# タイミー（215A） よくある質問と回答（2025 年 1 月）

Source: Komori (komori.app) — https://komori.app/company/215A/disclosure/20250110549114
種別: 決算説明資料
開示日: 2025-01-10
Komoriの読み（0-100）: 52
企業ページ: https://komori.app/company/215A

## 何が変わったか

投資家から寄せられた質問に対し、競争環境、FY25/10業績予想の前提・リスク、マーケティング投資、主要KPIなどを追加説明した。平均テイクレートの具体的な下落幅や営業利益率30〜40％の達成時期は非開示とした。

## 会社が挙げた理由

投資家への情報発信強化とフェア・ディスクロージャーを目的として、主な質問と回答を開示した。

## 開示の要点

- 資料の種類: 質疑応答要旨
- 対象決算期: 2025年10月期（FY25/10）
- 売上高: not_disclosed
- 営業利益: not_disclosed
- 経常利益: not_disclosed
- 純利益: not_disclosed
- 売上総利益率: not_disclosed
- 営業利益率: FY25/10は1Qに相対的に低く、2Q以降改善し、年間ベースで前年対比改善となる見込み。具体的な率はnot_disclosed
- 販管費: not_disclosed
- 当四半期3か月の実績: not_disclosed
- 通期業績予想: FY25/10の業績予想レンジに言及しているが、科目別の予想値はnot_disclosed
- 通期予想に対する進捗率: not_disclosed
- 計画に対する自己評価: not_disclosed
- セグメント別実績: not_disclosed
- 増減要因の内訳: 競争環境の更なる悪化、サービス不正利用防止対応強化の影響、マーケティング投資などを説明しているが、要因別金額はnot_disclosed
- 主要KPI: [object Object]、[object Object]、[object Object]、[object Object]、[object Object]、[object Object]
- 単価と数量の指標: 平均テイクレートは数pt単位の下落を想定せず、保守的に緩やかな下落を計画。稼働回数は政策変更により増加する可能性に言及
- 店舗数・拠点数: 登録クライアント事業所数31.6万拠点。期中の出退店数はnot_disclosed
- 従業員数: not_disclosed
- 業績見通しの前提: 平均テイクレートは保守的に緩やかな下落を想定。ただし具体的な数値は非開示、ワーカー・クライアントマーケティング費用の売上高比はFY24/10より数pt程度低減する想定、FY24/10 3-4Qのマクロ環境が継続する前提、飲食業界の回復は織り込まない、1Qは年末年始の繁忙期、2Qは閑散期を前提
- 見通しに織り込んだリスク額: 金額はnot_disclosed。競争環境の更なる悪化と、サービス不正利用防止対応強化による影響をダウンサイドリスクとして織り込み
- 中期経営計画の目標: 営業利益率30〜40%の長期目標。達成時期は非開示
- 財務目標: not_disclosed
- 年間配当: not_disclosed
- 配当性向: not_disclosed
- 自己株式取得: not_disclosed
- 設備投資額: not_disclosed
- 受注高・受注残高: not_disclosed
- 市場規模・シェア: 本邦No.1スキマバイトサービスの地位は不変と考えている。市場規模・シェアの数値はnot_disclosed
- 質疑応答の論点: 競争環境：ディップ社のスポットバイトル開始、リクルートのタウンワークスキマ延期、タイミーの優位性は不変との認識、FY25/10業績予想レンジ：上限は通常シナリオ、下限は競争激化と不正利用防止対応の悪化を織り込み、平均テイクレート：具体的な下落幅は非開示だが、数pt単位の下落は想定せず、不正利用防止：本人確認等の工程追加や既存事業者の再確認により、一部新規・既存事業者の求人掲載停止を想定、マーケティング投資：1Qにワーカーマーケティングへ先行投資し、2Q以降に利益率改善を見込む、営業利益率30〜40%目標：達成時期は非開示、成長投資を行いながら毎年数pt改善する方針、業界構成：2024年10月の募集人数でその他業界13%、そのうちホテル約8%、政策変更：103万円の壁の変更はポジティブ、106万円の壁の変更はほぼ影響なしとの認識、FY24/10 4Q時点KPI：登録ワーカー950万人、登録クライアント事業所31.6万拠点、アクティブワーカー累積138.2万人
- 新しい施策: サービス不正利用防止のため、新規事業者に公的書類提出等を必須化、既存事業者の実態を再確認し、確認できない事業者の求人掲載を停止、1Qにワーカーマーケティングへ先行投資し、2Q以降の継続稼働を通じて投資効率と利益率を改善

