式発行並びに株式売出し。金額は本開示の記載ではnot_disclosed。
- 募集後の大株主: not_disclosed
- 業績への影響: not_disclosed

## 評価の根拠

- この開示はどの種類の発行・処分を伝えているか。: 公募増資（原文: 「「公募及び第三者割当による新株式発行並びに当社株式の売出し」」）
- この開示は発行のどの段階を伝えているか。: 発行条件の確定（原文: 「「2025年10月30日開催の取締役会において決議いたしました…発行価格及び売出価格等を…決定」」）
- 新株の発行を伴うか（自己株式の処分のみではないか）。記載がなければ false。: あり（原文: 「「公募及び第三者割当による新株式発行」」）
- この開示は初報か、既に公表した発行の経過・変更・訂正か。: 進捗・確定報告（原文: 「「発行価格及び売出価格等の決定に関するお知らせ」」）
- 同じ枠組み・同じ種類の発行を繰り返していることが読み取れるか（第○回、包括的発行プログラム、直近のエクイティ・ファイナンスの記載など）。記載がなければ false。: あり（原文: 「「並行第三者割当増資」「みずほ証券株式会社を割当先とする第三者割当による新株式発行」」）
- この発行の目的として何が挙げられているか。: 成長投資（原文: 「「投資物件取得資金に2,583,366,150円、不動産テックビジネスにおけるシステム開発資金に100,000,000円を充当する予定」」）
- 調達する資金の額（差引手取概算額を含む）が金額で示されているか。記載がなければ false。: あり（原文: 「「手取概算額合計上限2,683,366,150円」」）
- 調達資金の使途は、どこまで具体的に示されているか。: 使途・金額・時期あり（原文: 「「2027年8月期までに…投資物件取得資金に2,583,366,150円…システム開発資金に100,000,000円」」）
- 割当先はどれにあたるか。: 事業会社（原文: 「「地主株式会社及びエムエル・エステート株式会社を割当先とする第三者割当」」）
- 割当先の数はどれくらいか。: 2〜5者（原文: 「「地主株式会社及びエムエル・エステート株式会社」「みずほ証券株式会社を割当先とする第三者割当」」）
- 報酬としての発行の場合、対象者の範囲はどこまでか。: 該当なし（原文: 「公募及び第三者割当による新株式発行である旨の記載」）
- 払込金額の水準はどう決められているか。: ディスカウント率を開示（原文: 「「算定基準日…2025年11月17日…3,745円」「ディスカウント率6.01%」」）
- 1株当たりの発行価額・処分価額・行使価額が数値で示されているか。記載がなければ false。: あり（原文: 「「発行価格…1株につき3,520円」「払込金額…1株につき3,332.75円」」）
- 行使価額・転換価額の修正条項はどうなっているか。: 該当なし（原文: 「「新株式発行」と記載され、新株予約権・転換社債の記載なし」）
- 報酬としての発行の場合、譲渡制限・権利確定の条件はどうなっているか。: 該当なし（原文: 「公募及び第三者割当による新株式発行である旨の記載」）