## 評価の根拠

- 累計だけでなく、当四半期の3か月単独の数値が示されているか。: なし（原文: 「記載されているのは主にFY25/10予想の前提と、FY24/10 4Q時点のKPIである。」）
- 売上・利益・KPIのいずれかで「過去最高」を更新したという主張があるか。: なし（原文: 「「本邦No.1スキマバイトサービスの地位は不変」とあるが、過去最高の記載はない。」）
- 増減の要因は、どの形で分解して示されているか。: 記載なし（原文: 「競争環境や不正利用防止対応をダウンサイドリスクとして説明しているが、要因別の増減額はない。」）
- 会社が業績の増減の主たる要因として挙げているのはどれか。: 価格・コスト（原文: 「「平均テイクレートは“保守的に緩やかな下落で計画”」、「マーケティングへの投資」、「二つのダウンサイドリスク」と記載している。」）
- セグメント情報はどの粒度で示されているか。: 記載なし（原文: 「示されているのは「その他の業界」やホテルの募集人数比率であり、セグメント別売上・利益ではない。」）
- この期のマイナスの事実は、どこまで説明されているか。: マイナス材料に説明あり（原文: 「「一部の新規事業者の離脱（=コンバージョンの悪化）を想定」、「確認が取れなかった事業者の求人掲載を停止」と記載している。」）
- 業績見通しの前提は、どこまで数値で示されているか。: 複数の前提を数値で開示（原文: 「「数pt程度低減」、「数pt単位の下落は想定しておりません」、「FY24/10 3-4Qのマクロ環境が引き続き継続する前提」とある。」）
- 見通しに織り込んだリスクやマイナス要因の金額が示されているか。: なし（原文: 「「二つのダウンサイドリスク」として競争環境と不正利用防止対応を挙げているが、金額の記載はない。」）
- 通期予想の達成に向けて、残り期間に何が必要かがどこまで示されているか。: 言及のみ（原文: 「「3-4Qを通じて利益率が改善していき、昨年対比でも利益率が改善し年間ベースでも利益率の改善となる見込み」と記載している。」）
- 中期経営計画は、この資料でどこまで扱われているか。: 目標の再掲のみ（原文: 「「営業利益率の長期目標として30-40%を掲げていますが、達成の時期はいつ頃でしょうか。」に対し、「具体的な時期は非開示」と回答している。」）
- 新しい施策・投資・提携・製品が、この資料で具体的に示されているか。: あり（原文: 「「公的書類の提出等が必須」、「既存事業者の実態の再確認」、「求人掲載を停止」と記載している。」）
- 財務諸表以外の事業指標は、いくつ数値で示されているか。: 5件以上（原文: 「「登録ワーカー数は950万人、登録クライアント事業所数は31.6万拠点、…累積人数は1,382千人」および業界比率を記載している。」）
- 客数と客単価、数量と単価、ARPUと契約数のように、単価と量に分解した指標が示されているか。: あり（原文: 「「平均テイクレートは…緩やかな下落」、「タイミーでの稼働回数が増加する可能性」と記載している。」）
- 従業員数または採用の状況が数値で示されているか。: なし（原文: 「従業員数・採用計画に関する記載はない。」）
- 市場規模、シェア、競合との比較が数値で示されているか。: あり（原文: 「「本邦No.1スキマバイトサービスの地位は不変」とし、「その他の業界…約13%」「ホテルは約8%」と記載している。」）
- 株主還元は、どこまで具体的に示されているか。: 記載なし（原文: 「本文に株主還元に関する記載はない。」）
- 自己株式の取得または消却への言及があるか。: なし（原文: 「本文に自己株式取得または消却に関する記載はない。」）
- ROE・ROIC・D/Eレシオ・自己資本比率などの財務目標の数値が示されているか。: なし（原文: 「「営業利益率の長期目標として30-40%」との記載はあるが、ROE等の記載はない。」）
- 設備投資額・成長投資額・研究開発費のいずれかが金額で示されているか。: なし（原文: 「「ワーカー・クライアントマーケティングへの投資」について説明しているが、金額は示していない。」）
- この資料はどの形式にあたるか。: 質疑応答・書き起こし（原文: 「表題が「よくある質問と回答（2025年1月）」で、各項目が「Q1」「Q2」形式になっている。」）
- 経営理念・会社概要など、業績と直接関係のない定型頁がどの程度を占めるか。: 定型頁はほとんどない（原文: 「「投資家様からいただいた主な質問とその回答について…開示いたします」と記載している。」）
- 「差し控えたい」「未定」など、数値の開示を明確に見送った箇所があるか。: あり（原文: 「「具体的な数値は非開示」、「具体的な時期は非開示」と記載している。」）
- 見通しと計画の説明はどれだけ断定的か。: 確定を避けている（原文: 「「ダウンサイドリスクを勘案」、「増加する可能性があると考えております」、「改善となる見込み」と記載している。」）